Pada akhir 1990-an, ramai pelabur menikmati hasil pulangan positif dua digit dengan pelaburan ekuiti mereka. Kemudian, dalam tempoh 1 Januari 2000, hingga 31 Disember 2002, S & P 500 kehilangan lebih daripada 40% daripada nilainya, begitu juga portfolio pelabur. Kemudian, kitaran yang sama mengulangi dirinya lagi, berakhir dalam kemalangan pasaran pada 2007-2008. Keterlaluan sedemikian boleh mengganggu prestasi portfolio dan menyalakan ketakutan kepada para pelabur. Walau bagaimanapun, sejarah telah menunjukkan bahawa pasaran kewangan akan memberi ganjaran kepada pelabur untuk modal yang mereka berikan dalam jangka masa panjang.

Jika anda memahami semua jenis akaun yang ada dan melaksanakan strategi pelaburan yang berdisiplin, anda akan meningkatkan peluang anda untuk berjaya. Adakah anda mempunyai belanjawan bulanan bertulis? Apakah pendapatan budi bicara anda? Dengan pelan pencen hilang dan Keselamatan Sosial di atas batu, kami akan menunjukkan kepada anda apa yang anda perlu lakukan untuk berjaya dalam mencapai matlamat kewangan anda.

Memahami Pelaburan Anda Untuk meningkatkan pulangan pelaburan anda, penting untuk anda memahami asas-asas ekuiti (saham) dan pelaburan pendapatan tetap (bon). (Untuk mempelajari asas-asas pelaburan, lihat Pelaburan 101: Tutorial Untuk Pemula Pemula .)
Tiga Faktor Ekuiti

1. Ekuiti (stok) mempunyai pulangan yang lebih tinggi daripada jangkaan pulangan daripada pelaburan berpendapatan tetap (bon).
2. Saham syarikat kecil mempunyai jangkaan pulangan yang lebih tinggi, tetapi turun naik yang lebih tinggi, atau risiko, daripada saham dari syarikat besar. (Untuk membaca tentang risiko portfolio, lihat Berapa Risky Adakah Portfolio Anda? )
3. Saham nilai harga yang lebih rendah mempunyai pulangan yang lebih tinggi daripada kenaikan harga saham yang lebih tinggi. Ramai ahli ekonomi percaya saham kecil dan nilai saham mengatasi prestasi kerana pasaran rasional merosakkan harga mereka untuk mencerminkan risiko yang mendasari. Harga yang lebih rendah memberi pelabur lebih tinggi sebagai pampasan untuk menanggung risiko ini. (Untuk mengetahui lebih lanjut mengenai topik ini, baca Risiko Dan Piramid Risiko dan Bekerja Melalui Hipotesis Pasaran Efisien .)

Dua Faktor Pendapatan Tetap

1. Instrumen jangka panjang lebih berisiko daripada instrumen jangka pendek disebabkan pendedahan yang lebih lama terhadap risiko kadar faedah.
2. Masalah kualiti kredit yang lebih rendah adalah lebih berisiko daripada isu kualiti kredit yang tinggi, tetapi menawarkan pulangan yang lebih tinggi sekiranya tidak ada lalai.

Kepelbagaian
Kepelbagaian adalah strategi yang boleh disimpulkan oleh moto yang tidak berkesudahan, "Jangan letakkan semua telur anda dalam satu keranjang." Strategi ini melibatkan penyebaran wang anda di antara pelbagai pelaburan dengan harapan bahawa jika satu pelaburan kehilangan wang, pelaburan lain akan membentuk kerugian tersebut. Kunci kepada portfolio yang dipelbagaikan dengan baik adalah untuk memperuntukkan aset anda dengan pemikiran bahawa "aset berkait negatif membantu mengurangkan risiko".(Untuk membaca lebih lanjut mengenai kepelbagaian, lihat Teori Portfolio Moden: Gambaran Keseluruhan , Pengenalan Kepelbagaian , Kepentingan Pelepasan dan .)

Apa yang kita maksudkan oleh korelasi negatif dalam portfolio? Ini adalah proses mencari kelas aset yang melakukan secara berbeza. Sebagai contoh, komoditi cenderung untuk melaksanakan secara berbeza daripada S & P 500, dan amanah pelaburan hartanah (REIT) cenderung untuk melaksanakan secara berbeza daripada Dow. Dengan mencampurkan jenis kelas aset dalam portfolio anda, anda meningkatkan peluang anda untuk membuat wang apabila pasaran U. S. kurang baik.

Pasaran saham U. kini pada masa ini kurang daripada separuh daripada jumlah pasaran saham dunia, jadi jika anda tidak melabur di peringkat antarabangsa, anda mungkin kehilangan peluang pelaburan yang hebat. Menentukan jumlah wang yang sempurna untuk diperuntukkan kepada kelas aset yang berbeza adalah bahagian rumit.

Peruntukan Aset
Peruntukan aset melibatkan membahagikan portfolio pelaburan di antara kategori aset yang berbeza, seperti saham, bon, pelaburan alternatif dan wang tunai. Peruntukan aset yang paling sesuai untuk anda pada mana-mana titik tertentu dalam hidup anda akan bergantung pada masa anda dan keupayaan anda untuk bertolak ansur dengan risiko. (Untuk mengetahui lebih lanjut mengenai peruntukan aset, lihat Lima Perkara Yang Tahu Mengenai Peruntukan Aset , Mencapai Peruntukkan Aset Optimal dan Strategi Peruntukan Aset .)

