Dalam sebarang transaksi antara pembeli dan penjual, harga awal yang dibayar sebagai pertukaran untuk produk atau perkhidmatan akan layak sebagai asas kos.

Apabila berkaitan dengan sekuriti dan aset kewangan yang berkaitan, menentukan asas kos permulaan untuk hanya satu pembelian awal sangat mudah. Walau bagaimanapun, seperti biasanya dalam pelaburan, terdapat pembelian dan penjualan berikutnya sebagai pelabur membuat keputusan untuk melaksanakan strategi perdagangan tertentu dan memaksimumkan potensi keuntungan untuk mempengaruhi portfolio keseluruhan. Buang beberapa isu lain yang boleh memberi kesan kepada kos, dan perkara yang mengira dengan tepat untuk rekod peribadi dan tujuan cukai boleh menjadi lebih rumit.

Apakah asas kos?

Asas kos bermula sebagai nilai asal aset untuk tujuan cukai, yang pada mulanya merupakan harga pembelian pertama. Apabila masa bergerak ke hadapan, asas kos ini akan diselaraskan untuk pembangunan kewangan dan korporat seperti pembahagian saham, dividen dan pulangan pengagihan modal. Yang terakhir adalah perkara biasa dengan pelaburan tertentu seperti Master Limited Partnerships (MLPs).

Asas kos digunakan untuk menentukan kadar cukai keuntungan modal, yang bersamaan dengan perbezaan antara kos aset dan nilai pasaran semasa. Sudah tentu, kadar ini dicetuskan apabila aset dijual atau keuntungan atau kerugian direalisasikan. Aset cukai masih dipegang untuk keuntungan atau kerugian yang tidak direalisasi di mana keselamatan dipegang tetapi belum dijual secara rasmi, tetapi pihak berkuasa yang dikenakan cukai akan memerlukan penentuan kadar keuntungan modal, yang boleh sama ada jangka pendek atau jangka panjang. Ini juga dikenali sebagai "dasar cukai" dan akan dibincangkan dengan lebih terperinci di bawah.

Bagaimana ia dihitung?

Sekali lagi, asas kos sebarang pelaburan adalah sama dengan harga pembelian asal sesuatu aset Setiap pelaburan akan bermula dengan status ini, dan jika ia menjadi satu-satunya pembelian, menentukan kos semudah menyimpan rekod pada harga pembelian asal. ia dibenarkan untuk memasukkan kos perdagangan, seperti komisen perdagangan saham. Ini juga boleh digunakan untuk mengurangkan harga jualan pada akhirnya.

Sekali selepas pembelian dibuat, keperluan untuk menjejaki setiap tarikh pembelian dan nilai Untuk tujuan cukai, kaedah yang digunakan oleh Internal Revenue Service (IRS) adalah pertama, keluar pertama, atau FIFO bagi mereka yang biasa dengan kaedah pengesanan inventori untuk perniagaan. Dengan kata lain, apabila penjualan dibuat, asas kos pembelian asal akan mula digunakan dan akan mengikuti perkembangan melalui sejarah pembelian. Untuk peperiksaan Awak, mari kita ambil Lawrence membeli 100 saham XYZ untuk $ 20 / saham pada bulan Jun dan kemudian membuat pembelian tambahan 50 saham XYZ pada bulan September untuk $ 15 / saham. Jika dia menjual 120 saham, kosnya menggunakan kaedah FIFO ialah (100 x $ 20 / saham) + (20 x $ 15 / saham) = $ 2, 300.

Kaedah kos purata juga boleh digunakan dan hanya mewakili jumlah dolar yang dibeli dibahagi dengan jumlah bilangan saham yang dibeli. Jika Lawrence menjual 120 saham, asas kos puratanya ialah 120 x [(100 x $ 20 / saham) + (50 x $ 15 / saham)] / 150 = $ 2, 200.

Penerbitan IRS, seperti penerbitan 550, membantu pelabur mempelajari kaedah mana yang berkenaan untuk sekuriti tertentu. Jika tidak, seorang akauntan dapat membantu menentukan tindakan terbaik. Terdapat juga perbezaan di antara sekuriti, tetapi konsep dasar tentang apa harga beli berlaku. Kebanyakan contoh merangkumi stok. Bon agak unik kerana harga pembelian di atas atau di bawah par mesti dilunaskan sehingga matang. Untuk dana bersama, keuntungan mesti dibayar setiap tahun kepada para pemegang saham, yang mencetuskan peristiwa yang boleh dikenakan cukai dalam akaun yang boleh dikenakan cukai (tidak layak). Semua amaun akan dijejaki oleh penjaga atau panduan akan disediakan oleh firma dana bersama.

Mengapa asas kos penting?

Keperluan untuk mengesan asas kos untuk pelaburan diperlukan terutamanya untuk tujuan cukai. Tanpa syarat ini, terdapat satu kes yang kukuh untuk dibuat bahawa kebanyakan pelabur tidak akan bersusah payah menyimpan rekod terperinci tersebut. Dan kerana cukai ke atas keuntungan modal boleh setinggi kadar pendapatan biasa (dalam kes kadar cukai keuntungan jangka pendek), ia akan meminimumkannya sekiranya mungkin. Memegang sekuriti selama lebih dari setahun bermakna sebarang keuntungan modal layak untuk status jangka panjang, yang jauh lebih rendah daripada kadar pendapatan biasa dan jatuh berdasarkan tahap pendapatan.

