XLK, VITAX: Teknologi ETF vs Kajian Kes Kumpulan Wang Rekod

XLK, VITAX: Teknologi ETF vs Kajian Kes Kumpulan Dana

Pelabur yang mencari pendedahan kepada sektor teknologi mempunyai pelbagai ETF atau dana bersama yang boleh dipilih. Terdapat lebih daripada 50 ETF yang ditawarkan dalam kategori ini dan lebih daripada dua kali ganda dana bersama.

Dana sektor teknologi merangkumi pelbagai syarikat yang terlibat dalam menyediakan pelbagai barangan dan perkhidmatan, termasuk penyedia perkhidmatan Internet, penyedia peralatan rangkaian dan perkhidmatan, pengeluar peranti mudah alih dan penyedia perkhidmatan, pengeluar semikonduktor dan syarikat perisian.

Berikut adalah perbandingan dua dana indeks yang dipegang secara meluas dalam kategori ini, dana bersama Vanguard dan ETF dari Penasihat Global Street Negeri.

Teknologi Memilih Sektor SPDR ETF

Teknologi Pilih Sektor SPDR ETF (NYSEARCA: XLK XLKSel Sct Tech63 63 + 0 22% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) yang dilancarkan oleh Penasihat Global Street Negeri pada tahun 1998. Ia adalah sektor teknologi yang paling banyak dipegang ETF, dengan jumlah aset $ 11. 8 bilion. ETF ini menjejaki Indeks Sektor S & P Select Sector, sebuah subset dari Indeks S & P 500 yang direka untuk mencerminkan prestasi keseluruhan syarikat yang didagangkan secara umum dalam sektor teknologi. Dana menggunakan strategi replikasi, melabur dalam ekuiti yang sama, dan dalam perkadaran yang sama, sebagai indeks yang mendasari.

Firma perkhidmatan perisian dan IT menguasai portfolio, mencakupi 42. 5% aset, diikuti oleh syarikat-syarikat dalam perniagaan komputer, telefon dan perkakasan teknologi, dan kemudian syarikat perkhidmatan telekomunikasi. Dana itu memegang kebanyakan saham besar, dalam portfolio yang terdiri daripada lebih daripada 70 ekuiti. Kepentingan atas dana termasuk Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL AAPLApple Inc174. 25 + 1. 01% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Microsoft Corporation (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84 47 + 0 39% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Facebook, Inc (NASDAQ: FB FBFacebook Inc180. Highstock 4. 2. 6 ), AT & T, Inc. (NYSE: T TAT & T Inc 32. 86-1 32% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan Alphabet, Inc . (NASDAQ: GOOGL GOOGLAlphabet Inc1, 042. 68-0. 70% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Bersama-sama, lima pegangan tersebut mencakupi 41. 15% daripada jumlah portfolio. Nisbah pusing ganti portfolio adalah 5% rendah.

Nisbah perbelanjaan untuk ETF ini adalah 0. 14%, jauh di bawah kategori purata 0. 53%. Hasil dividen dana ialah 1. 85%.

Purata pulangan tahunan lima tahun dana adalah sebanyak 99%, jauh melebihi purata kategori 7. 68%. Morningstar menilai ETF ini sebagai risiko rendah, dengan pulangan di atas purata.

Teknologi Maklumat Vanguard Idx Adm

Salah satu daripada dana bersama sektor teknologi yang paling luas adalah Teknologi Maklumat Vanguard Idx Adm (VITAX), yang dilancarkan oleh Vanguard pada tahun 2004, dengan $ 8.3 bilion aset. Dana ini menjejaki MSCI U. S. Indeks Pasaran Pelaburan / Teknologi Maklumat 25/50, indeks terdiri daripada saham kecil hingga besar yang dipilih untuk mewakili prestasi syarikat teknologi maklumat (IT) yang didagangkan secara umum. Dana ini juga menggunakan kaedah replikasi, memegang stok yang sama, dalam bahagian yang sama seperti yang ditunjukkan dalam indeks yang mendasari.

Portfolio dana ini jauh lebih besar daripada Street ETF Negeri, dengan jumlah lebih daripada 350 pegangan. Walau bagaimanapun, pegangan teratas adalah sama, dengan Apple, Microsoft dan Facebook, dan lima pegangan teratas menyumbang 40. 41% daripada jumlah portfolio, sangat hampir dengan peratusan bagi lima pegangan saham ETF. Sebilangan besar pegangan dana akaun kurang daripada 0% dari jumlah aset pelaburan portfolio. Nisbah pusing ganti portfolio sangat rendah pada hanya 3%.

Nisbah perbelanjaan untuk Teknologi Maklumat Vanguard Idx Adm juga sangat rendah, pada 0. 1%, dibandingkan dengan kategori rata-rata 1. 46%. Dana ini menawarkan hasil dividen sebanyak 1. 37%.

Kenaikan purata tahunan lima tahun ialah 10. 28%, mengatasi kategori purata sebanyak 7. 14%. Morningstar menilai dana sebagai menawarkan pulangan atas purata dengan risiko rendah, penilaian yang sama seperti yang digunakan untuk ETF.

Kelebihan dan Kekurangan

ETF dan dana bersama masing-masing mempunyai kelebihan dan kelemahannya. ETF lebih mudah didagangkan kerana mereka berdagang di bursa seperti saham saham, sementara dana bersama hanya boleh dibeli dan dijual pada harga akhir hari mereka. Rundingan menawarkan kelebihan untuk membeli saham bebas daripada komisen. Kedua-dua jenis dana menawarkan pelabur kecil kelebihan dapat membeli saham yang rendah. Tanpa mengambil kira dana yang boleh dipegang dalam akaun yang berfaedah cukai, ETF biasanya merupakan pelaburan yang lebih cekap cukai. Mereka juga mempunyai nisbah perbelanjaan yang jauh lebih rendah daripada dana bersama, sebagai perbandingan purata kategori dalam kes ini, 0. 53% versus 1. 46%, dengan jelas menunjukkan.

Membandingkan Dua Pilihan Dana

Perbandingan kedua-dua dana tertentu menunjukkan mereka sangat serupa dalam kebanyakan aspek, tanpa dana yang mempunyai kelebihan yang kuat terhadap yang lain. Dana Teknologi Maklumat Vanguard Idx Adm bersama mendapat sedikit kelebihan berdasarkan nisbah perbelanjaan yang lebih rendah iaitu 0. 1% berbanding 0% 14% ETF, dan nisbah pusing ganti portfolio yang sedikit lebih rendah. Walau bagaimanapun, pulangan tahunan lima tahun SPDR ETF yang dipilih oleh Teknologi adalah hampir satu mata peratusan penuh yang lebih tinggi, 10. 99% berbanding dengan 10. 28%, dan ETF menawarkan hasil dividen yang tinggi, 1. 85% berbanding dengan 1. 37 % untuk dana bersama Vanguard. Pilihan antara kedua-dua dana tertentu mungkin datang ke pilihan untuk sama ada portfolio dana bersama yang lebih luas atau portfolio ETF yang lebih tertumpu.