A Kertas kerja Brinson, Hood dan Beebower 1986 bertajuk "Determinants of Portfolio Preference" menganalisis data pulangan suku tahun sebanyak 91 dana pencen yang besar dalam tempoh 1974 hingga 1983. Kesimpulan utamanya adalah bahawa 94% daripada kebolehubahan dari jumlah pulangan portfolio dijelaskan oleh peruntukan aset strategik , dengan pemilihan keselamatan dan masa pasaran memainkan peranan kecil, walaupun ramai pengurus saham aktif cenderung mencabar kajian ini.

Semua pelaburan mempunyai sedikit risiko. Dalam portfolio pelabur, risiko biasanya diukur dengan menggunakan nombor yang disebut sebagai sisihan piawai. Lebih banyak risiko yang anda sanggup menyerap dalam portfolio anda, semakin besar potensi untuk pulangan yang lebih tinggi. Apabila anda menentukan tahap risiko yang boleh diterima untuk situasi anda, anda kemudiannya boleh berusaha untuk membangunkan peruntukan aset anda. Anda boleh menggunakan sisihan piawai yang dikaitkan dengan indeks kelas aset khusus untuk merasakan jumlah risiko portfolio anda akan diambil. Apabila peruntukan aset anda di tempat, pertimbangkan pengimbangan semula tahunan atau semiannual. Pengimbangan semula membawa portfolio anda kembali ke campuran peruntukan aset asal anda. Ini adalah perlu kerana dari masa ke masa, beberapa pelaburan anda mungkin tidak sesuai dengan matlamat pelaburan anda. (Untuk meneroka pengimbangan semula, lihat Rebalance Portfolio Anda Untuk Menginap di Trek dan Resolusi Tahun Baru untuk Meningkatkan Kewangan Anda .)

Pikiran Akhir untuk Membantu Meningkatkan Kekayaan
1) Mencari Dividen
Keterpurukan pasaran menyebabkan harga saham naik dan turun, tetapi pendapatan umumnya positif.Sekiranya anda mencari pelaburan yang menghasilkan pendapatan seperti bon, dana pasaran wang, saham berbayar dividen tinggi dan amanah pendapatan, anda boleh melindungi portfolio anda semasa penurunan pasaran. Kerana syarikat tidak suka memotong atau mengurangkan dividen mereka melainkan jika berada dalam keadaan teruk, dividen dibayar kepada anda sama ada harga saham meningkat atau jatuh.

2) Melaksanakan Pengudaraan Kos Dolar
Pelabur yang paling berjaya melabur wang secara tetap dengan menggunakan proses yang disebut purata kos dolar. Inilah amalan melabur jumlah dollar yang sama pada selang masa yang konsisten. Ini membolehkan anda membeli saham di pelbagai tempat di pasaran - semasa semasa naik turun. (Ketahui lebih lanjut mengenai purata harga dolar di DCA: Ia Dapat Di Dalam Bawah dan Rata-rata Penghasilan Dolar Membayar .)

3) Pertimbangkan Cukai
boleh menjana bil cukai yang tinggi jika tidak dilaburkan dengan betul. Walaupun pelaburan dividen tinggi bagus, mereka akan menghasilkan pendapatan yang boleh dikenakan cukai yang ketara. Cuba beli jenis pelaburan dividen tinggi ini dalam akaun persaraan individu anda (IRA) atau akaun yang ditangguhkan cukai lain untuk mengelakkan liabiliti cukai. Menggunakan dana bersama yang diuruskan oleh cukai untuk membantu mengurangkan pengagihan keuntungan modal yang dikenakan cukai akhir tahun.

4) Memaksimumkan "Percuma Wang"
Gunakan akaun persaraan dan pendidikan dengan berkesan. Roth IRAs dan 529 Rencana adalah kenderaan pelaburan yang luar biasa jika anda mematuhi peraturan - pendapatan anda dalam kedua-dua akaun tidak akan dikenakan cukai! Pelan persaraan yang ditaja oleh majikan seperti 401 (k) s, 403 (b) dan IRA Sederhana, banyak majikan menawarkan sumbangan yang sepadan. Jika anda tidak mengambil kesempatan daripada "wang percuma" ini daripada majikan anda, anda akan memikirkan semula rancangan pelaburan anda dengan lebih baik. Mengambil kesempatan daripada rancangan ini dan menangguhkan pendapatan ke dalamnya - ia juga akan membantu mengurangkan bil cukai anda.

Kesimpulan Terdapat banyak "pornografi kewangan" di dunia yang akan cuba untuk mengelakkan anda daripada pendekatan berdisiplin jangka panjang, seperti pelaburan saham panas, dana lindung nilai yang tidak sesuai dan, pada asasnya, beberapa pelaburan yang anda tidak akan faham. Untuk meringankan kekeliruan, bekerjasama dengan perancang kewangan bebas, sebaiknya Perancang Kewangan Bersertifikat yang dipegang pada standard fidusiari untuk bertindak demi kepentingan terbaik anda. Pastikan bahawa dia memahami jangkauan masa anda dan terangkan semua pilihan pelaburan anda dan risiko yang berkaitan dengannya. Melakukan kerja rumah anda dan periksa beberapa perancang yang berbeza sebelum membuat keputusan akhir anda. Hubungan pelanggan dan penasihat yang paling berjaya adalah berdasarkan kepercayaan, jadi menjadikannya keutamaan. Pengalaman akan mengajar anda bahawa jika anda mengekalkan dasar pelaburan yang berdisiplin, melabur secara tetap dan tetap fokus pada jangka panjang, anda pasti akan meraih ganjaran.