Petunjuk teknikal, terutama yang menyatakan tahap prestasi tertentu di antara dua nilai yang melampau, membantu pelabur mengenal pasti dan mengukur trend pasaran.

Mengenalpasti Extremes

Tema berulang dalam analisis prestasi harga saham ialah konsep keletihan, yang terpakai untuk kemajuan serta penurunan. Tempoh keletihan wujud apabila harga aset bergerak dalam satu arah sejauh pasaran akan dibenarkan. Pada ketika itu, bilangan pembeli yang berminat berkurangan, dan penjual mengarahkan pergerakan harga, atau sebaliknya. Keluasan menunjukkan pembalikan arah aliran. Kesilapan jurang muncul pada carta harga saham, menunjukkan percubaan terakhir saham untuk mencapai tahap yang tinggi dengan bergerak mendadak pada jumlah dagangan yang tinggi. Mereka menimbulkan pembalikan harga kerana peniaga sering mengandaikan bahawa kemajuan mendadak berikutan keghairahan yang berlebihan.

Nisbah Panggilan / Panggilan

Penunjuk sentimen pasaran yang digunakan secara meluas adalah nisbah putaran panggilan volum dagangan untuk meletakkan pilihan, berbanding dengan jumlah untuk pilihan panggilan. Nisbah putaran panggilan dikira dengan membahagikan jumlah yang diletakkan oleh jumlah panggilan. Apabila nisbahnya melampau dalam satu arah, ia menunjukkan bahawa pasaran memberi isyarat sentimen yang melampau.

Rata-rata Bergerak

Purata bergerak membantu mengenal pasti harga stok sepanjang tempoh tertentu. Oleh kerana tindakan harga boleh menjadi tidak menentu, purata bergerak menjelaskan nilai pasaran aset sepanjang tempoh tersebut. Pergerakkan bergerak dapat mengenal pasti tahap sokongan dan rintangan kerana peserta pasaran lain melihatnya demikian. Salah satu cara untuk mengukur sentimen ekstrim dari purata bergerak adalah dengan melihat sejauh mana harga adalah dari purata bergerak. Peniaga mengukur ini dengan melihat sisihan piawai.

MACD

Perbezaan divergensi purata bergerak (MACD) adalah perbezaan antara EMA 26 hari dan EMA 12 hari. EMA 26 hari ditolak dari EMA 12 hari. Apabila harga saham meningkat, EMA 12 hari melebihi EMA 26 hari. EMA sembilan hari MACD ialah talian isyarat. Isyarat beli berlaku apabila MACD melintasi garis isyarat, dan isyarat jual berlaku apabila MACD melintasi bawahnya. Apabila MACD adalah jarak yang jauh di atas garis isyarat, ramai pelabur menafsirkan bahawa sebagai kusyen masa tambahan sebelum ketibaan isyarat jual. Walau bagaimanapun, apabila EMA 12 hari membuat kenaikan dramatik di atas EMA 26 hari, isyarat bahawa stok itu terlebih beli dan mungkin akan mengalami kejatuhan harga. Keadaan ini adalah satu lagi contoh bagaimana prinsip keletihan dapat menunjukkan pembalikan trend.

Divergence boleh memberi isyarat trend pembalikan yang lain. Apabila harga saham bergerak ke arah yang bertentangan dengan MACD atau penunjuk teknikal lain, ia boleh menandakan pembalikan trend semasa.Divergensi positif menggambarkan situasi di mana harga saham mencapai tahap baru yang rendah apabila penunjuk mula naik. Divergensi negatif berlaku apabila harga saham mencapai tahap yang tinggi ketika indikator mulai menurun. Walau bagaimanapun, perbezaan MACD boleh memberi isyarat palsu. Walaupun perbezaan MACD menunjukkan momentum penurunan berbanding dengan perubahan harga terdahulu, momentum yang hilang tidak semestinya menunjukkan pembalikan harga. Indeks kekuatan relatif (RSI) adalah indikator momentum yang membandingkan jumlah hari terakhir ketika stok ditutup pada harga yang lebih tinggi dari sesi sebelumnya, dibandingkan dengan jumlah hari terakhir ketika harga saham menurun . RSI di atas 70 menunjukkan bahawa stok adalah overbought, dan RSI di bawah 30 menunjukkan stok oversold. Sebagai contoh, dalam tempoh dari 27 April 2016 hingga 13 Mei 2016, Apple Inc (NASDAQ: AAPL

AAPLApple Inc174. 57 + 0 18%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) telah terlebih jual kerana RSI berada di bawah 30 sepanjang tempoh itu.