3 Terbaik Afrika ETFs untuk 2016 (AFK, EZA, GAF)

3 Afrika terbaik ETF untuk 2016 (AFK, EZA, GAF)

Dana pertukaran mata wang Afrika (ETF) memberi pendedahan kepada syarikat yang berpusat di Afrika. Afrika ETF boleh memberikan pendedahan yang pelbagai kepada banyak negara dan industri di seluruh benua, atau mereka mungkin memberikan pendedahan khusus ke rantau atau negara tertentu di Afrika. Seperti kebanyakan pelaburan ETF, terdapat banyak risiko yang wujud di Afrika ETF, termasuk risiko pelaburan asing, risiko ekuiti, risiko pasaran baru muncul, risiko geografi, risiko politik, risiko pasaran sempadan dan risiko penumpuan. Oleh kerana ekonomi yang berkembang pesat di Afrika, ETF ini menyediakan pelaburan berisiko tinggi, tinggi dalam ekonomi Afrika, dan pertaruhan transformasi ekonomi Afrika dalam jangka panjang pelaburan jangka panjang. ETF ini cuba memberikan pendedahan dengan melabur syarikat termasuk dalam indeks pendasar masing-masing.

Vektor pasaran Afrika Indeks ETF

Dikeluarkan pada Julai 2008 oleh Van Eck, Vektor Pasaran Afrika Indeks ETF (NYSEARCA: AFK

AFKVanEck Vct Afr23 79 + 0 81% > Dicipta dengan Highstock 4. 2. 6 ) menjejaki Indeks Vektor Indeks KDNK Afrika. Van Eck Associates Corporation, penasihat dana, mengenakan nisbah perbelanjaan yang agak tinggi sebanyak 0. 8%, berbanding nisbah perbelanjaan purata rantau pelbagai 0. 58%. AFK menggunakan strategi pengindeksan untuk memberikan hasil pelaburan sepadan dengan indeks yang mendasarinya. Ia secara umumnya melabur sekurang-kurangnya 80% daripada jumlah aset bersihnya dalam sekuriti yang terdiri daripada indeks penanda arasnya, dan ia bertujuan untuk meniru ciri-ciri indeks ini.

Vektor Pasaran KDNK Indeks Afrika termasuk penyenaraian tempatan syarikat di Afrika, serta penyenaraian luar negara syarikat yang diperbadankan di luar Afrika yang menghasilkan sekurang-kurangnya 50% daripada pendapatan mereka di Afrika. Penurunan negara indeks adalah berdasarkan kepada keluaran dalam negara kasar (KDNK) relatif berbanding dengan permodalan pasaran.

Sejak AFK menimbang pendedahan negara berdasarkan kepada KDNK, ia berlebihan di negara-negara maju, seperti Afrika Selatan, Mesir, Nigeria dan Maghribi. AFK juga terdedah kepada syarikat-syarikat yang diperbadankan di United Kingdom, Perancis dan Belanda. Sehingga 31 Julai 2015, AFK melabur 22. 9% daripada portfolionya di Afrika Selatan, 21% di Mesir, 15% di Nigeria dan 7. 6% di Maghribi. AFK melabur lebih daripada 10% portfolionya di U. K., Perancis dan Belanda, secara kolektif.

iShares MSCI Afrika Selatan ETF

The iShares MSCI Afrika Selatan ETF (NYSEARCA: EZA

EZAiShs MSCI SA60 42 + 1. 05%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6

