Bergerak divergence convergence average (MACD), yang dicipta pada tahun 1979 oleh Gerald Appeal, adalah salah satu indikator teknikal yang paling popular dalam perdagangan. MACD dihargai oleh peniaga di seluruh dunia atas kesederhanaan dan kelenturannya kerana ia boleh digunakan sama ada sebagai trend atau penunjuk momentum.

Perbezaan perdagangan adalah cara yang popular untuk menggunakan histogram MACD (yang kami jelaskan di bawah), tetapi malangnya, perdagangan penyelewengan tidak begitu tepat kerana ia gagal lebih daripada itu. Untuk menerangkan cara yang lebih logik untuk berdagang dengan perbezaan MACD, kita melihat menggunakan histogram MACD untuk kedua-dua isyarat perdagangan dan isyarat keluar dagangan (bukan hanya penyertaan), dan bagaimana pedagang mata wang adalah kedudukan yang unik untuk memanfaatkan strategi.

MACD: Gambaran Keseluruhan
Konsep di sebalik MACD adalah agak mudah. Pada asasnya, ia mengira perbezaan antara rata-rata bergerak eksponen selama 26 hari dan 12 hari (EMA). Daripada dua purata bergerak yang membentuk MACD, EMA 12 hari jelas adalah satu yang lebih cepat, sementara 26 hari lebih perlahan. Dalam pengiraan nilai-nilai mereka, kedua-dua purata bergerak menggunakan harga penutupan apa sahaja tempoh yang diukur. Pada carta MACD, EMA sembilan hari MACD sendiri juga diplotkan, dan ia bertindak sebagai pencetus untuk membeli dan menjual keputusan. MACD menjana isyarat kenaikan harga apabila bergerak melebihi EMA sembilan hari sendiri, dan ia menghantar tanda jual apabila ia bergerak di bawah EMA selama sembilan hari.

[Belajar untuk berdagang menggunakan penunjuk MACD dan petunjuk teknikal yang lain mengambil dedikasi dan amalan. Jika anda ingin belajar untuk mengenal pasti dan memanfaatkan trend harga mana-mana keselamatan yang boleh diperdagangkan di mana-mana pasaran, kursus analisis teknikal Academy Investopedia adalah permulaan yang hebat.]

The histogram MACD adalah perwakilan visual yang elegan tentang perbezaan antara MACD dan yang EMA sembilan hari. Histogram adalah positif apabila MACD berada di atas EMA sembilan hari dan negatif apabila MACD berada di bawah EMA selama sembilan hari. Jika harga semakin meningkat, histogram semakin besar apabila kelajuan pergerakan harga mempercepatkan, dan kontrak sebagai pergerakan harga semakin menurun. Prinsip yang sama berfungsi sebaliknya apabila harga jatuh. Lihat Rajah 1 untuk contoh histogram MACD yang baik dalam tindakan.

Rajah 1: MACD histogram. Sebagai tindakan harga (bahagian atas skrin) mempercepatkan ke bawah, histogram MACD (di bahagian bawah skrin) membuat paras terendah

Sumber: FXTrek Intellicharts

Histogram MACD adalah sebab utama mengapa begitu banyak peniaga bergantung kepada penunjuk ini untuk mengukur momentum, kerana ia bertindak balas terhadap kelajuan pergerakan harga. Malah, kebanyakan peniaga menggunakan penunjuk MACD lebih kerap untuk mengukur kekuatan langkah harga daripada menentukan arah aliran.

Divergensi Perdagangan
Seperti yang telah disebutkan sebelumnya, perbezaan perdagangan adalah cara klasik di mana histogram MACD digunakan.Salah satu tetapan yang paling biasa ialah mencari titik carta di mana harga membuat ayunan baru tinggi atau ayunan baru rendah, tetapi histogram MACD tidak, menunjukkan perbezaan antara harga dan momentum. Rajah 2 menggambarkan perdagangan yang tipikal.

Rajah 2: Perdagangan tipikal (negatif) yang berbeza menggunakan histogram MACD. Pada bulatan kanan pada carta harga, pergerakan harga membuat ayunan baru tinggi, tetapi pada titik yang dililitkan pada histogram MACD, histogram MACD tidak dapat melebihi tinggi sebelumnya 0. 3307. (Histogram dicapai ini tinggi pada titik yang ditunjukkan oleh bulatan sebelah kiri bawah.) Perbezaan adalah isyarat bahawa harga adalah kira-kira untuk berbalik pada yang baru tinggi, dan oleh itu, isyarat untuk pedagang untuk memasuki kedudukan yang pendek.

Sumber: Sumber: FXTrek Intellicharts

Malangnya, perdagangan penyelewengan tidak begitu tepat, kerana ia gagal lebih banyak daripada ia berjaya. Harga kerap mempunyai beberapa pecutan terakhir naik atau turun yang mencetuskan berhenti dan memaksa peniaga keluar dari posisi sebelum langkah itu sebenarnya membuat giliran yang berterusan dan perdagangan menjadi menguntungkan. Rajah 3 menunjukkan perbezaan palsu yang biasa, yang telah mengecewakan sejumlah peniaga sejak bertahun-tahun.

