Apakah 'Kadar Peratusan Tahunan - APR'

Kadar peratusan tahunan (APR) adalah kadar tahunan yang dikenakan untuk meminjam atau memperoleh melalui pelaburan, dan dinyatakan sebagai peratusan yang mewakili kos tahunan sebenar dana sepanjang tempoh pinjaman. Ini termasuk apa-apa yuran atau kos tambahan yang berkaitan dengan transaksi tetapi tidak mengambil kira pengiraan. Memandangkan pinjaman atau perjanjian kredit boleh berubah dari segi struktur kadar faedah, yuran transaksi, penalti lewat dan faktor lain, pengiraan yang standard seperti APR menyediakan peminjam dengan nombor garisan bawah yang dapat dengan mudah dibandingkan dengan kadar yang dikenakan oleh pemberi pinjaman lain.

Kadar Peratusan Tahunan - APR '

Oleh undang-undang, syarikat kad kredit dan penerbit pinjaman mesti menunjukkan kepada pelanggan APR untuk memudahkan pemahaman yang jelas mengenai kadar sebenar yang dikenakan untuk perjanjian mereka. Syarikat kad kredit dibenarkan mengiklankan kadar faedah secara bulanan, tetapi juga perlu menyatakan dengan jelas APR kepada pelanggan sebelum sebarang perjanjian ditandatangani. Sebagai contoh, kad kredit mungkin dikenakan bayaran 1% sebulan, dan APRnya adalah 1% x 12 bulan, atau 12%.

Pinjaman ditawarkan dengan APR tetap atau berubah. Pinjaman APR tetap mempunyai kadar faedah yang dijamin tidak berubah sepanjang hayat kredit atau kemudahan kredit. Pinjaman APR yang berubah-ubah mempunyai kadar faedah yang mungkin berubah pada bila-bila masa.

APR vs Kadar Faedah

Kadar faedah, atau kadar faedah nominal, hanya merujuk kepada faedah yang dikenakan ke atas pinjaman, dan ia tidak mengambil kira perbelanjaan lain. Sebaliknya, APR adalah kombinasi kadar faedah nominal dan sebarang kos atau bayaran lain yang terlibat dalam mendapatkan pinjaman. Akibatnya, APR cenderung lebih tinggi daripada kadar faedah nominal pinjaman.

Sebagai contoh, jika anda mempertimbangkan gadai janji untuk $ 200, 000 dengan kadar faedah 6%, perbelanjaan faedah tahunan anda akan berjumlah $ 12,000, atau bayaran bulanan sebanyak $ 1, 000. Tetapi berkata pembelian rumah anda juga memerlukan kos penutupan, insurans hipotek dan yuran pewarnaan pinjaman dalam jumlah $ 5, 000. Untuk menentukan APR pinjaman gadai janji anda, yuran ini ditambah kepada jumlah pinjaman asal untuk mencipta jumlah pinjaman baru sebanyak $ 205, 000. Kadar faedah 6% kemudian digunakan untuk mengira bayaran tahunan baru sebanyak $ 12, 300. Bahagikan pembayaran tahunan sebanyak $ 12, 300 dengan jumlah pinjaman asal sebanyak $ 200,000 untuk mendapatkan APR sebanyak 6. 15%.

Kebenaran Persekutuan dalam Akta Pinjaman memerlukan setiap perjanjian pinjaman pengguna menyenaraikan APR bersamaan dengan kadar faedah nominal. Senario yang paling membingungkan kepada peminjam adalah apabila dua peminjam menawarkan kadar nominal dan bayaran bulanan yang sama tetapi APR yang berlainan. Dalam kes seperti ini, pemberi pinjaman dengan APR yang lebih rendah memerlukan yuran pendahuluan yang kurang dan menawarkan kesepakatan yang lebih baik.

APR vs Peratus Persentase Tahunan

APR hanya mengambil kepentingan yang mudah. Sebaliknya, hasil peratusan tahunan (APY), juga dikenali sebagai kadar tahunan berkesan (EAR), mengambil kira kepentingan kompaun. Akibatnya, APY cenderung lebih besar daripada APR pada pinjaman yang sama. Semakin tinggi kadar faedah, dan pada tahap yang lebih kecil semakin kecil tempoh pengkompaunan, semakin besar perbezaan antara APR dan APY.

