Jika anda mencari kehilangan stok yang mungkin terus hilang dalam jangka pendek tetapi menawarkan peluang pelaburan jangka panjang yang fenomenal, maka tidak boleh dilihat dari Fitbit Inc. (FIT FITFitbit Inc6). 06 + 0. 66% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan Shake Shack Inc. (SHAK SHAKShake Shack Inc36.41-141% Dibuat dengan Highstock 4. 2 6 ).

Faedah pendek pada stok ini adalah astronomi pada 85. 27% dan 67. 06% untuk FIT dan SHAK, masing-masing. Ini adalah walaupun pada hakikatnya kedua-dua syarikat secara konsisten memberikan pertumbuhan teratas dan garis bawah dan keseimbangan sukan yang sihat. Masalahnya adalah panduan, tetapi ini adalah tipikal bagi syarikat-syarikat pertumbuhan muda. Jika anda melihat semula pemenang jangka panjang terbesar sepanjang sejarah, tiada seorang pun daripada mereka berkembang dalam garis lurus. Terdapat banyak cabaran yang perlu dipenuhi, yang bergantung kepada keupayaan pengurusan. Dan dalam kedua-dua kes tersebut, selain bimbingan sandbagging (terutama Fitbit), pengurusan nampaknya lebih mampu.

Itu tidak bermakna ganjaran akan direalisasikan dalam masa yang singkat.

Semua nombor di bawah pada 9 Mac 2016.

Keadaan & Keupayaan Fitbit

FIT hanya berdagang pada sembilan kali pendapatan ke hadapan, tetapi pelabur gementar kerana peningkatan persaingan, dan beberapa pertandingan itu datang dari pemain yang mempunyai banyak modal. Bagaimanapun, berdasarkan penilaian semasa Fitbit semasa menjadi pemimpin pasaran di pasaran peranti pengguna yang boleh dipakai, anda tidak boleh menolak kemungkinan pengambilalihan. Yang berkata, anda tidak boleh bertaruh pada pemerolehan, yang bermaksud syarikat itu harus mampu berkembang sendiri. Fitbit juga menyebut mengenai 10-K bahawa ia akan mempertimbangkan pertumbuhan bukan organik. Malah, ia telah memperoleh FitStar Mac lalu.

Nasib baik untuk Fitbit, ia tidak perlu bergantung kepada pengambilalihan untuk pertumbuhan. Ia mempunyai banyak pertumbuhan organik. Walaupun sebahagian daripada pertumbuhan itu berasal dari inovasi produk baru, sebahagian besarnya datang dari pengembangan antarabangsa. Pada tahun 2015, 26% jualan datang dari luar Amerika Syarikat. Risiko berpotensi di sini berkaitan dengan peningkatan kos, persaingan, hak harta intelektual, logistik pengedaran, dan undang-undang pematuhan asing. Tetapi itulah kes bagi mana-mana syarikat berasaskan pengguna yang bergerak ke pasaran baru.

Fitbit juga ingin mengembangkan lebih banyak program kesihatan korporat, yang kini mewakili kurang daripada 10% hasil. Pasaran ini menawarkan potensi yang luar biasa kerana syarikat ingin memastikan pekerja mereka sihat untuk tujuan pengeluaran dan kesihatan.

Mengenai persaingan, Fitbit mempunyai banyak, tetapi masih pemimpin pasaran dengan teknologi proprietari untuk boot. Ini mungkin menjadikannya menarik bagi calon pelamar.

Jika anda mengabaikan semua kebimbangan mengenai panduan, minat dan persaingan dan hanya melihat Peranti Dijual dan Pengguna Aktif, jelas bahawa syarikat tidak bergelut:

2013	2014	2015 < 21, 355
Pengguna Aktif	2, 570	6, 700	16, 903
Seperti dinyatakan di atas, FIT mungkin berjuang dalam pasaran yang sangat tidak menentu, dan mungkin seluar pendek akan menang dalam jangka terdekat, tetapi jika anda ingin membuat pelaburan jangka panjang yang berpotensi tinggi yang menargetkan kebangkitan pengguna yang menyedihkan kesihatan, maka sukar untuk mencari pilihan yang lebih baik daripada FIT.	Shake Shack Situation & Potential	Ini adalah keadaan yang sangat berbeza kerana SHAK diperdagangkan pada 78 kali pendapatan ke depan, yang bermaksud walaupun selloff baru-baru ini, stok masih mahal. Shake Shack juga tidak mensasarkan pengguna yang sedar kesihatan. Sebenarnya, ia akan menentang aliran semasa. Sebaliknya, di mana-mana sahaja anda melihat hari ini di seluruh industri restoran terdapat sandwic atau rantai ayam yang baru. Di manakah restoran burger?	Shake Shack bergerak ke pasaran yang agak tenang dengan pendekatan yang unik; ia adalah burger tepi jalan yang sejuk dan mewah. Fikirkan cara ini, jika anda ingin burger cepat, dan anda mencari kualiti serta kebersihan dan perkhidmatan pelanggan yang luar biasa, adakah anda akan memilih McDonald's Corp. (MCD

