Dana bersama dan dana tukaran mata wang (ETF) sering bersaing untuk pelabur kerana kedua-dua kenderaan pelaburan mempunyai persamaan. Dalam ruang tenaga, ini bermakna Saham Pelabur Dana Tenaga Vanguard ("VGENX") dan Dana SPDR Sektor Pilihan Tenaga (NYSEACRA: XLE XLESel Sct En70 25 + 2 29% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) adalah pesaing secara teknikal. Dana bersama dan ETF mungkin sama, tetapi mereka tidak sama. Perbandingan berikut VGENX dan XLE melihat persamaan dan perbezaan untuk menggambarkan jenis pelabur mana-mana pelaburan yang paling sesuai.

Vanguard Energy Fund Investors Shares (VGENX)

Saham Vanguard Energy Fund Investor adalah dana bersama yang menawarkan pendedahan kepada U. S. dan bukan U. S. syarikat yang terlibat dalam pelbagai aspek perniagaan tenaga. Dana ini melabur dalam syarikat-syarikat yang terlibat dalam pelbagai bahagian sektor tenaga termasuk minyak, gas asli dan arang batu. VGENX diuruskan secara aktif. Pada akhir bulan Januari 2016, lima saham utama dana itu ialah Exxon Mobil Corporation (NYSE: XOM XOMExxon Mobil Corp83 75 + 0 69% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Chevron Corporation (NYSE: CVX CVXChevron Corporation117. 04 + 1. 78% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Pioneer Natural Resources Co (NYSE: PXD PXDPioneer Natural Resources Company158. 80 + 5. 66% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Royal Dutch Shell plc (ARSE Dutch RD65. Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan Schlumberger Ltd (NYSE: SLB SLBSchlumberger NV67 08 + 5. 51% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ).

VGENX ditubuhkan pada 4 Februari 2004. Ia memerlukan pelaburan minimum sebanyak $ 3, 000 dan mempunyai nisbah perbelanjaan 0. 37%. Pada akhir Januari 2016, dana itu memegang 141 saham yang berbeza dan mempunyai $ 10. Aset bernilai 1 bilion.

Tenaga Pilih Sektor SPDR (XLE)

Sektor Pilihan SPDR SPDR adalah ETF yang menjejaki sektor tenaga Indeks 500 & 's Standard & Poor dengan melabur dalam syarikat tenaga dalam perkadaran yang sama seperti yang dijumpai dalam indeks . Ini bermakna pegangan dana adalah dinamik, tetapi mereka tidak melibatkan pengurusan luar yang aktif. Pada awal tahun 2016, lima pegangan saham utama ialah Exxon Mobil Corporation, Chevron Corporation, Schlumberger Ltd., Valero Energy Corporation (NYSE: VLO

VLOValero Energy Corp81) 45 + 0 71%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan EOG Resources Inc. (NYSE: EOG EOGEOG Resources Inc106. 96 + 2 .35% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ).

XLE dibentuk pada 16 Dis, 1998. Untuk mengambil kedudukan dalam dana ini, pelabur hanya perlu membeli satu saham, yang pada awal 2016 menelan kos kira-kira $ 60.XLE memegang saham dalam 39 syarikat, dan aset bersihnya bernilai $ 13. 7 bilion.

Perbandingan Kos

Yuran pengurusan lebih banyak daripada dana berbanding ciri dana dan bukan perbezaan ETF berbanding perbezaan dana bersama. Dalam kes XLE versus VGENX, yuran pengurusan XLE adalah lebih rendah, tetapi yuran pengurusan bagi kedua-dua dana ini cukup rendah sehingga keputusan pelaburan tidak harus berdasarkan ciri ini sahaja. Walau bagaimanapun, faktor penentu utama ialah kos pelaburan permulaan. Pelabur boleh mengambil kedudukan di XLE dengan membeli hanya satu bahagian. Pada awal Mac 2016, kos ini hanya $ 60. Dana bersama mempunyai keperluan pelaburan awal yang boleh menghalang sesetengah pelabur. Bagi VGENX, keperluan pelaburan permulaan adalah $ 3, 000.

Holdings

ETF atau dana bersama memberi para pelabur peluang untuk memiliki pelaburan mereka yang diuruskan oleh seorang profesional. Dana bersama lebih banyak diuruskan daripada ETF. Pengurus VGENX dapat sepenuhnya menyesuaikan pegangan dana selagi mereka mengekalkan strategi pelaburan utama dana. XLE dikendalikan secara pasif. Ia ditubuhkan untuk menjejaki indeks; Oleh itu, pegangannya dikawal oleh perubahan dalam indeks yang mendasari, bukan oleh keputusan pelaburan aktif pengurusnya.

Kedua-dua dana ini adalah baik untuk pelabur mencari pendedahan yang beragam kepada sektor tenaga. Pada awal tahun 2016, VGENX lebih beragam dari segi pegangan syarikat dengan kedudukan dalam 149 syarikat. XLE mempunyai 41 pegangan. Holdings juga mempunyai dana khusus; oleh itu, perbezaan watak ini tidak boleh diekstrapolasi kepada semua dana bersama berbanding perbandingan ETF.