Pelabur sering memerlukan pendapatan tetap dari pelaburan. Dengan bon, pendapatan sedemikian datang dalam bentuk pembayaran kupon yang tersedia pada frekuensi pembayaran yang ditentukan sebelumnya. Dalam kes stok dan dana bersama, pendapatan datang daripada pembayaran dividen.

Walaupun penerbit bon dikehendaki membuat pembayaran kupon bon, dividen mungkin atau mungkin tidak dibayar oleh pengurusan syarikat bergantung kepada perkembangan perniagaan dan keadaan. Walaupun syarikat tidak diwajibkan membuat pembayaran dividen, ramai yang melakukan pelbagai sebab: mengekalkan keyakinan pelabur, berkongsi lebihan pendapatan dengan pemegang saham, tidak mempunyai projek yang sesuai untuk melabur lebihan tunai pada masa itu. (Untuk lebih lanjut, lihat Bagaimana Dividen Mempengaruhi Harga Saham )

Pembayaran dividen pada asasnya mengambil wang daripada modal kerja syarikat. Sekiranya syarikat menyimpan dan melabur semula wang itu dalam projek perniagaan, ia boleh mendapat pulangan yang lebih tinggi. Jadi, apabila dividen dibayar, stok mula berdagang pada harga diskaun.

Namun, terdapat beberapa stok yang bukan sahaja membayar dividen tetap tetapi juga mengekalkan penilaian dan potensi pertumbuhan yang tinggi walaupun membuat bayaran dividen tetap.

Kriteria untuk Dividen Tinggi dan Saham Tinggi Nilai

Hasil dividen adalah nisbah jumlah dividen yang dinyatakan sebagai peratusan harga saham semasa. Bersama frekuensi tinggi dividen (i., Pembayaran suku tahunan), hasil dividen di atas 2. 5% adalah wajar dan menunjukkan stok yang membayar dividen yang tinggi.

Penilaian saham boleh dipengaruhi oleh banyak faktor seperti nisbah harga-pendapatan (nisbah P / E), pendapatan sesaham (EPS), dan nisbah harga-ke-buku (nisbah P / B). Versi diubahsuai nisbah PE yang diikuti secara meluas adalah harga / pendapatan kepada nisbah pertumbuhan (atau Nisbah PEG), iaitu nisbah P / E dibahagikan dengan kadar pertumbuhan yang diunjurkan.

Sebagai pelabur, anda ingin melabur dalam perniagaan yang harga sahamnya kurang dan mempunyai pendapatan tinggi dan potensi pertumbuhan tinggi. Nilai PEG yang lebih rendah menunjukkan sebuah syarikat yang dinilai rendah yang tersedia untuk harga saham yang rendah dan mempunyai potensi pertumbuhan yang tinggi. Juga, cari perniagaan yang mempunyai nisbah PEG kurang daripada tiga.

Untuk mengecualikan saham sen dan kes yang tidak konsisten, stok dipilih dengan kriteria lain seperti yang mempunyai harga saham yang lebih besar daripada sepuluh dolar dan mereka yang mempunyai cap pasaran lebih daripada satu bilion dolar.

Stok Nilai Tertinggi Membayar Dividen Tinggi

Senarai ini tidak termasuk tetapi menunjukkan dan dibentangkan secara rawak daripada pelbagai sektor industri.

1. Abercrombie & Fitch Co. (ANF ANFAbercrombie & Fitch Co11 90 + 0 68% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). ANF ​​adalah peruncit pakaian global yang beroperasi melalui beberapa subsidiari.Ia menjalankan perniagaannya melalui tiga segmen: U. S. dan kedai-kedai antarabangsa, serta langsung kepada pengguna. Ia mengendalikan lebih daripada 780 lokasi runcit di Amerika Syarikat dan lebih daripada 170 di Kanada, Eropah, Asia dan Timur Tengah. ANF ​​mempunyai sejarah tetap membuat pembayaran dividen suku tahunan dengan kadar dividen yang tinggi sebanyak 3. 98%. Nisbah PEG yang rendah iaitu 1. 11 menunjukkan potensi pertumbuhan yang kukuh berbanding dengan penilaian semasa, seperti yang dicadangkan oleh harga saham semasa (melayang sekitar $ 20.4) dan topi pasaran sebanyak $ 1. 41 bilion.

