a:

Pilihan pelaburan yang dibuat oleh pengurus dana lindung nilai sebahagiannya bergantung pada jenis dana dan sebahagian besarnya pada strategi pelaburan tertentu yang digunakan oleh pengurus dana. Mereka sentiasa dibimbing oleh matlamat dana lindung nilai untuk memaksimumkan pulangan jangka pendek ke atas pelaburan.

Sesetengah dana lindung nilai khusus ditujukan untuk mengejar pelaburan tertentu, dan tumpuan itu memberi panduan kepada mereka tentang pilihan pelaburan. Sesetengah, seperti dana bersama biasa, adalah dana sektor yang ditumpukan kepada peluang pelaburan dalam pelbagai sektor seperti teknologi, penjagaan kesihatan, pasaran baru muncul, dan sebagainya. Dana "Bias pendek" bertujuan untuk mengenal pasti peluang menjual pendek, terutamanya dalam pasaran ekuiti.

AD:

Leverage merupakan elemen penting dalam perdagangan dana lindung nilai dan faktor utama dalam hampir semua strategi pelaburan dana lindung nilai. Pengurus dana lindung nilai berusaha untuk mengukuhkan kuasa perdagangan modal pelaburan mereka untuk menghasilkan keuntungan mutlak yang paling mungkin dengan komitmen minimum dana, dan dengan itu cenderung untuk menggunakan pelaburan yang menawarkan tahap leverage tertinggi, seperti kontrak niaga hadapan, pilihan dan perdagangan mata wang .

AD:

Dana lindung nilai melabur terutamanya dalam aset yang sangat cair, sentiasa menginginkan kelonggaran untuk mengalihkan dana dengan mudah dari satu kawasan pelaburan kepada yang lain untuk memanfaatkan apa sahaja yang memberikan peluang keuntungan terbaik pada masa ini. Oleh itu, mereka lebih cenderung, contohnya, untuk melabur dalam niaga hadapan atau opsyen bon daripada mereka sebenarnya membeli sebarang jenis bon dengan kematangan jangka panjang.

Strategi pelaburan juga mempengaruhi pelaburan yang dipilih oleh pengurus dana lindung nilai. Sesetengah dana lindung nilai dipandu oleh strategi perdagangan tunggal, tetapi kebanyakan menggunakan strategi berganda. Pengurus dana boleh menggunakan strategi perdagangan peribadi mereka sendiri untuk mengarahkan beberapa pelaburan dana sambil bergantung kepada strategi perdagangan berkomputer untuk mengendalikan pelaburan lain. Dana boleh menggunakan satu strategi dagangan untuk matlamat keuntungan keseluruhan tetapi menggunakan strategi kedua yang direka untuk membantu meminimumkan risiko. Dana ini juga boleh menggunakan strategi yang berbeza untuk berdagang kelas aset yang berbeza. Berikut adalah beberapa orientasi pelaburan asas dana lindung nilai:

AD:

Makro global - Pendekatan pasaran dunia yang luas, menyeluruh ini disukai oleh banyak dana lindung nilai. Pada asasnya, istilah ini merujuk kepada membuat keputusan pelaburan berdasarkan pengiktirafan trend dan peluang ekonomi global yang mungkin berlaku di pasaran kewangan yang ada. Pengurus dana yang menguntungkan pendekatan ini menyebarkan pelaburan di seluruh pasaran ekuiti global, pasaran bon, pasaran pertukaran asing dan komoditi hadapan.

Arbitrage - Dana ini mencari untuk mengambil kesempatan daripada percanggahan kecil atau sementara dalam harga pasaran.Dengan melabur sejumlah besar modal dengan menggunakan pelaburan yang sangat leveraged, mereka boleh membuat keuntungan yang signifikan pada perbezaan harga yang sangat kecil. Arbitraj asas melibatkan pembelian dan penjualan pelaburan yang sama pada bursa yang berbeza atau melalui broker yang berbeza, dengan keuntungan sedikit daripada harga disebut harga.

Acara didorong - Pengurus dana lindung nilai yang menggunakan strategi yang didorong oleh peristiwa mencari peluang yang berlaku melalui aktiviti korporat seperti penggabungan, pengambilalihan dan penstrukturan semula, atau peristiwa seperti laporan pendapatan korporat atau pembelian belian saham. Sebaik sahaja peristiwa itu berlaku, diharapkan dapat menggerakkan nilai pelaburan dalam bantuan dana, pengurus dana dengan cepat mengetuk keuntungan dan bergerak ke peluang menarik yang akan datang. Mempunyai strategi keluar dengan berhati-hati sebagai strategi kemasukan adalah salah satu perkara yang membolehkan pengurus dana lindung nilai memaksimumkan keuntungan dan meminimumkan risiko.