Jika anda seorang pelabur atau aficionado mata wang digital, anda mungkin pernah mendengar mengenai teknik dagangan bitcoin yang dikenali sebagai arbitraj pertukaran. Teori ini berlaku, kerana bitcoin dibeli dan dijual di banyak bursa yang berlainan dan kadang-kadang pada banyak harga yang berlainan, ia sepatutnya boleh membeli bitcoin yang agak rendah dan menjualnya di bursa di mana mereka agak terlebih nilai. Walaupun terdapat banyak maklumat di web tentang peluang bitbitin arbitraj, anda perlu memahami dengan jelas rintangan dan cabaran yang terlibat.

Bagaimana Arbitrase Bitcoin Beroperasi

Arbitrage adalah istilah untuk apabila seorang pelabur membeli dan kemudian dengan cepat menjual aset untuk keuntungan dari perbezaan harga. Ia adalah satu proses yang mudah dan penting yang membantu menghalang aset daripada terlalu mahal atau harga di pasaran yang berbeza. Contohnya, anda boleh membeli saham The Coca-Cola Co (NYSE: KO KOCoca-Cola Co45 71-0 57% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) untuk $ 50 di New York dan kemudian menjualnya di Bursa Saham London untuk $ 60. Dalam keadaan ini, pelabur akan memperoleh keuntungan $ 10, atau 20% keuntungan, dalam perdagangan.

Logik yang sama boleh digunakan untuk pertukaran bitcoin, seperti Bitstamp, Bitfinex atau Bitcurex. Jika anda boleh membeli satu bitcoin pada Bitstamp untuk $ 465 dan kemudian segera menjualnya ke pasaran Bitcurex untuk $ 470, nampaknya anda boleh membuat keuntungan $ 5 tanpa risiko. Harga arbitraj Bitcoin tidak dapat berfungsi dengan betul seperti ini kerana cabaran dalam model pertukaran bitcoin, tetapi ini adalah kaedah penting.

Cara Cari Peluang Arbitrase Bitcoin

Peluang arbitraj klasik dalam pasaran mata wang melibatkan mengambil kedudukan pendek dalam satu bursa dan kemudian berlanjutan kepada yang lain, pada masa yang sama menggunakan akaun lama untuk memindahkan mata wang dan tutup kedudukan pendek. Kebanyakan pertukaran bitcoin tidak membenarkan jualan pendek. Sesetengah orang, seperti AvaTrade dan Plus500, membenarkan kedudukan pendek, tetapi ini bermakna bahawa majoriti peluang arbitraj melibatkan proses yang lebih panjang.

Walaupun bitcoin adalah cryptocurrency digital, arbitrage melayan setiap bitcoin sebagai tidak lebih daripada aset pelaburan dengan harga pasaran yang berlainan. Mengesan peluang arbitraj adalah semudah mencari bursa bitcoin yang berbeza di mana terdapat perbezaan material dalam harga pasaran bitcoin. Melakukan arbitraj sebenar mengikut kaedah ini: menggunakan mata wang fiat untuk membuat bayaran untuk bitcoin pada pertukaran pertama, menarik bitcoin, bitcoin pemindahan ke pertukaran kedua di mana peluang keuntungan bersih wujud, menjual bitcoin pada pertukaran kedua dan akhirnya mengeluarkan mata wang fiat dari pertukaran kedua.Pelabur yang berminat juga boleh membeli perisian khusus arbitrase bitcoin untuk mengesan atau mencetuskan dagangan secara automatik.

Kerugian Arbitrase Bitcoin

Peluang arbitraj lazimnya paling boleh dilaksanakan dan menguntungkan di dalam pasaran kecil atau tidak cair. Arbitrase tulen boleh berfungsi dengan baik di pasaran niaga hadapan atau dengan kontrak spot, sebahagian besarnya kerana ejen transaksi yang sama, atau broker, dengan serta-merta boleh menerima keputusan kedua-dua belah perdagangan arbitrase. Bitcoin kini mempunyai permodalan pasaran lebih dari $ 7 bilion, jadi ia tidak boleh dipanggil aset tidak cair. Namun, perbezaan harga utama wujud antara pertukaran bitcoin. Ia tidak biasa untuk melihat pertunjukan Bitcoinity 30-hari tinggi dan rendah yang sangat berbeza daripada tertinggi 30-hari dan terendah di Mt. Gox atau Bitcurex.

Rintangan pertama adalah bahawa banyak tapak bitcoin mempunyai proses pengeluaran mahal dan yuran caj untuk bitcoins dagangan terhadap mata wang fiat, seperti U. S. dolar, euro atau yen Jepun. Yuran dan pemindahan dagangan dengan cepat dapat mengikis sebarang penyebaran yang mungkin wujud antara pertukaran bitcoin bersaing. Dalam banyak kes, proses bitbitin arbitraj mencipta kerugian bersih, bukan keuntungan.

Juga, pasaran pertukaran bitcoin mempunyai mekanisme penyelesaian lebih lambat kerana semua pesanan mesti diproses melalui bursa dan blok. Urus niaga blokchain di bursa boleh mengambil masa sehingga satu jam untuk menerima pengesahan yang mencukupi, dan blok block tidak membenarkan anda memindahkan dana tanpa pengesahan yang diperlukan.

Berhati-hati dengan tapak atau platform arbitraj bitcoin yang memposting keputusan perdagangan yang tidak realistik. Salah satu laman web terkenal ini, Pedagang Bitcoin, beroperasi selama berbulan-bulan ketika cuba meyakinkan penarik arbitrager dan penambang bitcoin yang mereka dapat memperoleh 15 hingga 20% sebulan. Laman web itu ditutup tiba-tiba pada bulan Oktober 2014 dan mungkin merupakan skim Ponzi yang cuba.