Isi kandungan:
Sasaran dana jangka sasaran biasanya tidak menyeimbangkan semula sekurang-kurangnya 20 hingga 25 tahun sebelum tarikh sasaran, dan selepas itu, dalam tempoh peralihan, mereka secara beransur-ansur mengurangkan peruntukan aset mereka setiap tahun semakin banyak memihak kepada bon. Selain itu, semasa tempoh peralihan, dana sasaran masa boleh mengubah bukan sahaja peruntukan mereka antara stok dan bon tetapi juga peruntukan mereka di antara jenis saham dan bon yang berlainan.
Dana Sasaran-Tarikh
Dana sasaran-sasaran mewakili pilihan yang menarik bagi pelabur yang mahukan portfolio yang beragam luas untuk persaraan mereka dengan pengurus dana melakukan kerja mengimbangi bagi mereka. Sebagai pelabur mendekati tarikh persaraannya yang diingini, dana mengimbangi peruntukan asetnya yang memihak kepada pelaburan yang lebih konservatif, seperti sekuriti pendapatan tetap dan dana pasaran wang. Sebagai pengimbangan semula dana sasaran, ia mencapai peruntukan aset yang pelbagai yang sesuai untuk umur seseorang pelabur. Walau bagaimanapun, pelabur perlu ingat bahawa kepelbagaian dan pengimbangan semula tidak melindungi mereka daripada kerugian, terutama jika masa tidak tepat dan pengimbangan semula dana semasa pasaran menurun.
Portfolio Rebalancing
Pada peringkat awal kehidupan pelabur, tabung sasaran masa biasa memperuntukkan kira-kira 10% untuk sekuriti pendapatan tetap dan 90% kepada saham, ekuiti cenderung lebih sesuai untuk pelabur yang mempunyai jarak yang lebih panjang, mempunyai toleransi risiko yang lebih tinggi dan menginginkan pulangan yang lebih tinggi jika dibandingkan dengan bon. Peruntukan saham lebih banyak dipisahkan antara saham domestik dan antarabangsa, dengan ekuiti domestik yang mempunyai sebahagian besar peruntukan saham.
Kira-kira 20 hingga 25 tahun sebelum tarikh persaraan, dana sasaran kini memulakan peralihan secara perlahan dan lancar ke arah portfolio yang lebih konservatif dengan mengimbangi asetnya ke arah bon. Pada tarikh sasaran, pelabur biasanya mempunyai 45% peruntukan untuk bon dan 55% kepada saham. Juga, dana sasaran-tarikh memperuntukkan lebih banyak dana kepada bon berkualiti tinggi dan rizab jangka pendek yang cenderung kurang berisiko.
Pengurus Sasaran-Sasaran Sedikit Melabur dalam Dana Sendiri (MORN)
Dana sasaran-tarikh telah mengalami pertumbuhan letupan dalam tempoh 20 tahun yang lalu. Ramai pengurus yang menjalankannya, bagaimanapun, gagal melabur wang mereka sendiri.
Adakah sasaran dana sasaran membayar dividen?
Belajar tentang dana sasaran-akhir dan bagaimana mereka biasanya membayar dividen kerana sebahagian portfolio mereka diperuntukkan kepada saham dengan dividen.
Yuran apa yang dikaitkan dengan dana sasaran sasaran?
Mengetahui apa yuran yang dikenakan oleh dana sasaran masa kini, dan sama ada dana ini lebih murah daripada menguruskan portfolio menggunakan stok individu dan dana bon.