Niaga hadapan minyak mentah memasuki pasaran beruang curam pada tahun 2014, berikutan pelbagai dagangan pelbagai tahun yang ditetapkan selepas keruntuhan ekonomi 2008. Walaupun pembeli niaga hadapan dan ekuiti telah kehilangan nasib cuba untuk memilih bahagian bawah, banyak pedagang mata wang telah makmur, mengambil kesempatan daripada korelasi yang ketat antara niaga hadapan dan pasangan forex yang bereaksi terhadap volatiliti yang tinggi dalam sektor ini. Mari kita kenal pasti korelasi ini dan bagaimana mereka berdagang, dengan tumpuan yang tajam untuk menerapkan pengetahuan ini kepada gyrations dalam pasaran minyak mentah.

Memandangkan tindakan harga liar pada tahun 2014 dan 2015, sektor tenaga akan menjejaskan perubahan luas dan trend multi-minggu untuk dua hingga tiga tahun akan datang, menawarkan pemain forex banyak peluang untuk mendapat keuntungan. Kami akan memberi tumpuan kepada pasangan yang paling popular dan sangat cair, dengan spread tawaran / permintaan yang ketat dan akses mudah untuk peniaga mata wang U. Instrumen yang lebih diniagakan mungkin berfungsi juga, tetapi mereka cenderung membawa kos yang lebih tinggi. Kebanyakan salib ini boleh ditemui di negara-negara Amerika Tengah dan Selatan yang sangat bergantung kepada harga minyak mentah. Ini termasuk Brazil, Columbia, Venezuela dan Mexico.

Dolar Kanada

Tidak menghairankan, cawangan forex Kanada menunjukkan korelasi ketat dengan kontrak minyak mentah. Negara kaya sumber mempunyai rizab tenaga yang besar, yang memberi impak besar kepada keluaran dalam negara kasar (KDNK) dan baki perdagangan asing. (Untuk lebih, lihat 5 Syarikat Minyak Kanada Terbesar.) Oleh kerana minyak mentah dikira dalam U. S. dolar, pasangan USD / CAD berfungsi sebagai proksi hampir sempurna untuk gyrations minyak mentah - lebih tinggi dan lebih rendah.

Pasangan ini menghasilkan korelasi songsang sejak dolar Kanada mewakili penyebut di salib, menasihatkan peniaga untuk mencari pasangan untuk perhimpunan apabila minyak mentah dijual dan sebaliknya. Hubungan ini cenderung untuk meredakan apabila logam berharga dan perindustrian bergerak lebih kuat daripada minyak mentah kerana perlombongan menghasilkan sumber kekayaan alam yang besar di negara ini.

US Oil Fund Partnership (USO USOUS Oil Fund Partnership Units11 51 + 2. 95% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), proksi ekuiti yang diperdagangkan pertukaran untuk minyak mentah WTI kontrak minyak dan pasangan tukaran mata wang USD / CAD, menunjukkan tindakan harga yang ketat di antara pasaran beruang tahun 2008 hingga 2009 dan suku ketiga 2015. Serangan teratas pada tahun 2009 apabila minyak mentah jatuh ke bawah dan memasuki dua arah aliran meningkat . Sebaliknya, USD / CAD menjadi lebih rendah dalam aliran menurun dua tahun yang sempurna. Instrumen ini bertukar sekali lagi pada tahun 2011, dengan minyak mentah mencatat pemulihan yang tinggi, menjelang jajaran perdagangan selama tiga tahun.

Hubungannya merosot antara pembalikan 2011 dan trend perpecahan 2014.USD / CAD memasuki aliran menaik semasa tempoh interim ini, manakala tanah minyak mentah menyamping, menguji sempadan atas dan bawah. Detachment relatif menunjukkan sifat umum tetapi kurang difahami korelasi-ia cenderung berkembang semasa tempoh turun naik dan kontrak apabila volatiliti naik.

Peningkatan arah aliran USD / CAD meningkat pada bulan Jun 2014 apabila minyak mentah memasuki aliran menurun yang baru, memecahkan sokongan berbilang tahun dan menuju ujian yang rendah yang diposting pada dekad terdahulu. Salib Kanada bertindak balas dengan perhimpunan 11 tahun. Ia cenderung untuk memimpin kontrak niaga hadapan sepanjang tempoh ini, bertindak sebagai penunjuk utama untuk gyrations di lubang tenaga.

Dolar Australia

Dolar Australia melawan dolar AS, berdagang seperti AUD / USD menunjukkan korelasi tinggi dengan minyak mentah juga. Ini kelihatan luar biasa pada pandangan pertama kerana Australia memegang hanya 0. 3% daripada rizab minyak dunia. Walau bagaimanapun, negara ini mempunyai rizab tembaga, emas, besi dan rizab nikel yang menguasai KDNK, yang menunjukkan korelasi antara kelas komoditi, terutama pada tahun-tahun kebelakangan ini. Perdagangan elektronik dan derivatif baru telah mengetatkan perhubungan ini kerana bakul komoditi yang luas boleh dibeli atau dijual sebagai risiko atau lindung nilai risiko sebagai tindak balas kepada sentimen beralih dalam pasaran ekuiti dan bon.

Minyak mentah dan AUD / USD dibundel secara serentak pada tahun 2009 dan memasuki aliran meningkat yang sama yang melangkah ke tahap tertinggi pada tahun 2011 yang belum dilanggar pada tahun-tahun kebelakangan ini. Walaupun korelasi berkurangan antara tahun 2011 dan 2014, instrumen mengikuti trajektori yang sama, dengan paras tertinggi dan terendah yang berlaku pada masa yang sama.

Alat-alat ini merosot dalam aliran menurun yang kuat pada pertengahan 2014. Minyak mentah akan dipotong setengah dalam tempoh ini, sementara AUD / USD jatuh kira-kira 25%. Tinggi dan rendah relatif tinggi meningkatkan bacaan korelasi, dengan tindakan harga yang hampir sama pada separuh kedua tahun 2015. Tingkah laku kunci ini harus dipermudah apabila minyak mentah memasuki proses dasar yang tidak dapat dielakkan, menurunkan tahap ketidakstabilan.

Perbezaan perubahan peratusan menggambarkan bagaimana korelasi memberi kesan arah trend dan struktur harga merentas instrumen tetapi tidak meramalkan saiz keuntungan atau kerugian. Hal ini terutama berlaku ketika bekerja dengan mata wang kerana mereka memperlihatkan tingkah laku band harga yang merentang selama beberapa dekade sementara instrumen lain dapat, secara teoretikal sekurang-kurangnya, naik ke tak terhingga atau jatuh ke sifar.

Garis Bawah

U. S. dollar melintasi dengan dolar Kanada dan Australia menawarkan akses mudah kepada minyak mentah kerana kedua-dua salib menunjukkan korelasi yang sangat ketat dengan pasaran tenaga. Hubungan ini telah bertambah kukuh pada tahun-tahun kebelakangan ini, dengan minyak mentah sekarang sedang berjalan melalui aliran menurun yang tidak menentu.