Jika anda mempunyai gadai janji untuk jumlah lebih besar daripada nilai harta anda, apa yang anda lakukan? Jika anda pemilik harta kediaman terbesar di Manhattan, anda pergi, meninggalkan keadaan huru-hara kepada pemiutang anda dan teruskan tentang perniagaan anda. Itulah yang berlaku ketika Tishman Speyer meninggalkan 11,000 unit StuyvesantTown dan PeterCooperVillage di Manhattan pada tahun 2010. Ia merupakan salah satu kegagalan terbesar dalam sejarah - dan syarikat itu masih dalam perniagaan. Tishman hanya mengikuti jalan di banyak perusahaan estet komersial yang telah lama berlalu.

Malangnya, jika anda seorang pemegang gadai janji kediaman, berjalan kaki tidak begitu bersih atau mudah. Tetapi ini mungkin masih mengejutkan anda: secara matematik, berjalan kaki kadang-kadang boleh menjadi pilihan yang paling bijak.

Menjalankan Kehidupan Anda Seperti Perniagaan Sebelum gelembung perumahan negara akhir tahun 2000an, harga hartanah secara umumnya dapat dikira meningkat dari semasa ke semasa. Beberapa poket serantau akan menurun nilai dari semasa ke semasa, tetapi secara nasional, rumah-rumah yang baik di kawasan kejiranan yang baik mendapat nilai dari masa ke masa. Pada tahun 2008 dan 2009, mereka menjunam, mencatatkan penurunan nilai dua digit. Ketika tahun 2009 ditutup dan 2010 dibuka, kira-kira 25% daripada semua gadai janji di seluruh negara berada di bawah air, bermakna jumlah hutang gadai janji lebih besar daripada nilai rumah. Pada ketika ini, yang tidak dapat difikirkan sebelum ini berlaku: Peminjam yang masih mampu membuat pembayaran gadai janji mereka tidak memutuskan.

Sesetengah pakar menyarankan bahawa berjalan dari gadai janji adalah langkah kewangan yang baik pada bila-bila masa seorang peminjam boleh menyewa kediaman yang sama dengan kurang daripada kos gadai janji. Tambah pada hakikatnya ramai orang berada di bawah air untuk lagu 25% atau lebih dan menghadapi kadar faedah yang meningkat pada gadai janji kadar laras dan tiba-tiba insentif untuk berjalan jauh kelihatan lebih seperti insentif untuk dijalankan. (Apabila krisis perumahan menyerang, pemenang besar sering penyewa. Ketahui lebih lanjut dalam Take Advantage Of A Crisis Housing - Sewa! )

Secara kewangan, membandingkan kos sewa dengan kos gadai janji adalah pengiraan mudah. Menentukan jumlah masa yang akan diambil rumah anda untuk mendapatkan nilai yang hilang adalah usaha yang lebih kompleks. Menggunakan kenaikan nilai tahunan 5% akan memberikan angka ballpark berdasarkan purata kebangsaan. Satu penyelidikan kecil boleh membantu anda membuat penyelarasan untuk pasaran serantau dan tempatan. Pertimbangkan contoh:

• Harga asal: $ 200,000
• Nilai hari ini: $ 150,000
• Kerugian bernilai: 25%

Tahun	Nilai Permulaan	+ 5%
	$ 150, 000	$ 157, 500
2	$ 157, 500	$ 165. 375
3	$ 165. 375	$ 173. 643
4	$ 173. 643	$ 182, 325
5	$ 182, 325	$ 191, 442
6	$ 191, 442	$ 201, 014

daripada 5% setahun, ia akan mengambil masa enam tahun untuk rumah ini untuk mencapai harga jualannya.Ini mendapat pemilik untuk memecahkan, tetapi tidak ada keuntungan untuk menunjukkan dan pemilik telah membayar faedah ke atas pinjaman setiap tahun. Jika harga jatuh sebanyak 10% lagi, pemulihan akan mengambil masa lebih lama. (Harga rumah harga tidak terjamin. Bolehkah anda menahan kemeruapan di pasaran ini? Cari dalam Mengapa Pasar Perumahan Bubbles Pop .)

