Operasi dana bersama Fidelity, yang bermula pada tahun 1946, dibahagikan kepada dua operasi berasingan. Yang pertama ialah keluarga produk dana bersama di bawah payung Fidelity Investments. Yang kedua, Pengurusan Fidelity & Syarikat Penyelidikan tiga bahagian, adalah penasihat pelaburan yang bertindak untuk semua dana Fidelity. Syarikat itu beribu pejabat di Boston, Massachusetts, tetapi ia mempunyai operasi di seluruh dunia.

Kenyataan kewangan kesetiaan untuk senarai Q2 2015 asetnya di bawah pentadbiran menjadi lebih besar daripada $ 5. 2 trilion, dengan aset di bawah pengurusan (AUM) lebih daripada $ 2. 1 trilion, menjadikannya salah satu pengurus pelaburan terbesar di Amerika Syarikat. Di peringkat global, Fidelity merupakan kumpulan bersama dan kumpulan perkhidmatan kewangan kedua terbesar dari segi aset yang diuruskan.

Ned Johnson, anak pengasas Edward Johnson II, adalah pengerusi Fidelity Investments. Keluarga Johnson menguasai 49% saham syarikat di kalangan berbilang ahli, tetapi sentiasa mengundi sebagai blok.

Falsafah Pelaburan Mutlak Dana Bersama

Terdapat dua tema yang memisahkan falsafah pelaburan bersama Fidelity daripada ketua pesaingnya: penyelidikan global dan kepelbagaian strategik. Itu bukan untuk mengatakan bahawa syarikat lain tidak bertujuan untuk kepelbagaian atau tidak mempunyai keupayaan penyelidikan yang sangat baik; hanya saja tidak ada syarikat lain yang begitu aktif memasarkan tema kajian proprietari dan pelbagai pilihan.

Pada laman web syarikat rasmi, Fidelity secara terbuka menyatakan ketidaksetujuannya dengan kedua-dua Teori Portfolio Moden (MPH) yang Efisien Pasaran Hipotesis (EMH). Syarikat itu tidak mengharapkan pasaran untuk sentiasa menilai setiap keselamatan dengan betul, yang bermaksud bahawa pengurus mahir dan penyelidikan yang baik diperlukan untuk melihat dan menyesuaikan diri dengan saham yang tidak tepat.

Malah, Fidelity menggunakan perkataan "penyelidikan" tentang sesering mana kata nama lain pada halaman falsafah pelaburannya. Pendekatan penyelidikan Kesetiaan adalah bersifat tangan dan sangat fundamental, yang bermaksud hubungan di tempat kejadian dengan syarikat-syarikat yang digabungkan dengan kajian semula luas di setiap sektor. Kesetiaan mengetuk pengurusan kanan, barisan pengeluaran, laluan pengedaran, cawangan dan setiap baris integrasi untuk mencari drama bernilai tidak bernilai atau salah.

Pengurus portfolio Fidelity diberi lebih banyak fleksibiliti ideologi daripada pengurus pelaburan syarikat lain. Setiap portfolio Fidelity disokong oleh bahagian penyelidikan yang mengagumkan syarikat, tetapi jika tidak, para pengurus ditinggalkan semata-mata untuk mendapatkan pulangan yang mereka lihat patut. Fidelity percaya dalam kekuatan melalui dinamisme, kepelbagaian dan fleksibiliti-dan pelabur menerima bonus tambahan pelbagai pilihan yang berwarna-warni.

Laman web Fidelity adalah tempat yang sangat baik untuk mencari dana dan perdagangan banyak (kebanyakannya Tawaran Kesetiaan) tanpa sebarang bayaran transaksi.Perkara yang baik tentang keterbukaan Fidelity ialah anda boleh membandingkan pulangan dengan mudah, rating Morningstar, yuran dan maklumat lain di antara lebih daripada 10, 000 dana.

Kelas Asset yang Ditawarkan

Hanya sedikit yang hampir bersaing dengan kelebihan penawaran dana bersama Fidelity. Pada Disember, 2015, Morningstar menyenaraikan lebih daripada 350 dana bersama Fidelity yang berbeza. Laman web Fidelity membahagikan dana ini kepada tujuh kumpulan aset besar (Ekuiti Domestik, Ekuiti Antarabangsa, Sektor, Pendapatan Tetap, Peruntukan Aset, Indeks dan Pasaran Wang) dan lebih daripada 40 subkumpulan.

Bagi mereka yang biasa dengan kotak gaya Morningstar, Fidelity menawarkan dana ekuiti dalam setiap sembilan ruang. Walaupun laman web Fidelity melakukan pekerjaan yang baik yang membekalkan penawarannya, laman web Morningstar lebih baik bagi mereka yang mencari jenis dana khusus dan lebih selesa dengan kotak gaya.

