Adakah anda menghadapi masalah untuk memutuskan antara kerjaya sebagai peniaga Wall Street atau broker saham? Setiap melibatkan membeli dan menjual sekuriti, tetapi sifat masing-masing berbeza-beza, dan variasi ini dapat membuat semua perbezaan dalam menentukan kerjaya mana yang paling sesuai dengan anda. Dalam artikel ini, kita akan melihat perbezaan ini, serta cara menjadi pedagang atau broker (jalan-jalan bermula sama, dengan keperluan yang sama, maka, bergantung pada kecenderungan dan peluang, anda mendapat peluang untuk memilih satu profesion yang lain).

Apa yang dilakukan Broker dan Peniaga?

Walaupun kedua broker dan peniaga berurusan dengan sekuriti, broker juga merupakan ejen jualan, sama ada bagi pihak mereka sendiri atau untuk firma sekuriti atau broker. Mereka bertanggungjawab untuk mendapatkan dan mengekalkan jadual pelanggan tetap, individu atau runcit, dan atau institusi. Para peniaga, sebaliknya, cenderung untuk bekerja di firma pengurusan pelaburan yang besar, pertukaran atau bank, dan mereka membeli dan menjual sekuriti bagi pihak aset yang dikendalikan oleh firma itu.

Broker mempunyai hubungan langsung dengan pelanggan, dan mereka membeli dan menjual sekuriti berdasarkan kepada kehendak pelanggan. Sesetengah orang mungkin bertindak sebagai perancang kewangan untuk pelanggan mereka, membentuk pelan persaraan, menangani kepelbagaian portfolio, dan menasihati pelaburan insurans atau hartanah, jika firma mereka menawarkan perkhidmatan pengurusan kewangan dan kekayaan (seperti rumah wayar yang lebih besar). Mereka menangani bukan sahaja dengan ekuiti dan bon, tetapi dana bersama, ETF dan produk runcit lain, serta pilihan, untuk pelanggan yang lebih canggih.

Pedagang, sebaliknya, cenderung membeli atau menjual sekuriti berdasarkan keinginan pengurus portfolio (atau pengurus) di firma pelaburan. Seorang peniaga mungkin diberikan akaun tertentu, dan dikenakan dengan membuat strategi pelaburan yang paling sesuai (i., Membuat wang untuk) klien itu. Peniaga bekerja di pasaran yang berbeza - stok, hutang, derivatif, komoditi dan Forex, antara lain - dan mungkin pakar dalam satu jenis pelaburan atau kelas aset.

Seorang broker kerap menghabiskan banyak masa untuk menjaga pelanggan memaklumkan variasi harga saham. Selain itu, broker membelanjakan sebahagian kecil daripada hari mereka untuk memperluaskan pangkalan pelanggan mereka. Mereka melakukan ini dengan pelanggan berpotensi memanggil sejuk, memperkenalkan diri dan mempamerkan latar belakang dan kebolehan mereka, atau mengadakan seminar umum mengenai pelbagai topik pelaburan.

Kedua-dua broker dan peniaga juga melihat penyelidikan penganalisis untuk membuat cadangan kepada pelanggan atau pengurus portfolio untuk membeli atau menjual sekuriti. Walau bagaimanapun, peniaga sering melakukan penyelidikan dan analisis mereka sendiri juga. Walaupun stereotaip lama menawarkan tawaran dan pesanan individu di tingkat perdagangan, kebanyakan peniaga hari ini menghabiskan masa mereka di telefon atau di hadapan skrin komputer mereka, menganalisis carta prestasi dan menggilap strategi perdagangan mereka - sejak membuat keuntungan sering semua dalam masa.

Jangan salah, walaupun: Kedua broker dan peniaga cenderung mempunyai tahap tenaga yang tinggi; mereka biasanya mahir dalam pelbagai tugas dan mampu menangani persekitaran tekanan tinggi, khususnya antara jam 9:30 pagi dan 4:00 malam EST, apabila pasaran dibuka.