Sebagai tambahan kepada keperluan IRS untuk melaporkan keuntungan modal, adalah penting untuk mengetahui bagaimana pelaburan telah dilakukan dari masa ke masa. Pelabur Savvy tahu apa yang telah mereka bayar untuk keselamatan dan berapa banyak cukai yang perlu mereka bayar jika mereka menjualnya. Peningkatan keuntungan dan kerugian dari masa ke masa juga berfungsi sebagai kad skor untuk seorang pelabur dan membolehkannya mengetahui sama ada strategi perdagangan akhirnya menjadi menguntungkan atau menguntungkan dari semasa ke semasa. Rangkaian kerugian yang mantap mungkin menunjukkan keperluan untuk menilai semula strategi pelaburan.

Contoh-contoh Lebih Rumit

Mengira asas kos menjadi lebih rumit akibat tindakan korporat. Kategori ini termasuk item seperti penyesuaian untuk pecahan saham dan perakaunan dividen khas, pengagihan modal, serta aktiviti penggabungan dan pengambilalihan dan spin-markah korporat. Perpecahan saham, seperti perpecahan dua demi satu di mana sebuah syarikat mengeluarkan saham tambahan bagi setiap saham yang dimiliki oleh pelabur, tidak mengubah keseluruhan kos keseluruhan. Tetapi ini bermakna kos sesaham dibahagikan dengan dua atau apa sahaja nisbah pertukaran saham berakhir.

Menurut Perubahan CCH Modal, pihak berkuasa utama dalam membantu IRS dan pelabur mengesan asas kos bagi tindakan korporat, terdapat lebih daripada 1 juta aktiviti tindakan korporat setiap tahun. Menentukan impak tindakan korporat tidak terlalu rumit, tetapi ia memerlukan kemahiran berlabuh seperti mencari manual CCH dari perpustakaan tempatan atau menuju ke laman hubungan pelabur sebuah laman web syarikat.Sumber-sumber ini biasanya memberikan banyak terperinci mengenai aktiviti M & A atau spin-off.

Apabila syarikat yang anda miliki diperoleh oleh syarikat lain, syarikat pengambil akan mengeluarkan saham, kas atau gabungan kedua untuk menyelesaikan pembelian. Pembayaran tunai dengan tunai akan mengakibatkan sebahagian daripada keuntungan dan membayar cukai ke atasnya. Terbitan saham kemungkinan akan memelihara keuntungan atau kerugian modal sebagai tidak direalisasikan, tetapi perlu untuk mengesan biaya baru. Syarikat menyediakan bimbingan mengenai peratusan dan kerosakan. Ini juga berlaku apabila sebuah syarikat memecah bahagian ke dalam syarikat baru mereka sendiri. Sesetengah kos cukai akan pergi dengan firma baru, dan ia adalah perlu bagi pelabur untuk menentukan peratusan, yang akan diberikan oleh syarikat itu.

Apabila ia berkaitan dengan sekuriti yang diwarisi daripada ahli keluarga atau individu lain yang meninggal dunia, asas kos berubah apabila individu itu diluluskan. Keuntungan (atau kerugian, yang boleh berlaku dalam kes pasaran turun) juga secara automatik layak sebagai keuntungan jangka panjang. Dari segi sekuriti yang dibekalkan oleh individu lain kepada anda, asas cukai asal tetap dengan keselamatan. Satu-satunya pengecualian ialah jika asas kos berada dalam status kerugian apabila pembawaan berlaku. Sekiranya ini berlaku, kos cukai boleh dikurangkan.

Cara Menyimpannya Mudah

Beberapa kaedah boleh membantu meminimumkan kertas kerja dan masa yang diperlukan untuk menjejaki asas kos. Syarikat menawarkan pelan pelaburan semula dividen (DRIP) yang membolehkan dividen digunakan untuk membeli stok tambahan di firma. Jika boleh, simpan program ini dalam akaun yang layak di mana keuntungan dan kerugian modal tidak perlu dijejaki. Setiap pembelian DRIP baru menghasilkan banyak cukai baru. Begitu juga untuk program pelaburan semula automatik, seperti melabur $ 1, 000 setiap bulan dari akaun cek. Pembelian baru selalu bermakna banyak cukai baru.

Memelihara rekod yang baik juga boleh membantu memudahkan perkara. Broker besar dan penjaga mesti menjejaki asas kos dan menyimpan segala-galanya secara elektronik untuk pelabur untuk mengakses. Pelabur juga boleh menggunakan Excel di rumah dan menyimpan salinan pengesahan perdagangan yang keras, yang boleh kembali bertahun-tahun kepada tarikh pembelian asal.

Bottom Line

Konsep asas kos pada dasarnya mudah, tetapi ia boleh menjadi rumit dalam banyak cara. Asas kos penjejakan diperlukan untuk tujuan cukai tetapi juga diperlukan untuk membantu menjejaki dan menentukan kejayaan pelaburan. Kunci kejayaan apabila datang kepada kos penjejakan adalah untuk menyimpan rekod yang baik dan memudahkan strategi pelaburan jika mungkin.