• Harga asal: $ 200,000
• Nilai selepas penurunan 25% : $ 150, 000
• Nilai selepas penurunan 10%: $ 135, 000

Tahun	Nilai Permulaan	+ 5%
1	$ 135, 000	$ 141, 750 > 2
$ 141, 750	$ 148, 837	3
$ 148, 837	$ 156, 279	4
$ 156, 279	$ 164, 093	5
$ 164, 093	$ 172, 297	6
$ 172, 297	$ 180, 912	7
$ 180, 912	$ 189, 958	8 > $ 189, 958
$ 199, 456	9	$ 199, 456
$ 209, 429	Waktu pemulihan kini sudah lapan tahun lagi.	Cara Berjalan

Tiga daripada kaedah yang paling biasa berjalan dari gadai janji termasuk memegang jualan pendek, rampasan sukarela dan rampasan sukarela. Penjualan pendek berlaku apabila peminjam menjual harta kurang dari jumlah hutang gadai janji. Pembeli harta itu adalah pihak ketiga (bukan bank), dan semua hasil dari penjualan itu pergi kepada pemberi pinjaman. Pemberi pinjaman sama ada memaafkan perbezaan atau mendapat penghakiman terhadap peminjam yang memerlukan pembayaran untuk semua atau sebahagian dari perbezaan antara harga jual dan nilai asal hipotek.

Tidak semua pemberi pinjaman akan bersetuju untuk menjual pendek, tetapi jika mereka menginginkannya, ia akan memberikan alternatif kepada penyitaan. (Untuk mengetahui lebih lanjut tentang jualan pendek, baca Jual Rumah Pendek Untuk Mengelakkan Perampasan.

) Dalam perampasan secara sukarela, pemilik rumah menyerahkan harta tersebut kepada pemberi pinjaman secara sukarela. Untuk mengatur perampasan secara sukarela, bercakap dengan bank anda dan membuat pengaturan untuk menyampaikan kunci kepada harta itu. Walaupun proses ini akan memberi impak negatif kepada penarafan kredit pemilik rumah, dia tidak perlu membuat bayaran tambahan pada gadai janji. Perampasan secara tidak sengaja dimulakan oleh pemberi pinjaman untuk pembayaran tidak berbayar. Pemberi pinjaman menggunakan sistem undang-undang untuk mengambil alih harta tersebut. Walaupun pemilik rumah sering mendapat tempat tinggal secara percuma selama berbulan-bulan ketika proses perampasan berlaku, pemberi pinjaman akan membuat usaha aktif untuk mengumpulkan hutang dan, pada akhirnya, pemilik rumah akan diusir.

Standard Double

Syarikat secara rutin mengurangkan tahap kakitangan mereka dan "menyusun semula" hutang mereka, menyakiti dan sering memusnahkan pembekal yang tidak mereka bayar. Wall Street merasakan dan harga saham meningkat, tetapi apabila individu cuba untuk melakukan langkah yang sama, sistem undang-undang akan bertindak untuk melindungi keuntungan pemberi pinjaman dan rakan-rakan pemilik rumah mempertanyakan moraliti pemilik rumah. Walaupun hanya minoriti bank yang bersetuju untuk menjual pendek untuk pemilik rumah, mereka semua bersedia untuk merampas.

Medan bermain tahap bermakna bahawa pemilik rumah harus merasa tidak lebih buruk tentang berjalan jauh daripada perniagaan apabila mereka melakukan halangan atau merampas harta.Oleh kerana bidang itu bukan tahap, peminjam perlu bersedia menerima akibat dari tindakan mereka jika mereka pergi. Kesan-kesan ini boleh termasuk kredit yang rosak, gangguan oleh agensi pengumpulan dan kesukaran mendapatkan kredit selama bertahun-tahun. Stigma sosial juga patut dipertimbangkan. Bottom Line

Setelah menyelesaikan penyelidikan anda, jika berjalan pergi adalah pilihan terbaik anda, bersiaplah. Untuk memastikan anda mempunyai tempat untuk hidup, membeli rumah yang baru, lebih kecil atau sewa apartmen sebelum anda menjauh dari rumah anda sekarang. Beli kereta dan barang-barang besar lain semasa penarafan kredit anda masih bagus, dan sisihkan wang untuk membantu peralihan peralihan.