Pelabur Nilai sedang memburu saham yang dipukul, tetapi mengetahui bila membongkar berlian mereka dalam kasar tidak begitu mudah dilakukan. Lagipun, mereka sungguh-sungguh meneliti pelaburan mereka dan mahu melihatnya membayar. Akibatnya, banyak pelabur memegang dengan harapan ia akan menghargai. Tetapi apa yang berlaku adalah mereka mendapati diri mereka dalam perangkap dengan stok yang tidak pernah naik, walaupun fundamental yang baik. Atau di sisi lain, mereka berakhir dengan saham yang terus menghargai, tidak lagi mewakili nilai. (Baca lebih lanjut, di sini: Nilai Pelaburan: Apakah Nilai Melabur? )

Tetapi nilai pelabur tidak perlu berakhir dengan saham yang overvalued, membenarkan mereka terus mencari tanda amaran bahawa harga saham semakin mahal. Daripada nisbah PE yang melampaui kadar pertumbuhan syarikat kepada banyak orang dalam jualan dalam tempoh yang singkat di sini adalah empat tanda yang mungkin adalah masa untuk menimbang semula saham nilai anda.

Nisbah Harga Untuk Pendapatan Lebih Tinggi Daripada Kadar Pertumbuhan

Salah satu daripada cara penganalisis dan pelabur cara yang paling mudah mengukur nilai stok adalah untuk melihat nisbah harga kepada pendapatan dan bandingkan dengan kadar pertumbuhan syarikat berdasarkan asas perolehan. Nilai-untuk-pendapatan menghargai sebuah syarikat dengan mengukur harga saham semasa berbanding dengan nisbah pendapatan per sahamnya manakala pendapatan per saham adalah bahagian keuntungan syarikat yang pergi ke setiap saham biasa saham biasa. Apabila kedua-dua titik data digabungkan, mereka boleh melukis gambar penilaian stok. Sekiranya nisbah PE adalah lebih tinggi daripada kadar pertumbuhan pendapatan syarikat, ini menandakan bahawa stok boleh menjadi lebih mahal. (Baca lebih lanjut, di sini: 5 Must-Have Metrics Untuk Pelabur Nilai .)

Nisbah Harga Untuk Pendapatan Lebih Tinggi berbanding Lain

Bukan sahaja pelabur perlu memberi perhatian kepada nisbah PE berbanding dengan kadar pertumbuhan syarikat, tetapi mereka juga perlu melihat ia berbanding dengan rakan-rakan stok. Secara teori, pemain industri sepatutnya mempunyai PE Ratios yang sama jika mereka berada di kedudukan kompetitif yang sama. Cari penjelasan dan ia boleh menjadi isyarat bahawa stok adalah di bawah atau terlebih nilai. Sekiranya sebahagian besar saham dalam industri mempunyai nisbah PE sebanyak 8, dan stok yang anda miliki mempunyai nisbah PE sebanyak 5, maka ia dinilai lebih rendah berbanding rakan sebayanya dan masih merupakan taruhan nilai. Tetapi jika keadaan terbalik dan stok mempunyai nisbah PE 8 atau menjalar ke arah 8, loceng penggera perlu dilepaskan.

Stoknya Menjadi A Wall Street Darling

Tidak ada yang boleh mengeja lebih mahal daripada saham profil tinggi. Ini adalah syarikat yang mendapat banyak perhatian dari Wall Street, media dan pelabur. Dan kerana semua minat, orang akan mahu memiliki sekepingnya, yang bermaksud harga saham yang tinggi.Sekiranya tiba-tiba berlian anda mula kasar mula mendapat perhatian dan pemujaan dari Wall Street dan lebih buruk lagi media, ia mungkin masanya untuk mengeluarkan wang. Pasti Wall Street dan perhatian media adalah satu perkara yang baik bagi syarikat itu, tetapi bagi para pelabur nilai yang harus memberi isyarat saatnya untuk menetapkan pemandangan mereka di tempat lain. (Baca lebih lanjut, di sini: Menguruskan Risiko Dalam Nilai Melabur .)

Insiders Adakah Menjual Saham

Menentukan nilai masa depan stok bukanlah sains yang tepat tetapi satu cara untuk mendapatkan rasa bagaimana saham akan dilaksanakan adalah untuk melihat tingkah laku eksekutif dalam syarikat. Eksekutif dan pengarah dikehendaki mendedahkan apabila mereka menjual saham syarikat kepada Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa. Keperluan itu membolehkan para pelabur mendapat sentimen sentimen di antara para pemimpin syarikat. Adalah mudah untuk bersorak dan mempromosikan syarikat anda sendiri, tetapi bukti itu adalah dalam tindakan para pengarah dan eksekutif. Jika mereka yakin dengan arahan syarikat dan kadar pertumbuhannya, mereka tidak mahu membeli lebih banyak saham? Pelabur juga perlu tertanya-tanya jika waktunya untuk mengeluarkan wang jika stok telah dihargai dan para pemimpinnya juga mengeluarkan wang. Pasti terdapat sebab-sebab untuk menjual saham dari semasa ke semasa, tetapi ia adalah kekerapan yang boleh menimbulkan pelabur masuk Jika beberapa eksekutif dan pengarah syarikat mula membuat jualan saham yang besar dalam tempoh yang singkat, ia harus menaikkan loceng penggera tentang nilai stok anda sendiri. (Baca lebih lanjut, di sini: Mengekalkan Mata Pada Aktiviti Insiders Dan Institusi .)

Bottom Line

Nilai pelaburan boleh memberi pelabur peluang untuk masuk ke stok untuk tahap rendah harga. Tetapi pelaburan nilai dengan cepat boleh menjadi perangkap jika pelabur tidak berhati-hati. Lagipun, kadang-kadang sukar untuk melihat stok yang mula menjadi mahal. Tetapi jika stok mempunyai nisbah PE yang melampaui kadar pertumbuhannya dan lebih besar daripada rakan sebayanya, melihat banyak orang dalam jualan dan mendapat banyak perhatian dari Wall Street, ia mungkin menjadi masa untuk mempertimbangkan pembayaran.