) dikeluarkan pada 3 Februari 2003 oleh BlackRock. EZA diuruskan oleh Penasihat Dana BlackRock dan mengenakan nisbah perbelanjaan bersih sebanyak 0. 62%. Sehingga 28 Ogos 2015, EZA mempunyai 55 pegangan dan jumlah aset bersih sebanyak $ 356. 23 juta. Dana ini bertujuan untuk memberikan hasil pelaburan yang bersesuaian dengan Indeks MSCI Afrika Selatan. EZA menyediakan pendedahan kepada syarikat kecil, pertengahan dan besar yang didagangkan terutamanya di Bursa Saham Johannesburg. Untuk memberikan hasil pelaburan ini, penasihat EZA menerapkan strategi pengindeksan sampel yang representatif. Sekuriti yang termasuk dalam portfolio EZA dijangka mempunyai ciri-ciri yang serupa dengan indeks yang mendasari. Di bawah keadaan pasaran biasa, EZA melaburkan sekurang-kurangnya 95% daripada jumlah aset bersihnya dalam sekuriti yang merangkumi indeksnya. Dalam semua keadaan, EZA melaburkan sekurang-kurangnya 90% daripada jumlah aset bersihnya dalam sekuriti ini. EZA berwajaran tinggi ke sektor budi bicara kewangan dan pengguna, yang berjumlah 63. 03% daripada portfolionya. Oleh itu, EZA mempunyai risiko negara yang tinggi dan risiko sektor. Sehingga 31 Julai 2015, EZA mempunyai sisihan standard tiga tahun berturut-turut sebanyak 17. 12%, beta (berbanding Indeks S & P 500) dari 0. 21 dan pulangan harga pasaran tahunan sebanyak 85% sejak penubuhannya. EZA adalah pelaburan berisiko tinggi, tinggi yang paling sesuai untuk pelabur jangka panjang yang mempunyai toleransi risiko tinggi yang boleh membasahkan tahap ketidaktentuan yang tinggi. Di samping itu, EZA disyorkan untuk pelabur yang mempunyai prospek kenaikan harga di pasaran ekuiti Afrika Selatan dan mendapatkan pendedahan kepada syarikat awam yang tersenarai di Bursa Saham Johannesburg.

SPDR S & P Timur Tengah & Afr ETF yang semakin berkembang

SPDR S & P Timur Tengah & Afrika ET yang berkembang (NYSEARCA: GAF) telah dilancarkan pada 20 Mac 2007 oleh State Street Global Advisors, GAF mengenakan nisbah perbelanjaan bersih yang kompetitif sebanyak 0. 49%, sementara dana serantau rata-rata pelbagai mengenakan nisbah perbelanjaan bersih sebanyak 0. 58%. GAF bertujuan untuk memberikan hasil pelaburan sepadan dengan prestasi Indeks BMI S & P Mid-East & Africa, indeks pendasar GAF, dengan menggunakan strategi pengindeksan sampel. GAF tidak perlu membeli semua sekuriti wakil dalam indeks yang mendasari. Sebaliknya, ia boleh membeli sebahagian daripada saham biasa yang termasuk dalam indeks, yang dijangka mempunyai ciri-ciri yang serupa dengan indeks yang mendasari.

Indeks penanda aras GAF adalah indeks berwajaran indeks pasaran yang direka untuk mengesan syarikat awam di pasaran Timur Tengah dan Afrika. Untuk dimasukkan ke dalam indeks, syarikat mesti didasarkan pada negara-negara yang diklasifikasikan sebagai pasaran maju atau muncul oleh Indeks Ekuiti S & P Global. Di samping itu, syarikat-syarikat ini mesti mempunyai kapitalisasi pasaran yang terapung di sekurang-kurangnya $ 100 juta dan sekurang-kurangnya $ 50 juta perdagangan tahunan dimasukkan untuk setiap negara.

Di bawah keadaan pasaran biasa, GAF secara amnya melaburkan sekurang-kurangnya 80% daripada jumlah aset bersihnya dalam sekuriti yang merangkumi indeksnya atau dalam resit depositari Amerika (ADR) atau resit depositori global (GDRs). Sehingga 27 Ogos 2015, GAF berwajaran tinggi ke Afrika Selatan dan melabur 76. 42% daripada portfolionya kepada syarikat yang berpusat di sana, jadi ETF membawa tahap risiko negara yang ketara. GAF juga membawa tahap risiko sektor; dana memperuntukkan 40. 06% daripada portfolionya kepada sektor kewangan dan 23. 15% kepada sektor budi bicara pengguna.

Sehingga 31 Julai 2015, GAF menjana pulangan harga pasaran tahunan sebanyak 3. 81% sejak penubuhannya, dan ia kurang memuaskan indeks penanda arasnya hampir 1%. Dana ini mempunyai ralat pengesanan yang sangat tinggi pada 1. 07, yang menunjukkan ia adalah pekerjaan yang buruk dalam mereplikasi indeks penanda arasnya. Berdasarkan data berliku lima tahun, GAF mempunyai volatiliti tahunan sebanyak 19. 29%, nisbah Sharpe 0. 26 dan beta (berbanding indeks standard, MSCI ACWI Ex-US NR USD Index) dari 0. 98. Dari segi MPT, GAF sesuai untuk pelabur pertumbuhan jangka panjang dengan toleransi risiko tinggi yang berusaha untuk menjadi berlebihan berat badan di syarikat-syarikat yang terletak di Afrika Selatan, dan sektor budi bicara kewangan dan pengguna.