Apabila melabur dalam dana bersama, mendapatkan bantuan penasihat kewangan mempunyai banyak faedah. Walau bagaimanapun, satu kelemahan adalah membuang anda dari persamaan pelaburan. Apabila anda menangguhkan bimbingan seorang profesional, anda cenderung kehilangan sentuhan dengan cara pelaburan anda dilaburkan dan memberi tumpuan lebih kepada keuntungan atau kerugian bersih yang mudah dilaporkan pada akhir tahun ini.

Anda mungkin berfikir bahawa jika anda membuat keuntungan, penasihat anda mesti memilih produk yang betul, atau dia mungkin melakukan sesuatu yang salah jika anda mengalami kerugian, tetapi ini tidak selalu benar. Malangnya, tidak kira betapa penasihat kewangan yang bertuah atau bernasib baik, dia tidak boleh selalu meramal pasaran. Walau bagaimanapun, dia masih perlu memilih dana bersama yang sejajar dengan matlamat pelaburan tertentu anda. Dengan memahami pelbagai jenis dana bersama dan bagaimana mereka boleh disesuaikan untuk memenuhi matlamat yang berbeza, anda lebih bersedia untuk memastikan gaya pelaburan penasihat anda sejajar dengan anda sendiri.

Matlamat Pelaburan: Pemeliharaan Utama

Ramai orang memilih untuk melabur dalam dana bersama kerana mereka boleh menawarkan kestabilan yang tinggi. Jika matlamat utama pelaburan anda adalah untuk mengekalkan modal permulaan anda sebagai pertukaran untuk pertumbuhan yang lebih perlahan, penasihat kewangan anda harus mencadangkan dana bon atau dana pasaran wang. Walaupun jenis dana bersama ini bukan pembuat wang yang besar, mereka menawarkan tahap keselamatan yang lebih tinggi daripada jenis dana lain, dan sesuai untuk pelabur yang ingin mengembangkan kekayaan mereka dari masa ke masa tanpa mengambil terlalu banyak risiko.

Dana Bon: Risiko Sedang

Dana bon, seperti namanya, termasuk pelaburan dalam pelbagai bon. Secara umumnya, bon dianggap pelaburan yang sangat selamat, stabil. Sebaik sahaja bon mencapai kematangan, syarikat penerbit mesti membayar pemegang bon, dalam kes ini, dana bersama anda, nilai penuh bon semasa walaupun bon itu dibeli pada harga diskaun. Melainkan jika entiti penerbit mungkir bon atau pengurus dana memutuskan untuk menjualnya pada kerugian sebelum kematangan, dana itu dijamin untuk mendapatkan semula pelaburan awalnya.

Sudah tentu terdapat risiko yang mungkin berlaku sekiranya entiti mengeluarkan mungkir dan mengisytiharkan muflis, atau jika dana anda cuba meningkatkan hasil dengan mengendalikan bon secara kerap dan bukannya memegangnya sehingga matang. Walau bagaimanapun, ini sebahagian besarnya boleh dihapuskan dengan melabur dalam dana bersama yang hanya memegang bon yang dinilai tinggi dan menggunakan strategi membeli-dan-hold.

Dana Pasaran Wang: Risiko Minima

Dana pasaran wang adalah jenis dana bersama. Jika anda berisiko tinggi dan tidak perlu melihat pulangan yang besar setiap tahun, penasihat kewangan anda harus mencadangkan dana pasaran wang.

Seperti dana bon, dana pasaran wang melabur dalam sekuriti hutang seperti bon, bil dan nota. Walau bagaimanapun, dana pasaran wang hanya termasuk sekuriti jangka pendek, yang paling sering dikeluarkan oleh kerajaan atau majlis perbandaran, yang mempunyai tempoh matang kurang dari satu tahun. Mereka juga mungkin termasuk hutang korporat yang sangat pendek, dipanggil kertas komersial, tetapi hanya dapat melabur sekuriti paling tinggi dengan risiko paling rendah. Kerana kemungkinan suatu kerajaan atau syarikat yang dinilai tinggi menunaikan hutangnya sangat rendah, dana pasaran wang hampir tidak berisiko.

Matlamat Pelaburan: Penjanaan Pendapatan

Jika matlamat utama anda adalah untuk menghasilkan pendapatan pelaburan yang konsisten sepanjang tahun, penasihat kewangan anda akan mengarahkan anda kepada dana bon atau dana saham yang memberi dividen. Jenis dana yang paling sesuai untuk anda bergantung pada toleransi risiko anda.

Dana Bon: Pendapatan Sederhana-Risiko

Dana bon biasanya membayar dividen tetap akibat daripada faedah yang dihasilkan oleh bon dalam portfolionya. Berapa kerapkah dana anda membayar dividen ditentukan oleh firma pelaburan, tetapi semua dana bersama diperlukan untuk menyalurkan hampir semua pendapatan bersih dari pelaburan sekurang-kurangnya sekali setahun. Jika bon dalam dana anda membuat pembayaran kupon bulanan, anda boleh menerima dividen daripada dana anda setiap bulan juga. Terdapat pelbagai dana bon yang ada, dan ada yang boleh menjadi sangat berisiko kerana pelaburan dalam bon rendah dalam usaha mencapai hasil yang lebih tinggi. Pastikan dana yang dipilih penasihat anda sesuai dengan tahap toleransi risiko anda.

