Hud vs FHA Pinjaman: Apa perbezaan?

Racism in America: Small Town 1950s Case Study Documentary Film (November 2024)

Racism in America: Small Town 1950s Case Study Documentary Film (November 2024)
Hud vs FHA Pinjaman: Apa perbezaan?

Isi kandungan:

Anonim

Anda mungkin pernah mendengar bahawa "pinjaman kerajaan" tersedia untuk pemilik rumah yang dibebani dengan kredit yang buruk dan / atau sejarah kebankrapan atau penyitaan. Malah, pada hakikatnya, ia tidak begitu mudah.

Kerajaan persekutuan tidak ada dalam perniagaan pinjaman rumah. Walau bagaimanapun, demi kepentingan mempromosikan pemilikan rumah - terutamanya untuk rakyat Amerika berpendapatan rendah - ia mungkin sanggup menjamin gadai janji untuk anda jika anda mempunyai kredit yang kurang daripada-optimum. Dengan kata lain, kerajaan menjanjikan pemberi pinjaman bahawa ia akan memberi pinjaman yang baik jika tidak.

FHA vs HUD

Agensi kerajaan persekutuan yang didakwa menggalakkan pemilikan rumah individu adalah Jabatan Perumahan dan Pembangunan Bandar (HUD) AS melalui salah satu pejabatnya, Pentadbiran Perumahan Persekutuan (FHA ). Walaupun HUD mempunyai beberapa jaminan pinjaman sendiri, tumpuannya adalah pada unit pelbagai keluarga, bukan rumah individu (dengan pengecualian jaminan HUD seksyen 184, yang hanya tersedia untuk penduduk asli Amerika membeli rumah atau harta tanah lain). Ia semata-mata FHA yang menjamin gadai janji untuk pembeli rumah tunggal keluarga.

Kelayakan untuk Pinjaman FHA

Untuk mendapatkan gadai janji dijamin FHA, anda perlu pergi ke peminjam yang diluluskan oleh FHA, biasanya sebuah bank. Satu perkara yang membuat pinjaman rumah yang dijamin FHA sangat menarik ialah jika anda mempunyai skor FICO sekurang-kurangnya 580, anda hanya perlu meletakkan 3. 5% dari harga pembelian secara tunai.

Jika skor FICO anda berada di bawah 580, bagaimanapun, anda perlu menghasilkan 10% dari harga belian untuk bayaran pendahuluan. Namun, itu lebih baik daripada 14. 8% daripada harga belian yang dibeli oleh pembeli rumah purata pada tahun lepas. Penyelidikan oleh RealtyTrac menunjukkan bahawa pada suku pertama 2015 (data paling terkini tersedia), jumlah dolar purata yang dibayar pada penutupan dengan gadai janji konvensional adalah $ 72, 590, manakala purata FHA insuree meletakkan hanya $ 7, 069.

Walau bagaimanapun, jangan salahkan pinjaman FHA yang diinsuranskan untuk pinjaman "kredit mudah", amaran pakar gadai janji FHA Dennis Geist, yang merupakan pengarah pertunangan di Penasihat Risiko Trisant di Washington, DC "Terdapat kesalahpahaman bahawa pinjaman FHA adalah subprima. Tidak ada yang lebih jauh dari kebenaran, "kata Geist. "Walaupun pinjaman FHA menyediakan garis panduan kelayakan yang fleksibel, termasuk skor kredit yang lebih rendah dan nisbah hutang kepada pendapatan yang lebih tinggi, keupayaan yang ditunjukkan untuk membayar balik merupakan faktor penting dalam persetujuan setiap pinjaman FHA. "

Jika skor FICO anda berada di bawah 580, mendapatkan pinjaman yang dijamin oleh FHA boleh menjadi sukar, tambah Geist. "Kelulusan peminjam dengan skor kredit antara 500 dan 580 adalah tertakluk kepada keperluan pembayaran ke bawah yang lebih tinggi dan pengawasan penajajaminan tambahan," kata Geist."Adalah penting untuk diperhatikan bahawa 'kredit non-tradisional' tidak boleh digunakan untuk mengimbangi kredit 'tradisional' negatif. "

Dia menambah bahawa walaupun anda mungkin melihat maklumat yang memegang harapan untuk pinjaman FHA yang diasuransikan untuk pembeli yang akan mendapat skor kredit di bawah 500, peluang yang sebenarnya terjadi adalah nol.

Satu lagi pinjaman yang diinsuranskan oleh FHA adalah, tidak seperti istilah pinjaman bank konvensional, pinjaman FHA membolehkan anda mendapatkan wang tunai yang diperlukan untuk bayaran pendahuluan sebagai hadiah dari kawan, keluarga atau badan amal. FHA juga akan membenarkan penjual membayar kos penutupan anda, walaupun jika mereka berbuat demikian, ia boleh meningkatkan kadar faedah gadai janji anda, kerana tidak mempunyai cukup wang untuk bayaran pendahuluan membuat anda kurang mendapat pinjaman.