Rajah 3: Perbezaan palsu palsu. Divergensi yang kuat diilustrasikan oleh lingkaran kanan (di bahagian bawah carta) oleh garis menegak, tetapi pedagang yang menetapkan berhenti di tangga tinggi akan dikeluarkan dari perdagangan sebelum ia beralih ke arah mereka.

Sumber: Sumber: FXTrek Intellicharts

Salah satu sebab mengapa peniaga sering kalah dengan penubuhan ini ialah mereka memasuki perdagangan pada isyarat dari penunjuk MACD tetapi keluar dari harga berdasarkan harga bergerak. Oleh kerana histogram MACD adalah derivatif harga dan bukan harga itu sendiri, pendekatan ini adalah, pada dasarnya, versi perdagangan campuran epal dan oren.

Menggunakan MACD Histogram untuk Kedua-dua Kemasukan dan Keluar
Untuk menyelesaikan ketidakselarasan antara kemasukan dan keluar, peniaga boleh menggunakan histogram MACD untuk kedua-dua perdagangan dan isyarat keluar perdagangan. Untuk berbuat demikian, pedagang yang berdagang dengan perbezaan negatif mengambil posisi pendek separa pada titik awal perbezaan, tetapi bukannya menetapkan perhentian di ayunan terdekat yang paling tinggi berdasarkan harga, ia hanya menghilangkan perdagangan hanya jika tinggi histogram MACD melebihi buaian terdahulu, menunjukkan bahawa momentum sebenarnya mempercepatkan dan peniaga benar-benar salah dalam perdagangan. Jika, sebaliknya, histogram MACD tidak menjana ayunan baru, peniaga kemudian menambahkan kedudukan awalnya, terus mencapai harga purata yang lebih tinggi untuk jangka pendek.

Pedagang mata wang adalah kedudukan yang unik untuk memanfaatkan strategi ini kerana dengan strategi ini, semakin besar kedudukannya, makin besarnya potensi keuntungan setelah harga membalikkan; dalam Forex (FX), anda boleh melaksanakan strategi ini dengan apa-apa saiz kedudukan dan tidak perlu risau tentang harga mempengaruhi. (Peniaga boleh melaksanakan urus niaga sebanyak 100,000 unit atau serendah 1, 000 unit untuk penyebaran tipikal yang sama tiga hingga lima mata dalam pasangan utama.)

Sebenarnya, strategi ini memerlukan trader untuk rata-rata sehingga harga bergerak sementara terhadapnya. Walau bagaimanapun, ini biasanya dianggap sebagai strategi yang baik. Banyak buku perdagangan telah digariskan sebagai teknik seperti "menambah kepada orang yang kalah". Walau bagaimanapun, dalam kes ini pedagang mempunyai sebab logik untuk berbuat demikian: histogram MACD telah menunjukkan perbezaan, yang menunjukkan bahawa momentum berkurang dan harga tidak lama lagi akan berubah. Sebenarnya, peniaga cuba memanggil pelanggaran di antara kekuatan harga tindakan segera dan pembacaan MACD yang membayangkan kelemahan di hadapan. Walau bagaimanapun, seorang peniaga yang baik yang menggunakan kelebihan kos tetap di FX, dengan mengurus perdagangan dengan betul, dapat menahan pelunasan sementara sehingga harga berpaling untuk kepentingannya. Rajah 4 menggambarkan strategi ini dalam tindakan.

Rajah 4: Carta menunjukkan di mana harga membuat tinggi berturut-turut tetapi histogram MACD tidak - meramalkan penurunan yang akhirnya datang. Dengan rata-rata pendapatannya pendek, peniaga akhirnya mendapat keuntungan yang tampan kerana kita melihat harga membuat pembalikan yang berterusan selepas titik pemisahan terakhir.

Sumber: Sumber: FXTrek Intellicharts

Seperti kehidupan, perdagangan jarang hitam dan putih. Sesetengah peraturan bahawa peniaga bersetuju secara membuta tuli, seperti tidak pernah menambah kepada pecundang, boleh berjaya dipecahkan untuk mencapai keuntungan yang luar biasa. Walau bagaimanapun, pendekatan yang logik dan teratur untuk melanggar peraturan pengurusan wang penting ini perlu diwujudkan sebelum cuba menangkap keuntungan. Dalam kes histogram MACD, berdagang penunjuk itu bukan harga yang menawarkan cara baru untuk memperdagangkan idea lama - penyelewengan. Menerapkan kaedah ini ke pasaran FX, yang membolehkan penjumlahan kedudukan tanpa usaha, menjadikan idea ini lebih menarik lagi kepada peniaga hari dan pedagang kedudukan.