Dana Saham: Pendapatan Tinggi-Risiko

Jika anda lebih toleran risiko dan bersedia untuk berjudi modal anda untuk peluang untuk membuat keuntungan besar sambil memperoleh pendapatan pelaburan tetap setiap tahun, penasihat anda harus meletakkan wang anda sebagai dividen - dana saham yang ditanggung. Bukan semua saham membayar dividen setiap tahun, tetapi banyak syarikat membanggakan diri mereka untuk menerbitkan konsisten, dan kadang-kadang meningkat, dividen setiap tahun. Ramai reksa dana pakar dalam melabur dalam saham yang membayar dividen konsisten untuk menarik pelabur mencari untuk menjana pendapatan tetap.

Matlamat Pelaburan: Pertumbuhan Agresif

Mungkin anda mempunyai portfolio yang pelbagai dan bersedia mengambil risiko yang besar dalam pelaburan dana bersama anda untuk benar-benar mengembangkan kekayaan anda. Jika matlamat utama anda adalah untuk menjana keuntungan modal yang besar, penasihat anda harus melihat dana saham yang agresif.

Oleh kerana volatiliti dan risiko yang berkaitan dengan stok individu boleh berubah secara meluas, sesetengah dana saham lebih berisiko daripada yang lain. Walaupun risiko mungkin terdengar seperti sesuatu yang harus dielakkan, ia sebenarnya adalah mekanisme yang membolehkan pelaburan menghasilkan pulangan besar. Pelaburan berisiko rendah mempunyai sedikit ruang untuk berkembang, sementara pelaburan berisiko tinggi membawa peningkatan kegagalan dan kejayaan.

Reksa dana yang melabur di darling Wall Street, seperti Amazon. com, Inc. atau Netflix, Inc., sangat baik untuk pertumbuhan. Malah lebih baik adalah dana yang cuba untuk menentukan superstar besar seterusnya dan membeli awal. Jika pengurus dana memilih salah, anda mungkin mengalami kerugian besar.Namun, jika dia memilih dengan baik, manfaat mengambil risiko besar menjadi jelas.

Matlamat Pelaburan: Kecekapan Cukai

Pada bila-bila masa dana bersama anda mengeluarkan edaran, anda mesti memasukkan pendapatan tersebut pada penyediaan cukai tahunan anda. Sama ada pendapatan itu dikenakan cukai pada kadar cukai pendapatan biasa anda atau pada kadar cukai keuntungan modal yang lebih rendah, bergantung pada berapa lama dana telah memegang pelaburan.

Pengagihan keuntungan modal, yang dijana apabila dana anda membuat keuntungan ke atas jualan aset, dikenakan cukai pada kadar cukai pendapatan biasa anda kecuali dana itu memiliki aset selama setahun atau lebih. Pengagihan dividen juga biasanya dikenakan cukai sebagai pendapatan biasa.

Jika matlamat anda adalah untuk menghadkan liabiliti cukai anda, penasihat kewangan anda perlu melabur dalam dana yang sangat cekap cukai. Ini bermakna memilih dana dengan nisbah perolehan yang rendah, bermakna mereka tidak membeli dan menjual aset secara kerap. Di samping itu, dana yang cekap cukai tidak termasuk saham yang memberi dividen atau bon yang dikenakan faedah kerana sekuriti ini mengakibatkan pengagihan dividen dikenakan cukai setiap tahun.

Sesetengah dana melabur hanya dalam bon kerajaan atau perbandaran kerana ia menghasilkan faedah yang tidak tertakluk kepada cukai pendapatan persekutuan. Walau bagaimanapun, jika penasihat anda mengarahkan anda ke dana bebas cukai, pastikan anda menjelaskan sama ada pendapatan anda masih tertakluk kepada cukai negeri atau tempatan.

Kepentingan Kewajiban Fidusia

Jika anda menilai prestasi penasihat kewangan anda dan mendapati dia belum mengesyorkan produk yang sesuai dengan matlamat anda, anda mungkin ingin mengesahkan dia terikat dengan kewajiban fidusiari. Duti fidusiari adalah kewajipan undang-undang yang paling penting dan berfungsi untuk melindungi individu dalam pelbagai situasi kewangan dan undang-undang. Profesional yang terikat oleh tugas fidusiari, seperti peguam dan penjaga undang-undang, diwajibkan oleh undang-undang untuk bertindak hanya demi kepentingan prinsipal mereka.

Tidak semua penasihat kewangan adalah fiduciari, yang bermaksud ramai tidak berkewajipan untuk bertindak demi kepentingan terbaik pelanggan mereka. Hanya penasihat yang berdaftar dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Sekuriti (SEC) atau pengawal selia sekuriti negeri yang serupa adalah fiduciari. Mereka yang tidak terikat dengan kewajipan fidusiari hanya dipegang oleh piawaian "kesesuaian". Daripada perlu untuk mencadangkan produk kewangan yang paling menguntungkan, penasihat kewangan ini bebas untuk mengesyorkan sebarang produk yang sesuai secara teknikal, berdasarkan matlamat pelanggan mereka dan keadaan kewangan.

Jika penasihat anda bekerja untuk firma yang menawarkan dana bersama dan bukan fidusiari, dia mungkin mengarahkan anda untuk melabur dalam produk yang dia menerima komisen, walaupun produk lain yang ditawarkan di tempat lain mungkin lebih sesuai dengan keperluan anda.

Walaupun ia mungkin menggoda untuk hanya menyerahkan akaun pelaburan anda kepada penasihat kewangan dan kepercayaan dia akan melakukan yang terbaik, penting untuk mempunyai pemahaman asas tentang jenis dana bersama yang dia pilih dan bagaimana ia sesuai dengan anda strategi pelaburan keseluruhan. Sambungkan matlamat anda kepada penasihat anda dengan jelas, dan bacalah apa-apa maklumat yang dia sediakan supaya anda dapat mengekalkan kawalan ke atas pelaburan anda dan memastikan penasihat anda bekerja demi kepentingan terbaik anda.