2. Pemindahan Ekuiti Ekuiti (ETE ETEEnergy Transfer Equity LP18 07 + 1. 57% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). ETE disenaraikan di NYSE dan beroperasi dalam sektor berkaitan tenaga dan pengangkutan. Ia memiliki dan mengendalikan lebih daripada 12, 800 batu dari saluran paip gas asli antara Amerika, tiga kemudahan simpanan gas alam di Texas, dan perkhidmatan rawatan lain seperti pengendalian, penyejukan, dehidrasi, dan pengurusan unit haba. Ia telah membayar dividen suku tahunan biasa dengan hasil dividen yang tinggi sebanyak 2. 87%. Di samping itu, dalam tempoh 20 bulan yang lalu, ia telah pergi untuk dua pecahan stok. Ia mempunyai nisbah PEG sebanyak 1. 5, yang menunjukkan potensi pertumbuhan tinggi.

3. Maiden Holdings Ltd. (MHLD MHLDMaiden Holdings Ltd. 75 + 2. 94% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). MHLD tersenarai NASDAQ adalah penyelesaian insurans semula dan beroperasi di Amerika Syarikat dan Eropah; ia mempunyai kehadiran terhad di lokasi global yang lain. MHLD beroperasi melalui dua segmen: reinsurans kepelbagaian (DR) dan insurans semula AmTrust (AR). DR merangkumi insurans semula hartanah dan mangsa manakala AR merangkumi insurans semula komersil, risiko khusus, produk yang dibungkus, dan insurans hayat dan auto kredit. MHLD telah membayar dividen setiap suku sejak 2008. Dengan cap pasaran sekitar $ 22 bilion, ia mempunyai nisbah PEG yang rendah hanya 0. 82, menunjukkan potensi pertumbuhan yang tinggi untuk masa depan.

4. Eaton Vance Corp (EV EVEaton Vance Corp50. 97-0. 20% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Eaton Vance disenaraikan di NYSE dan menguruskan, memasarkan, dan mencipta dana pelaburan di Amerika Syarikat. Ia juga menawarkan penyelesaian pengurusan pelaburan dan perkhidmatan kaunseling kepada individu dan institusi. Dengan cap pasaran hampir $ 4 bilion, EV telah membayar dividen suku tahunan dengan hasil dividen 2. 87%. Ia mempunyai nisbah PEG sebanyak 1. 5, menjadikannya stok nilai yang baik dengan potensi pertumbuhan tinggi.

5. Compass Mineral International Inc. (CMP CMPCompass Mineral International Inc66 00 + 0 38% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Kompas Mineral yang disenaraikan di NYSE adalah perniagaan kimia dan logam yang pelbagai. Ia beroperasi di Amerika Utara dan UK. Ia melombong, menghasilkan, memproses, mengedarkan dan memasarkan pelbagai bahan kimia, garam dan mineral untuk kegunaan perindustrian, komersial dan pertanian. Dengan nisbah PEG yang rendah 0. 92, ia adalah pembayar dividen biasa dengan kekerapan pembayaran suku tahunan. Ia mempunyai topi pasaran yang stabil sebanyak $ 2.87 bilion dan hasil dividen yang tinggi sebanyak 3. 08%.

6. GATX Corp (GMT GMTGATX Corp58 44-0 46% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). GATX Corp yang tersenarai di NYSE adalah dalam perniagaan pajakan, operasi, pengurusan, pemasaran, dan pemasaran semula aset yang diperlukan dalam pasaran kereta api dan laut di Amerika Syarikat dan di seluruh dunia. Ditubuhkan pada 1898, ia mempunyai 17 kapal dan lebih daripada 126, 000 kereta hari ini. Ia adalah syarikat membayar dividen suku tahunan biasa dengan hasil dividen yang tinggi sebanyak 3. 15%. Ia mempunyai nilai PEG sebesar 0,77 sahaja, yang menunjukkan potensi pertumbuhan tinggi berbanding dengan harga saham semasa.

Bottom Line

Pembayaran dividen yang tinggi semata-mata mungkin tidak menjadi petunjuk terbaik bagi kesihatan syarikat. Ia juga mungkin menunjukkan bahawa syarikat itu tidak mempunyai perniagaan atau projek yang mencukupi untuk menggunakan wang yang ada, jadi ia membayarnya kepada para pemegang saham. Pembayaran dividen harus dilihat dengan jumlah yang konsisten yang dibayar pada kekerapan biasa dan bukannya jumlah yang tinggi sporadis. Mempelajari pembayaran dividen yang tetap dan konsisten dengan penunjuk penilaian yang tinggi (seperti PEG) boleh menghasilkan yang terbaik dari kedua-dua dunia: pendapatan tetap dan penghargaan nilai. Pelabur harus sentiasa mengesan petunjuk nilai yang diperlukan untuk pelaburan mereka. Kerana mereka berdasarkan ramalan faktor pertumbuhan, ini mungkin berubah secara drastik. (Untuk lebih lanjut, lihat Nilai Pelaburan: Mencari Saham Undervalued .)