Kejayaan pelaburan umumnya bergantung pada pemikiran jangka panjang; Walau bagaimanapun, kebanyakan pelabur tidak boleh membantu tetapi bimbang tentang perubahan sehari-hari dengan portfolio mereka. Sesetengah kebimbangan itu sememangnya wajar kerana kenaikan volatiliti sejak kebelakangan ini. Kebenaran diberitahu, kedua-dua lembu dan pasaran beruang adalah haiwan yang sama sekali berbeza dan berkelakuan agak berbeza.

Walaupun para pelabur tidak sepatutnya mengubah rancangan jangka panjang mereka di setetes topi, membuat penyesuaian mudah ke portfolio dapat membantu mengurangkan kerugian atau membesar-besarkan keuntungan. Malah pelabur runcit terkecil boleh mendapat manfaat daripada membuat beberapa tweak untuk peruntukan portfolionya, bergantung kepada pasaran, dan melihat hasilnya. Bull atau beruang, ada peluang untuk bergerak dengan aliran pasar.

Volatiliti Menguasai Tertinggi

Sejarah telah menunjukkan bahawa pasaran saham dan ekonomi bergerak dalam kitaran yang berulang-ulang; Oleh itu, memahami tahap ekonomi yang berbeza dapat membantu membimbing keputusan pelaburan anda. Keadaan pasaran datang dalam dua perisa: lembu dan beruang. Setiap datang dengan nuansa nuansa mereka sendiri.

Pasaran Bull secara umumnya didefinisikan sebagai tempoh apabila pelabur menunjukkan keyakinan yang besar. Walaupun, secara teknikal, pasaran lembu adalah kenaikan nilai pasaran sekurang-kurangnya 20% - seperti kenaikan besar Nasdaq semasa ledakan teknologi - kebanyakan pelabur memohon makna yang lebih longgar untuk istilah itu.

Petunjuk keyakinan ini termasuk kenaikan harga saham dan melonjak naik dalam indeks pasaran utama seperti Dow Jones Industrial Average (NYSE: DIA DIASPDR DJ Ind Avg Trust Unit Siri -1-235 41 + 0 10% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Sebaliknya, aset selamat seperti emas dan bon, akan jatuh di tepi jalan di pasaran lembu. Di samping itu, jumlah dagangan yang didagangkan lebih tinggi, dan juga bilangan syarikat yang ingin memanfaatkan pasaran ekuiti melalui IPO meningkat. Faktor ekonomi lain seperti keyakinan pengguna, permintaan sumber semula jadi dan data pekerjaan yang lebih baik memainkan keyakinan ini.

Pada flipside, pasaran menanggung hanya bertentangan dengan banteng: pasaran yang menunjukkan kurangnya keyakinan. Harga saham melayang ke hadapan atau jatuh, indeks jatuh dan jumlah dagangan tidak berubah. Pada masa yang sama, wang tunai broker dan baki bon pada amnya lebih tinggi, tajuk utama dalam seksyen perniagaan akhbar tempatan anda menjadi pesimis, dan semua dalam semua, pelabur merasa kurang yakin mengenai masa depan yang terdekat. Walaupun beberapa hari ke atas atau ke bawah tidak membuat lembu atau menanggung pasaran, dua minggu atau lebih banyak saham atau penurunan harga boleh menandakan jenis pasaran yang kami masukkan sekarang.

Melaraskan untuk Bear

Memandangkan pasaran menanggung semua tentang kekurangan keyakinan terhadap ekonomi, pelabur harus berpaling ke arah tempat perlindungan yang selamat dalam tempoh ini. Itu boleh bermakna menyesuaikan peratusan bon yang anda pegang ke atas. Pada dasarnya, bon adalah IOU yang mewah yang dikeluarkan oleh syarikat dan kerajaan untuk membiayai operasi sehari-hari mereka atau untuk membiayai projek tertentu.