MCDMcDonald's Corp170 07 + 0 84%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6

) atau Shake Shack? Bagaimana jika … 25 tahun dari sekarang, Shake Shack adalah McDonald's baru? Adakah ini mungkin? Tidak. Bolehkah? Ya. Dan itu, kawan-kawan saya, cukup sebab untuk risalah.

Shake Shack baru-baru ini mengalahkan garis atas dan garisan bawah, dan ia menjangkakan 2016 akan datang antara 2. 5% dan 3. 0%. Terdapat dua masalah dengan laporan pendapatan terbaru, yang ditegaskan semula panduan (menentang bimbingan yang meningkat) dan margin keuntungan dijangka di kedai-kedai baru sekurang-kurangnya 22%. Menarik pada titik yang terakhir, tetapi perhatikan perkataan "sekurang-kurangnya. "

Pada tahun 2015, jumlah pendapatan Shake Shack meningkat 60. 8% tahun ke tahun. Pada suku keempat, ia mengayunkan keuntungan sebanyak $ 1. 2 juta berbanding kerugian $ 1. 4 juta pada suku tahun lalu. Syarikat ini membuka lokasi di beberapa kawasan mewah, yang harus menyimpan wang yang mencurah masuk. Kuncinya akan menjadi pengalaman pelanggan, yang berpotensi membawa kepada tinjauan positif dari mulut ke mulut dan online, yang kemudian mengarah ke baru pelanggan yang boleh berubah menjadi pelanggan berulang. Sekiranya anda 'Shake Shack Yelp Google', anda akan mendapati kebanyakan ulasan positif, dengan beberapa lokasi yang menarik pelanggan lebih daripada yang lain. Sebagai contoh, pelanggan seperti lokasi Las Vegas dan New York City lebih daripada lokasi Chicago. Ini mungkin berkaitan dengan pengurusan. Shake Shack juga berkembang di peringkat antarabangsa.

Mari berfikir secara logik di sini. Adakah anda fikir Shake Shack tiba-tiba jatuh di muka dan mula menutup kedai dan kehilangan wang? Bagaimana sebenarnya yang berlaku?Ini nampaknya tidak mungkin senario. Ia adalah satu jenama yang semakin meningkat bahawa pengguna mendapati menarik dan menyegarkan. McDonald's dan Yum! Jenama, Inc. (YUM

YUMYum Brands Inc79 87 + 1. 22%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6

) bukan kejayaan semalaman. Mereka terpaksa menghadapi banyak perjuangan dan terpaksa bergelut dengan banyak ragu-ragu. Sekiranya anda mempunyai peluang, lihat carta maks untuk MCD dan YUM. Ia mengambil masa bertahun-tahun-bukan bulan-untuk saham-saham itu benar-benar akan berjalan. SHAK tidak akan menjadi kejayaan semalaman, terutamanya perdagangan dengan penilaian yang tinggi dalam pasaran ini. Sebenarnya, rindu mungkin memukul yang lain, tetapi ia bukan kerugian sehingga anda menjual, dan mereka yang berpegang selama beberapa dekad berpotensi mendapat ganjaran dengan cara yang penting.

Bottom Line FIT dan SHAK tidak boleh dilihat sebagai peluang perdagangan. Berdasarkan laporan baru-baru ini dan keadaan ekonomi dan pasaran saham yang lebih luas, seluar pendek mempunyai kelebihan dalam masa terdekat. Walau bagaimanapun, FIT dan SHAK berpotensi menjadi pemenang besar dalam jangka panjang. Seorang pelabur yang bijak mungkin mengambil kedudukan yang kecil dalam setiap satu, mengetahui bahawa sekurang-kurangnya salah satu daripada mereka harus menjadi rumah (mungkin lebih baik), yang akan mengimbangi kerugian yang gagal. Itu sememangnya terpulang kepada anda dan ketekunan anda sendiri. Dan Moskowitz adalah FIT yang panjang. Pada masa ini, dia tidak mempunyai kedudukan di SHAK.