Menjadi Pedagang Wall Street

Oleh itu, selepas gambaran ini, sudah tiba masanya untuk melihat lebih khusus mengenai apa yang terlibat dalam menjadi seorang pedagang Wall Street ("Wall Street" dalam uraian kiasan industri perkhidmatan kewangan, iaitu; dalam era digital, peniaga boleh, dan lakukan, bekerja dari mana-mana sahaja). Walaupun kita akan memberi tumpuan kepada profesion perdagangan, jalan untuk menjadi broker (latar belakang dan pendidikan) hampir sama - terutamanya, kerana, dalam industri kewangan hari ini, anda mungkin perlu bersedia untuk mengambil apa-apa kedudukan peringkat kemasukan pada firma yang diinginkan yang membuka.

Tapi pertama, mari kita bincangkan pendidikan. Sekali sekala, peniaga boleh menjadi lebih daripada satu baka yang diajar sendiri; tetapi pada masa kini, ijazah sarjana empat tahun adalah keperluan asas - sekurang-kurangnya, jika anda ingin bekerja untuk institusi atau syarikat kewangan yang bereputasi. Kebanyakan peniaga mempunyai ijazah dalam matematik (terutamanya perakaunan), kewangan, perbankan, ekonomi atau perniagaan. Tidak bahawa jenis seni liberal tidak dapat memiliki kerjaya yang berjaya sebagai pedagang - bidang yang mendorong penyelidikan dan pemikiran analitik mengembangkan masa depan, kemahiran yang berguna. Tetapi jangan salah: angka-angka, kewangan dan urusan perniagaan adalah sebahagian besar daripada profesion, dan anda perlu selesa dengan mereka. Sesetengah aspiran bergerak untuk mendapatkan MBA.

Apa pun perkara utama anda, anda harus belajar seberapa banyak yang anda boleh tentang pasaran kewangan. Buat tabiat tetap menonton saluran kewangan atau membaca penerbitan perniagaan seperti The Wall Street Journal atau tapak seperti - baik, yang ini.

Walaupun beberapa lompat masuk selepas kolej, ia tidak biasa bagi peniaga untuk mempunyai pengalaman kerja lain sebelum memasuki bidang. Mereka mungkin bekerja di sebuah jabatan kewangan di sebuah syarikat, contohnya. Bahkan lebih banyak mengenai broker: Memandangkan tahap interaksi pelanggan yang tinggi, pengalaman jualan terdahulu sangat dihargai.

[Terdapat banyak jenis pedagang profesional, tetapi peniaga hari memberi tumpuan untuk membuat urusniaga intraday dan bukannya memegang posisi dalam semalam. Jika anda berminat untuk berdagang hari, Investopedia menjadi Kursus Pedagang Hari menyediakan titik permulaan yang menyerupai.

Memulai

Cara paling mudah untuk mendapatkan akses ke meja perdagangan firma Wall Street - jabatan di mana transaksi sekuriti mengambil tempat - adalah untuk memohon kepada bank pelaburan atau broker. Mulakan dengan kedudukan peringkat kemasukan: pembantu kepada penganalisis saham atau pedagang. Ketahui semua yang anda boleh. Kebanyakan firma kewangan menawarkan latihan latihan (kadangkala dibayar, kadang-kadang tidak) dan program latihan selama setahun untuk jenis lurus, terutamanya bagi mereka yang mengikuti jejak untuk mendapatkan lesen dagangan mereka. Yang membawa kita kepada …

Keperluan untuk Broker dan Peniaga: Ujian dan Perlesenan

Kecuali jika anda hanya mahu berdagang untuk diri anda sendiri, sebagai seorang peniaga atau broker memerlukan anda kepada Lembaga Pengawalseliaan Industri Kewangan (FINRA, dahulu NASD) lesen untuk melaksanakan arahan.

Dan untuk mendapatkan lesen, anda perlu mengambil beberapa ujian FINRA.

Untuk menjadi peniaga, anda mesti lulus (dengan skor sekurang-kurangnya 70%) Peperiksaan Kelayakan Sekuriti Pedagang, kini dikenali sebagai peperiksaan Siri 57. Berkekalan hampir empat jam, ia terdiri daripada 125 soalan, meliputi produk pelaburan, aktiviti perdagangan dan pelaporan, kelakuan profesional, keperluan pengawalseliaan dan penyimpanan rekod.