Mana-mana Downside?

Sebelum anda memutuskan untuk meneruskan pinjaman yang dijamin oleh FHA, pertimbangkan beberapa kelemahan. Pertama, pilihan anda lebih terhad daripada dengan gadai janji konvensional, kerana anda hanya boleh melakukan perniagaan dengan peminjam yang diluluskan oleh FHA. Itu mengehadkan keupayaan anda untuk membeli-belah untuk kadar dan syarat yang paling baik. "Perbandingan produk pinjaman, yuran dan insurans hipotek adalah langkah penting dalam menentukan produk pinjaman yang terbaik untuk anda," kata Geist.

Pinjaman yang diinsuranskan FHA mempunyai jumlah pinjaman yang bervariasi mengikut rantau. Jumlah tertinggi mutlak yang FHA akan memastikan ialah $ 625, 000, yang mana di kawasan utama metropolitan dapat dibatasi. Tambahan lagi, banyak perkembangan kondominium bukan FHA yang diluluskan, jadi beberapa pilihan perumahan yang kurang mahal di luar meja untuk anda dengan pinjaman FHA.

Pertimbangkan juga bahawa walaupun wang tunai yang diperlukan di depan mungkin rendah, premium insurans FHA yang diperlukan akan menambah banyak bayaran bulanan anda, kerana anda menyumbang kepada dana rizab HUD yang digunakan untuk membayar bank apabila FHA - Gadai janji yang bermasalah menjadi buruk. Dan pembayaran insurans hipotek mungkin tidak boleh dipotong cukai, bergantung kepada pendapatan anda.

Ke depan, anda akan membayar premium insurans hipotek (UFMIP) sebanyak 1. 75% daripada jumlah pinjaman asas. Kemudian, pada gadai janji selama 30 tahun, yang merupakan terma pinjaman FHA yang paling biasa, premium tahunan boleh berjalan setinggi. 85% dari jumlah pinjaman jika anda memilih pilihan pembayaran terendah. Pada masa yang sama, pinjaman 15 tahun dengan 10% atau lebih ke bawah, premium jatuh ke. 45%.

Itulah sebabnya beberapa penerima jaminan pinjaman FHA kemudiannya berusaha untuk membiayai semula harta mereka dengan pinjaman bank konvensional apabila sejarah kredit mereka bertambah baik. Untuk berbuat demikian, dan mengucapkan selamat tinggal kepada pembayaran insurans asuransi FHA, anda perlu mendapatkan kelulusan FHA. "Insurans gadai janji FHA berterusan untuk jangka masa penuh pinjaman," kata Geist, "jadi alasan utama untuk membiayai pinjaman yang diinsuranskan FHA dengan pinjaman konvensional adalah untuk menghapuskan hipotek dan / atau mengurangkan jangka waktu pinjaman . "

Akan tetapi, terbalik adalah hakikat bahawa gadai janji yang diinsuranskan FHA dapat diasumsikan, siapa yang membeli harta anda seterusnya boleh mengambilnya daripada anda, sementara hipotek konvensional umumnya tidak.

"Pinjaman FHA yang boleh dipercayai boleh mewujudkan kelebihan persaingan apabila tiba masanya untuk menjual, terutama jika kadar faedah semasa lebih tinggi daripada kadar pinjaman FHA yang sedia ada," kata Geist. "Kos saksama juga lebih rendah daripada kos yang berkaitan dengan pinjaman baru. "Jadi pinjaman FHA anda mungkin berpotensi menjadi insentif jika anda mendapati diri anda menjual di pasar pembeli dengan kenaikan suku bunga.

Talian Bawah

pinjaman dijamin FHA adalah sebahagian daripada mandat HUD untuk menggalakkan pemilikan rumah. HUD sendiri tidak melakukan jaminan pinjaman untuk rumah individu, kecuali jaminan HUD Seksyen 184, yang hanya tersedia untuk penduduk asli Amerika membeli rumah atau harta tanah lain. Sekiranya anda mempunyai kredit yang munasabah tetapi tidak mempunyai dana untuk bayaran pendahuluan, pinjaman FHA yang diinsuranskan dapat membantu anda menjadi pemilik rumah. Tetapi kerana had harga hartanah, jenis perumahan, dan pilihan pinjaman - ditambah dengan kos tambahan insurans gadai janji-anda mungkin lebih baik dengan gadai janji konvensional jika anda mempunyai wang tunai yang cukup. Semuanya datang untuk menerokai pilihan anda sepenuhnya dan melakukan matematik kos pendahuluan dan seumur hidup setiap pinjaman yang anda sedang mempertimbangkan.

Untuk mengetahui lebih lanjut, lihat 7 Perkara Yang Tahu Mengenai Pinjaman Rumah FHA, Piawaian Harta Minimum FHA dan Alasan Utama Untuk Memohon Untuk Pinjaman FHA.