Dalam kategori Ekuiti Domestiknya, Fidelity membentangkan puluhan dana bersama dan memisahkannya ke dalam kategori berikut: nilai besar, campuran besar, pertumbuhan besar, nilai kecil / pertengahan, campuran kecil / pertengahan, pertumbuhan kecil / pertengahan, berorientasikan pendapatan , pergi ke mana-mana dan pemproses. Ekuiti Antarabangsa adalah segmen yang lebih kecil, dengan 25 dana yang berlainan di empat subkategori: pasaran utama, negara serantau & tunggal, global dan pasaran baru muncul.

Opsyen ekuiti lain dibahagikan kepada kategori Sektor dan Indeks. Pelabur sektor boleh memilih dana bersama dalam budi bicara, pengguna, tenaga, penjagaan kesihatan, industri, kewangan, teknologi maklumat, utiliti, telekomunikasi, hartanah dan bahan.

Dana indeks dipisahkan dengan sangat sederhana. Syarikat ini mempunyai 20 dana ekuiti yang dibahagikan kepada saham domestik dan garisan saham antarabangsa.

Pelabur yang dicampur atau seimbang yang mahukan campuran ekuiti dan pendapatan tetap boleh memilih dari Dana Peruntukan Fidelity Asset. Ini cenderung dianjurkan oleh ketidaktentuan dan risiko; Secara amnya, dana berisiko mempunyai pendedahan ekuiti yang lebih tinggi dan kurang dana berisiko mempunyai pendedahan ikatan yang lebih besar.

Dana Standout

Secara semulajadi, barisan produk Fidelity merangkumi hampir semua jenis pelaburan dan mempunyai gred prestasi di seluruh lembaga. Morningstar adalah peminat besar dari banyak dana Fidelity; sehingga Disember, 2015, terdapat 18 dana bersama Fidelity dengan penarafan Morningstar keseluruhan bintang lima. Dari 18 dana tersebut, sembilan adalah bermain ekuiti murni (bermakna tiada pendedahan bon), dan empat lagi dana mempunyai campuran stok dan bon.

Lima daripada 18 dana lima bintang kesetiaan juga menduduki ranking teratas 5% untuk prestasi 1 tahun. Tiga daripada lima mereka adalah pemilikan saham ekuiti: Dana Portfolio Perkhidmatan IT Fidelity, Dana Portfolio Runcit Pilih Fidelity dan Tabung Fidelity Select Biotechnology. Dana Portfolio Runcit Pilih Fidelity dan Tabung Fidelity Select Biotechnology masing-masing menduduki ranking tertinggi 1% untuk prestasi 3 tahun, 5 tahun dan 10 tahun. Sekiranya anda pergi dengan metodologi Morningstar - yang tidak benar-benar tidak sempurna - kedua-dua dana bersama adalah dana ekuiti terkuat dalam barisan Fidelity (sekurang-kurangnya dari segi prestasi masa lalu dan momentum semasa).

Hanya satu dana pendapatan Fidelity boleh membanggakan penarafan seumur hidup lima bintang dan ranking 5% teratas 1 tahun dari Morningstar: Dana Pendapatan Perbandaran Michigan Fidelity. Walaupun ia tidak pernah menduduki ranking tertinggi 1%, ia membawa kategori yang mengagumkan dalam kategori prestasi 3 tahun (top 3%), 5 tahun (atas 6%) dan 10 tahun (atas 3%).

Sudah tentu, Morningstar bukanlah pilihan utama dalam pemilihan dana bersama. Banyak dana kesetiaan adalah cemerlang dan dikendalikan dengan baik yang tidak berpangkat tinggi melalui sistem Morningstar.

Dana Pertumbuhan Antarabangsa Fidelity adalah berumur beberapa tahun dan purata purata pulangan tahunan sebanyak 17% sejak tahun 2011. Yuran yang tinggi adalah yang paling banyak di mata ramai tetapi ia beraneka ragam, dikendalikan dengan lancar dan satelit atau teras yang hebat untuk mereka yang mencari pendedahan antarabangsa.

Dana Milenium Baru Fidelity telah menjadi pelaku yang lebih kuat dalam tahun-tahun kebelakangan ini berbanding Dana Pertumbuhan Antarabangsa. Ia juga mengenakan yuran yang lebih rendah dan dinamakan sebagai salah satu daripada 25 dana tanpa beban Kiplinger pada tahun-tahun kebelakangan ini.

Sudah tentu, pelabur perlu melihat Dana Fidelity Capital & Income. Ia adalah dana yang besar dan konservatif dengan rekod yang panjang dan mudah menjadi salah satu perdana syarikat yang paling bangga. The Fidelity Contrafund adalah dana bersama tunggal pengurus terbesar di U. S. dengan lebih daripada $ 111 bilion dalam aset bersih dan rating Morningstar lima bintang.