Untuk menjadi broker, anda mesti mendapat skor lulus (72% atau lebih tinggi) di Peperiksaan Pendaftar Berdaftar Sekuriti Umum - yang lebih sering dirujuk sebagai peperiksaan Siri 7. Siri 7, peperiksaan enam jam, 260 soalan (250 pelbagai pilihan, ditambah 10 yang lain), menguji asas-asas pelaburan dan produk pelaburan, serta peraturan dan peraturan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC). Ramai pedagang mengambil peperiksaan ini juga.

Sebagai tambahan kepada Siri 7 dan 57, banyak negeri memerlukan calon untuk lulus Peperiksaan Undang-Undang Negeri Sekuriti Seragam Sekuriti (biasanya disebut sebagai peperiksaan Siri 63). Peperiksaan Siri 63 juga menguji pelbagai aspek pasaran saham. Apabila seseorang individu mempunyai lesen dari FINRA, dia kemudian menjadi ahli bursa saham dan mempunyai keupayaan untuk membeli atau menjual stok dan sekuriti lain.

Setakat ini, beberapa perubahan telah ditetapkan untuk ujian siri, berkuat kuasa Mac 2018. Satu Peperiksaan Essential Industry Essentials (SIE) akan menggantikan bahagian pertindihan 7, 57 dan ujian siri lain . Calon kemudian akan mengambil tambahan, lebih kecil "peperiksaan" peperiksaan yang berkaitan dengan bidang khusus yang mereka harapkan untuk masuk. Pembaharuan juga akan membuat proses pengambilan ujian lebih demokratik. Pada masa ini, anda perlu bekerja atau "ditaja" oleh syarikat berdaftar FINRA untuk mengambil salah satu ujian; Penajaan sering menjadi sebahagian daripada program latihan firma kewangan, dengan menyewa bersyarat pada calon yang layak untuk lesen (sama dengan cara firma undang-undang melibatkan lulusan sekolah undang-undang yang sedang belajar untuk ujian bar). SIE menghapuskan keperluan ini, walaupun anda masih harus dikaitkan dengan firma ahli FINRA untuk mengambil peperiksaan teratas.

Ke Meja - dan Tingkat

Anda mempunyai dua tahun selepas lulus peperiksaan untuk mendaftar dengan FINRA untuk mendapatkan lesen anda. Sebelum memberikannya, anda memerlukan pemeriksaan latar belakang (jenayah dan kewangan), kad cap jari, dan mendaftar dengan SEC (melainkan jika anda menjalankan semua perniagaan anda).

Selepas lulus peperiksaan dan mendapatkan lesen, anda boleh meminta untuk dipindahkan ke mana-mana meja perdagangan kosong. Di sini, anda akan belajar bagaimana untuk membangunkan strategi perdagangan, eksekusi perdagangan langsung, dan menjalankan perdagangan bagi pihak bank pelaburan atau pelanggan firma. Di meja perdagangan anda juga mendapat peluang untuk mempelajari syarikat-syarikat rapat dan merasai pasaran. Anda secara beransur-ansur mengenal pasti niche untuk diri sendiri, sama ada dalam kontrak niaga hadapan atau ekuiti atau instrumen hutang.

Walau bagaimanapun, sebelum memulakan tugasan di lantai perdagangan sebenar, anda mesti disaring oleh FBI; kerana peniaga Wall Street berurusan dengan perkara-perkara kewangan yang sensitif, seperti sekuriti kerajaan, jika bocor, boleh menyebabkan spekulasi pasaran yang merosakkan dan pengintipan ekonomi, Biro memeriksa untuk melihat apakah anda mempunyai masa lalu jenayah.

Garis Bawah

Orang ingin menjadi pedagang kerana pelbagai sebab. Wang adalah kunci, tetapi semangat dan daya tarikan dengan pembiayaan dan pergerakan dana pelaburan juga penting. Jika anda suka berurusan dengan orang juga, anda mungkin lebih suka kehidupan broker. Apa sahaja yang anda suka, bersiaplah untuk berkembang maju di tempat kerja yang pantas - kerana wang tidak pernah tidur.