Bayangkan APR pinjaman adalah 12%, dan pinjaman sebulan sekali sebulan. Sekiranya individu meminjam $ 10, 000, minatnya untuk satu bulan adalah 1% dari baki atau $ 100. Itu secara berkesan meningkatkan bakinya kepada $ 10, 100. Pada bulan berikut bunga 1% dinilai pada jumlah ini, dan pembayaran faedah adalah $ 101, sedikit lebih tinggi daripada bulan sebelumnya. Jika anda membawa baki untuk tahun ini, kadar faedah berkesan anda menjadi 12. 68%. APY merangkumi perubahan kecil dalam perbelanjaan faedah akibat penggabungan, sedangkan APR tidak.

Atau, katakan anda membandingkan pelaburan yang membayar 5% setahun dengan satu yang membayar 5% bulanan. Bagi yang pertama, APY sama dengan 5%, sama seperti APR. Tetapi untuk yang kedua, APY IS 5. 12%, mencerminkan pengkompaunan bulanan.

Contoh lain: XYZ Corp menawarkan kad kredit yang dikenakan faedah sebanyak 0. 06273% setiap hari. Lipatlah itu dengan 365, dan itulah 22. 9% setahun, yang APR yang diiklankan. Sekarang, jika anda mengenakan bayaran $ 1, 000 item kepada kad anda setiap hari, dan menunggu sehingga hari selepas tarikh tamat (apabila penerbit mulai menarik minat) untuk mula membuat pembayaran, anda berhutang $ 1, 000. 6273 untuk setiap perkara yang anda beli. Untuk mengira APY atau EAR (istilah yang lebih tipikal mengenai kad kredit), tambahkan 1 (yang mewakili prinsipal) dan ambil nombor itu kepada

kuasa bilangan tempoh pengkompaunan dalam setahun; tolak 1 dari hasil untuk mendapatkan peratusan {(1 + periodic rate) ^ # of periods} - 1. Dalam kes ini, APY atau EAR anda akan menjadi 25. 7% (1 +. 0006273 ^ 365 = 1. 257; 1. 257 - 1 = 257). Jika anda hanya membawa baki pada kad kredit anda untuk tempoh satu bulan, anda akan dikenakan kadar tahunan yang setara dengan 22. 9%. Walau bagaimanapun, jika anda membawa baki untuk tahun ini, kadar faedah berkesan anda menjadi 25% 7% akibat penggabungan setiap hari.

Memandangkan APR dan APY yang berbeza boleh digunakan untuk mewakili kadar faedah yang sama, itu adalah alasan bahawa para pemberi pinjaman dan peminjam akan menekankan nombor yang lebih menyanjung untuk menyatakan kes mereka (Akta Kebenaran dalam Simpanan 1991 yang dimandatkan bahawa kedua-duanya APR dan APY didedahkan dalam iklan, kontrak dan perjanjian). Sebuah bank akan mengiklankan APY akaun simpanan dalam huruf besar dan APR yang bersamaan dengan yang lebih kecil, memandangkan ciri-ciri yang sebelumnya mempunyai jumlah yang lebih besar. Sebaliknya berlaku apabila bank bertindak sebagai pemberi pinjaman, dan cuba meyakinkan para peminjam bahawa ia mengenakan kadar yang rendah. Satu sumber yang hebat untuk membandingkan kedua-dua kadar APR dan APY pada gadai janji adalah kalkulator hipotek.

APR vs Kadar Berkala Harian

Kadar berkala harian adalah kadar faedah yang dikenakan pada baki pinjaman setiap hari.Ia adalah APR dibahagikan dengan 365, bilangan hari dalam setahun. Begitu juga, kadar berkala bulanan adalah APR dibahagikan dengan 12. Pemberi pinjaman dan pemberi kad kredit dibenarkan untuk mewakili APR secara bulanan selagi APR 12 bulan penuh disenaraikan di suatu tempat sebelum perjanjian ditandatangani.

