Penjimatan untuk persaraan dengan cara yang cekap cukai adalah matlamat penting dalam strategi perancangan persaraan. Di Amerika Syarikat, akaun persaraan individu (IRA) adalah alat yang ditubuhkan untuk mengejar matlamat ini. Pengaturan ini boleh disusun sebagai rancangan tradisional, di mana akaun dibiayai dengan dolar pra-cukai dan dikenakan cukai semasa pengedaran, atau sebagai rancangan Roth, di mana pembiayaan berasal dari dolar selepas cukai dan pengedaran bebas cukai.

U. Kod cukai S. memerlukan IRA untuk menjadi amanah atau akaun kustodian yang diwujudkan atau dianjurkan di Amerika Syarikat untuk faedah eksklusif seseorang individu atau penerima individu. Akaun tersebut mesti ditadbir oleh arahan bertulis dan memenuhi keperluan tertentu yang berkaitan dengan sumbangan, pengedaran, pegangan, dan identiti pemegang amanah atau penjaga. Keperluan dan sekatan ini yang berkaitan dengan kustodian dan pegangan yang dibenarkan akaun menimbulkan jenis IRA khas: IRA (SDIRA) yang diarahkan sendiri.

Pengaturan Persaraan Individu: Berdiri Sendiri vs. Self-Directed

Di semua IRA, pemilik akaun boleh memilih daripada pilihan pelaburan yang dibenarkan oleh perjanjian amanah IRA, dan untuk membeli dan menjual pelaburan tersebut di budi bicara pemilik akaun, selagi hasil penjualan tetap dalam akaun. Kekangan kepada pilihan pelabur timbul kerana kustodian IRA dibenarkan menentukan jenis aset yang akan mereka hadapi dalam sempadan yang ditetapkan oleh peraturan cukai. Kebanyakan kustodian IRA hanya membenarkan pelaburan dalam produk yang sangat cair, mudah dihargai seperti stok yang diluluskan, bon, dana bersama, ETF dan CD.

Walau bagaimanapun, kustodian tertentu bersedia untuk mentadbir akaun yang memegang pelaburan alternatif dan memberi pemilik akaun dengan kawalan yang ketara untuk menentukan atau "mengarahkan sendiri" pelaburan tersebut, tertakluk kepada larangan yang ditetapkan oleh peraturan cukai. Senarai pelaburan alternatif adalah luas, terhad hanya oleh beberapa larangan IRS terhadap aktiviti tidak cair atau tidak sah dan kesediaan seorang penjaga untuk mentadbir pegangan.

Contoh yang paling sering dipetik dari pelaburan alternatif SDIRA ialah pemilikan langsung hartanah, yang mungkin melibatkan harta sewa atau situasi pembangunan semula. Pemilikan hartanah langsung berbeza berbanding pelaburan REIT yang didagangkan secara awam, kerana ia biasanya tersedia melalui lebih banyak akaun IRA tradisional. Contoh umum lain termasuk saham perniagaan kecil, kepentingan LLC, logam berharga, gadai janji, perkongsian, ekuiti persendirian dan lien cukai.

Kelebihan dan Kekurangan IRA Directed Self

Kelebihan yang berkaitan dengan SDIRA berkaitan dengan keupayaan pemilik akaun untuk menggunakan pelaburan alternatif untuk mencapai alpha dalam cara yang berfaedah.Kelemahan termasuk tahap risiko yang lebih tinggi yang dikaitkan dengan pelaburan alternatif, serta kos pematuhan dan risiko pematuhan khusus kepada SDIRA. Kejayaan dalam SDIRA akhirnya bergantung pada pemilik akaun yang mempunyai pengetahuan atau keahlian yang unik yang direka untuk menangkap pulangan yang, setelah menyesuaikan diri dengan risiko, melebihi pulangan pasaran.

Keperluan dan Ketetapan Peraturan

Satu tema menyeluruh dalam peraturan SDIRA ialah pengendalian diri sendiri, di mana pemilik IRA atau individu lain yang ditetapkan menggunakan akaun untuk faedah peribadi atau dengan cara yang mengelilingi niat undang-undang cukai, adalah dilarang. Unsur-unsur utama peraturan dan pematuhan SDIRA adalah pengenalpastian orang-orang yang hilang kelayakan dan jenis transaksi orang-orang ini tidak dapat memulai dengan akaun tersebut. Akibat melanggar peraturan urus niaga yang dilarang boleh menjadi teruk, termasuk mempunyai IRS mengisytiharkan seluruh IRA sebagai dikenakan cukai di pasarannya pada permulaan tahun di mana transaksi terlarang berlaku, mendedahkan pembayar cukai untuk membayar cukai tertunda terdahulu dan 10% penalti pengeluaran awal.

Sebagai tambahan kepada pemilik IRA, IRS mengenal pasti "orang yang hilang kelayakan" sebagai orang yang mengawal aset, penerimaan, pengeluaran dan pelaburan, atau mereka yang boleh mempengaruhi keputusan pelaburan. Senarai ini termasuk fiduciary akaun IRA, pasangan pemilik IRA, keturunan lineal dan pasangan keturunan lineal.

Contoh khusus transaksi yang dilarang terlalu banyak untuk disenaraikan, tetapi terdapat beberapa prinsip umum. Di antara prinsip-prinsip ini, IRA tidak boleh digunakan untuk membeli saham atau aset lain dari orang yang tidak layak, aset sewa dari atau kepada orang yang tidak layak, membeli saham dalam perbadanan di mana seseorang yang hilang kelayakan mempunyai kepentingan mengawal, atau memberi pinjaman kepada atau meminjam dari seorang yang hilang kelayakan.