Dengan pasaran saham yang jatuh sekarang, anda mungkin tergoda untuk menjual saham anda untuk mengambil beberapa keuntungan. Tetapi ada cara lain untuk melindungi daripada kerugian dalam portfolio anda: jualan pendek.

Memendekkan stok boleh berisiko dan sukar untuk dicapai. Anda perlu meliputi banyak pangkalan, termasuk mendapatkan akaun margin, memilih saham yang anda ingin pendek, dan mencari pihak lain yang bersedia meminjamkan ekuiti anda. Ia banyak kerja dan jika anda bukan seorang profesional kewangan, masa yang anda habiskan dapat dengan mudah menambah setara dengan pekerjaan separuh masa.

Terdapat satu lagi cara untuk melihat manfaat menjual pendek dan memerlukan kurang kerja: Gunakan ETF pendek, yang pada dasarnya tidak menjual pendek untuk anda. (Untuk bacaan yang berkaitan, lihat: Tutorial Jualan Singkat. )

ETF pendek melihat untuk memberikan pulangan terbalik indeks atau kategori yang mereka ikuti. Oleh itu, jika anda percaya pasaran akan terus menurun, anda boleh membeli ETF yang melonggarkan S & P 500. Jika pasaran turun sebanyak 10%, ETF pendek akan meningkat sebanyak 10%.

Apabila kekurangan anda juga boleh memilih untuk menjadi pendek lebih daripada satu kali indeks. Sebagai contoh, anda boleh memendekkan S & P 500 sebanyak dua atau tiga kali, dengan itu meningkatkan keuntungan anda di pasaran menurun. Apabila mencari ETF ini, anda akan melihatnya berlabel 2x, 3x, atau Ultra Short.

Anda juga boleh menggunakan ETF pendek untuk melindung nilai daripada kemerosotan dalam komoditi, bon dan sektor pasaran saham. (Untuk bacaan yang berkaitan, lihat: Bagaimana Jualan Pendek Berfungsi. )

Perkara Yang Perlu Dipikirkan

• ETF pendek tidak dapat menawarkan hubungan songsang yang tepat kerana bayaran dan pelarasan harian ETF.
• Bayaran pada sesetengah ETF ini boleh tinggi, yang memakan masa pulangan anda tidak kira apa pelaburannya. (Senarai di bawah mensasarkan ETF dengan nisbah perbelanjaan sebanyak 1. 25 atau lebih rendah.)
• Ini bukan pendekatan jangka panjang untuk melabur. Selalunya pasaran biasanya naik, sehingga dari masa ke masa strategi ini tidak akan memberi manfaat. Menggunakan kedudukan pendek adalah yang terbaik untuk apabila anda percaya bahawa sesuatu telah terlebih nilai dan mahu perlindungan bawah tanpa menjual dari kedudukan lama anda.
• Jualan pendek adalah isu masa. Anda mungkin percaya pasaran terlalu tinggi dan pergi ke tempat perdagangan, tetapi anda mungkin enam bulan lebih awal dari kemerosotan. Anda boleh kehilangan banyak wang pada masa sebelum kepercayaan anda menjadi realiti.
• Alat-alat ini boleh menjadi sangat cair, bermakna anda mungkin tidak dapat menjual bila anda mahu. Lihatlah jumlah dagangan untuk memastikan anda dapat keluar jika anda memerlukan kecairan.

Berikut adalah beberapa idea untuk ETF pendek dalam tiga kelas aset, tetapi ingat untuk menggunakannya sebagai titik permulaan untuk penyelidikan anda sendiri: (Untuk bacaan yang berkaitan, lihat: Saham Menurun ke Pendek atau Menjual. )

Di kawasan ekuiti, anda boleh mencuba ProShares Short S & P 500 (SH SHPrShs Sh S & P50031. 25-0. 16% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) buat pendek pendek pasaran atau Proshares Ultra Short S & P 500 (SDS SDSPrSh IlS S & P50044. 03-0. 29% Diciptakan dengan Highstock 4. 2. 6 ) untuk mendapatkan inverse double dari pasaran keseluruhan.

Untuk jualan pendek sektor ada banyak pilihan. Beberapa termasuk Proshares Short Oil and Gas (DDG), ProShares Ultra Short FTSE China 50 (FXP FXPPrShs UlSh FTSE17. 85-0 61% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Proshares Short Harta Tanah (REK REKPSh Shrt Rl Est15. 94-1.30% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan ProShares Penjagaan Kesihatan yang pendek (RXD RXDPrShs UlSh Hlth31. 34% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ).

Di pasaran hutang anda boleh bon pendek seperti yang anda akan stok. Sesetengah pilihan yang boleh dicapai ialah Market Total Bond Direxion Daily (SAGG SAGGDx Dot Tot Bd31. 08-0. 11% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), ProShares Short High yield (SJB < SJBPSh Shr Hgh Yld23. 16 + 0. 07% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan Perbendaharaan ProShares Ultra Pendek 20+ Tahun (TBT TBTPSh UShr 20 + Yr34. 78% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Dalam kategori komoditi, alat untuk membuat keputusan pendek adalah ETF dan ETN. Beberapa idea ialah Minyak Minyak Amerika Syarikat (DNO

DNOUS Minyak Fd Perkongsian Units59 54-3 11% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), DB Emas Pendek ETN (DGZ < DGZDB London DB Gold Exch Short Traded Nts 2008-15 2. 38 Lnkd ke DB Liquid Com Idx-Optimum Yield Gld TR13 82-0 92% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan ProShares Ultra Minyak Mentah Bloomberg Pendek (SCO SCOPrShrs Trust II27 25-5. 91% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Bottom Line Cara yang baik untuk melindungi pulangan anda apabila pasaran terlalu mahal atau dalam mod pembetulan adalah untuk menggunakan jualan pendek. Daripada cuba menguruskan proses itu sendiri dengan saham individu, ETF yang mengkhususkan diri dalam sekuriti pendek adalah alternatif yang lebih mudah untuk mencapai hasil yang anda inginkan. Perlu diingat bahawa sentiasa terdapat risiko dengan jualan pendek dan masa itu adalah segalanya. (Untuk bacaan yang berkaitan, sila lihat:

Mengapa Jualan Singkat Undang-undang? Sejarah Ringkas.

) Pada masa penerbitan, Andrea Travillian tidak lama lagi mempunyai sekuriti yang disebutkan. Dia tidak berniat untuk memperdagangkan sekuriti itu dalam 48 jam penerbitan.