Bon kurang berkurangan daripada saham dan boleh mengurangkan kerugian portfolio anda semasa penurunan pasaran saham. Kedua, bon membayar faedah secara berkala, sehingga mereka dapat membantu menghasilkan aliran pendapatan yang mantap dan dapat diramalkan dari simpanan anda pada masa-masa yang buruk. Menambah dana seperti Vanguard Total Bond Market ETF (NYSE: BND BNDVng Ttl Bnd Mrk81 86 + 0 07% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 iShares Barclays 20+ Year Bond Treasury (NYSE: TLT TLTiSh 20 + Y Trs Bd126. 11 + 0. 37% Created with Highstock 4. 2. 6 taruhan pada ikatan berkualitas tinggi, dapat digunakan untuk mendapatkan akses cepat ke kelas aset. (Lihat Kelebihan Bon ) Pada masa yang sama, memberi tumpuan kepada stok cip biru boleh membuahkan hasil dalam pasaran beruang. Cip biru adalah lebih baik untuk mengatasi kemerosotan yang mungkin berlaku di pasaran dan pukal mereka menawarkan kelebihan dalam ekonomi yang perlahan dan tidak menentu. Kelebihan ini termasuk dividen yang lebih besar, keupayaan untuk memperoleh pesaing yang lebih kecil dan kemeruapan yang lebih rendah.

Guggenheim Russell Top 50 Mega Cap (NYSE: XLG XLGGuggenheim184. 28 + 0 .15% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) adalah permainan utama di firma yang lebih besar . Akhirnya, ada beberapa alternatif yang boleh dipertimbangkan para pelabur untuk menangani beruang itu. Kekurangan stok melalui ETF terbalik atau menambah dana bersama pasaran beruang boleh memberikan kelegaan jangka pendek daripada penurunan harga saham. Pada masa yang sama, pertaruhan kemeruapan pasaran atau ketakutannya melalui kenderaan seperti

iPath S & P 500 VIX ST Futures ETN (NYSE: VXX VXXBarclays Bank Tracking Underlying 2017-30. (Exp 29. 01. 19) pada S & P 500 VIX STF TR Series A33 34-0. 95% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) boleh masuk akal. Biarkan Bull Run

Memandangkan semua keghairahan yang mengelilingi seekor lembu, pelabur harus merasa yakin untuk mengambil lebih banyak risiko. Itu bererti memuatkan saham dengan profil yang dodgier. Sektor tertentu seperti tenaga, bahan budi bicara pengguna dan bahan asas dan / atau pengeluar komoditi semuanya lebih baik apabila ekonomi memasak. Sektor-sektor ini cenderung untuk melakukan yang sangat baik semasa pasaran lembu; Mengatasi berat badan mereka melalui pelbagai sektor ETF adalah idea yang baik.

Kemudian terdapat pasaran baru yang sedang dipertimbangkan. Memandangkan hakikat bahawa banyak negara-negara ini masih mengalami "rasa sakit yang semakin meningkat", stok yang terletak di China atau Brazil dianggap sebagai pertaruhan yang lebih berisiko daripada, misalnya, multinasional di United Kingdom atau Jerman. Oleh itu, dana seperti Indeks

iShares MSCI Emerging Markets (NYSE: EEM EEMiShs MSCI Em Mk46 86 + 1. 12% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 cenderung melonjak apabila lembu jantan berjalan. Akhirnya, walaupun dalam pendapatan tetap terdapat permainan bull bull. Profil pulangan tinggi atau pulangan bon sampingan mempunyai lebih banyak kesamaan dengan stok daripada bon tradisional. Pada masa yang sama, amanah pelaburan harta tanah (REIT) yang berpendapatan tinggi atau perkongsian terhad master pipeline (MLP) menawarkan peluang untuk mengambil bahagian dalam kenaikan harga saham serta mengumpul cek dividen yang besar. Dana seperti

SPDR Dow Jones REIT (NYSE: RWR RWRSPDR DJ REIT92 94 + 0 68% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 makanan. Garis Bawah

Walaupun pelabur tidak seharusnya terpaksa mengubah portfolio mereka secara radikal sebagai tindak balas kepada langkah harian pasaran, penyelarasan kecil dalam menghadapi pasaran lembu atau menanggung boleh menjadi langkah bijak. Pelarasan bagaimana pasaran menganggap risiko dapat menyelamatkan pelabur dari kerugian bencana atau membantu membuat keuntungan yang dibesar-besarkan.