Reksa dana telah wujud sejak tahun 1924, ketika dana bersama terbuka pertama telah dibuat. Sejak itu, pasaran telah berkembang daripada mempunyai aset kurang daripada $ 10 juta dalam gabungan aset dengan hampir $ 10 trilion dalam aset gabungan pada tahun 2006. Dana bersama adalah portfolio pelaburan yang pelbagai termasuk ekuiti, bon dan sekuriti lain. Dana bersama telah menjadi semakin popular di kalangan pelabur yang menjimatkan untuk bersara kerana risiko rendah yang mereka bawa, bersama-sama dengan reputasi mereka untuk memberikan pulangan jangka panjang positif yang konsisten.
Di bawah kategori dana bersama terdapat tiga jenis utama, dana terbuka, dana tertutup dan dana pertukaran mata wang (ETF). Nilai dana dipetik sebagai nilai aset bersih (NAB) dana. NAB untuk dana dikira dengan mengambil jumlah aset dana dan menolak jumlah liabiliti dana. NAB biasanya dibahagikan dengan jumlah saham tertunggak untuk dana, yang mengakibatkan NAB sesaham. Nilai per saham ini, pada asasnya, harga pelabur perlu membayar untuk dana bersama.
Dalam dana terbuka, NAB sesaham dikira semula pada penutup setiap hari dagangan. Ini dilakukan kerana nilai aset dan liabiliti yang mendasari dana sentiasa berubah. Dana tertutup biasanya berdagang pada premium atau diskaun ke NAV mereka. Terdapat tiga sebab mengapa ini mungkin berlaku: tekanan bekalan dan permintaan, pengurusan dana dan jangkaan prestasi aset. Sama seperti stok, saham ETF dibeli dan dijual di pasaran sekunder setiap hari. Selanjutnya, harga ETF akan berubah sepanjang hari dagangan.
Apabila dana bersama anda mengambil keuntungan, anda menyedari keuntungan modal pelaburan anda. Apabila ini berlaku, semua keuntungan modal yang diperoleh daripada pelaburan diagihkan di kalangan pelabur dalam dana. Kerana dana itu telah menjual beberapa saham asasnya dan telah membayar semua keuntungan modal kepada pelabur, jumlah asetnya akan berkurang. Akhir sekali, apabila aset dana berkurangan - begitu juga NAB dana setiap saham.
Untuk mengetahui lebih lanjut, lihat Tutorial Dasar-dasar Reksa Dana , The ABC of Mutual Fund Classes and The Truth Behind Mutual Fund Returns .
Dana Bersama 3 U. S. Dana Bersama (BMO, AAPL) bMO
Melihat tiga dana bersama UD S. dolar dari BMO Financial Group yang disasarkan kepada pelabur Kanada yang berminat mempelbagaikan pendedahan mata wang.
Pulangan atas Pelaburan (ROI) Vs. Kadar Pulangan Dalaman (IRR)
Membaca tentang persamaan dan perbezaan antara pulangan kadar dalaman pelaburan (IRR) dan pulangan pelaburan (ROI).
Apakah dana bersama bersama yang harus dipertimbangkan oleh pelabur untuk melabur dalam minyak dan gas?