Adakah APR mengelirukan?

Seperti yang digambarkan di atas, APR boleh menjadi penanda yang mengelirukan tentang kos sebenar. Sesetengah pakar merasakan bahawa APR lebih baik digunakan untuk membandingkan pinjaman jangka panjang. Walaupun dengan hutang jangka pendek, seperti nota tujuh tahun, APR sebenarnya mengecilkan kos pinjaman. Ini kerana pengiraan APR mengambil jadual bayaran balik jangka panjang; untuk pinjaman yang dibayar balik dengan lebih cepat atau mempunyai tempoh pembayaran balik yang lebih pendek, kos dan yurannya terlalu tipis dengan pengiraan APR. Kesan purata kos penutupan tahunan adalah lebih kecil apabila kos tersebut diandaikan telah tersebar lebih 30 tahun berbanding tujuh hingga 10 tahun.

APR juga menghadapi beberapa masalah dengan gadai janji kadar laras, atau ARM. Anggapan APR selalu menganggap kadar faedah yang tetap, dan walaupun APR mengambil pertimbangan kadar, jumlah akhir yang anda terima masih berdasarkan kadar tetap. Kerana kadar faedah pada ARM tidak pasti apabila tempoh tetap tetap berakhir, anggaran APR boleh mengecilkan kos peminjaman sebenar jika kenaikan kadar gadai janji pada masa hadapan.

Bagaimana Syarikat Kad Kredit Menetapkan APR?

Kebanyakan kad kredit APR terapung, yang biasa dipanggil APR berubah. Ciri-ciri ini mempunyai kadar faedah terapung yang bergerak naik dan turun bersama dengan pasaran atau indeks atau kadar U. S. utama. Mereka ditetapkan dengan mengambil ciri pembolehubah ini dan menambah margin bank kepadanya. Contohnya, jika bank mengenakan margin 10% dan kadar utama ialah 5%, peminjam membayar kadar faedah 15%.

Walaupun mereka sedikit dan jauh di antara, terdapat juga beberapa kad kredit kadar faedah tetap yang ada. Dengan kad kredit (tidak seperti jenis pinjaman lain), APR tetap sebenarnya bermakna kadar tetap terkunci sehingga pemberi pinjaman memutuskan untuk mengubahnya. Walau bagaimanapun, ia tidak boleh ditukar tanpa notis bertulis, dan pelarasan hanya digunakan untuk meneruskan pinjaman, bukan secara retroaktif.

Dalam beberapa kes, syarikat kad kredit menawarkan APR yang berbeza untuk pelbagai jenis caj. Sebagai contoh, kad boleh mengenakan satu APR untuk pembelian, satu lagi untuk pendahuluan tunai, dan ketiga untuk pemindahan baki dari kad lain. Begitu juga, bank-bank mengenakan APR penalti kadar tinggi kepada pelanggan yang telah membuat pembayaran lewat atau melanggar syarat-syarat lain perjanjian pemegang kad, dan menawarkan APR pengenalan kadar rendah untuk menarik pelanggan baru - sebaik-baiknya mereka yang cenderung membawa keseimbangan pada kad mereka.

APR Pengenalan boleh memberi kesan positif kepada kewangan peribadi jika ia diurus dengan teliti. Baki pinjaman $ 2,000 yang membawa APR 12% dikenakan caj bunga $ 20 setiap bulan. Memindahkan baki ke kad kredit dengan pengenalan APR sebanyak 0% selama 12 bulan membolehkan anda memohon $ 20 sama dengan prinsipal, membayar baki lebih awal.

Lagi Luar Negeri

Takrif, dan keperluan pelaporan, APR semuanya berkaitan dengan peminjam Amerika. United Kingdom dan undang-undang Eropah juga menekankan pendedahan berkenaan dengan APR, tetapi peminjam di negara-negara tersebut boleh mengira APR menggunakan algoritma yang berbeza untuk pelbagai jenis pinjaman. Negara-negara lain tidak mempunyai undang-undang atau peraturan sama sekali.