Anda mungkin pernah mendengar bahawa garis kredit ekuiti rumah (HELOC) adalah cara yang mudah, fleksibel dan murah untuk meminjam wang. Semua kenyataan ini boleh benar jika anda menguruskan HELOC dengan berhati-hati.

Tetapi jika anda tidak (Lihat 5 Alasan untuk Tidak Menggunakan Ekuiti Talian Kredit Ekuiti Anda ), HELOC boleh menjadi sangat mahal dan membawa anda ke masalah kewangan. Begini caranya.

TUTORIAL: Petunjuk Ekonomi Tahu

Kadar Faedah Meningkat Boleh Meningkatkan Pembayaran Bulanan dan Jumlah Kos Pinjaman

HELOCs umumnya mempunyai kadar faedah yang berubah-ubah. Kadar faedah didasarkan pada kadar penanda aras, seperti kadar dana Fed, ditambah margin, yang ditubuhkan oleh pemberi pinjaman. Apabila kadar faedah naik, bayaran bulanan anda akan naik.

Tidak ada cara untuk meramalkan apabila peningkatan akan berlaku atau berapa banyak mereka akan. Pembayaran bulanan baru anda mungkin tidak dapat dibiayai, dan mendapatkan balik bayaran anda dapat menurunkan skor kredit anda dan meningkatkan jumlah minat yang anda bayar. Cetakan halus HELOC anda harus menyatakan kadar faedah maksimum, tetapi jika kadar faedah semasa anda adalah 6% dan maksimum adalah 20%, informasi itu tidak akan sangat menghibur.

Kadar faedah juga memberi kesan kepada jumlah kos pinjaman jangka panjang anda, bukan hanya bayaran bulanan anda. Jika kadar faedah kenaikan HELOC anda meningkat sebelum anda melunaskannya, jumlah kos apa sahaja yang anda meminjam wang untuk naik. Bayaran faedah yang lebih besar juga bermakna bahawa anda mempunyai sedikit wang untuk perkara lain, seperti membayar tagihan atau simpanan untuk persaraan. (Untuk lebih lanjut mengenai belanjawan untuk bil dan persaraan, lihat Keindahan Belanjawan .)

Satu cara untuk memerangi risiko kenaikan kadar faedah adalah dengan mengambil pinjaman ekuiti rumah, yang mempunyai kadar tetap, bukan HELOC. "Dalam persekitaran kadar faedah yang meningkat, lebih baik untuk mempunyai pinjaman ekuiti rumah untuk mengunci kadar tetap, "kata Marguerita Cheng, CFP®, CEO, Lautan Kekayaan Global Lautan, Gaithersburg, Md. Pilihan lain adalah untuk mengambil kesempatan daripada pilihan kadar tetap yang ditawarkan dengan beberapa HELOCs.

Walau bagaimanapun, sebagai pertukaran untuk kepastian kadar tetap, anda biasanya akan membayar kadar faedah yang lebih tinggi sedikit daripada yang anda lakukan pada HELOC kadar berubah. Dinamik ini adalah sama dengan yang ada antara kadar faedah untuk gadai janji kadar laras dan gadai janji kadar tetap.

Pembayaran Bulanan Berfluktu Dapat Menyebabkan Ketidakstabilan Kewangan

Mempunyai HELOC adalah serupa dengan gadai janji kadar laras kerana pembayaran bulanan anda boleh berubah dengan ketara apabila kadar faedah berubah. Adalah sukar untuk membuat anggaran atau membuat rancangan kewangan masa depan apabila anda tidak dapat meramalkan bayaran bulanan anda atau jumlah kos pinjaman anda.

Sesetengah peminjam selesa mengambil risiko ini, terutamanya dalam persekitaran kadar faedah yang rendah atau jika mereka tahu mereka mampu membayar lebih tinggi.Jika anda memerlukan tahap risiko yang lebih rendah untuk tidur nyenyak pada waktu malam, pinjaman ekuiti rumah atau pilihan tetap pada HELOC sekali lagi boleh menjadi pilihan yang lebih baik. (Untuk pemahaman yang lebih baik mengenai pinjaman ekuiti rumah, lihat Pinjaman Rumah-Ekuiti: Kos .)

"Pinjaman kadar berubah adalah pilihan hebat jika anda sedang mencari kadar yang rendah dalam jangka pendek dan boleh membayar dengan cepat (atau membayar perbelanjaan faedah yang jauh lebih tinggi) sekiranya kenaikan kadar faedah, "kata Jonathan Swanburg, wakil penasihat pelaburan, Penasihat Tri-Star, Houston, Texas." Bagaimanapun, penjimatan daripada pinjaman kadar terapung mereka dan menggunakannya untuk meningkatkan gaya hidup mereka dengan membelanjakan lebih banyak kereta, pakaian atau perjalanan. Oleh itu, apabila kadar kenaikan, mereka tidak lagi dapat menanggung perbelanjaan faedah dan mendapati diri mereka berada dalam masalah kewangan. "

Interest -Only Pembayaran Boleh Datang Kembali untuk menghantui Anda

Sesetengah HELOC mempunyai pilihan yang membolehkan anda membuat pembayaran hanya bunga atas wang yang anda pinjam, selama beberapa tahun pertama dalam jangka waktu pinjaman. Bayaran hanya faedah seolah-olah besar dalam jangka pendek kerana ia membolehkan anda meminjam banyak wang pada apa yang kelihatannya kos yang rendah.

Dalam jangka masa panjang, gambar tidak begitu rosak. Peminjam yang memilih pembayaran hanya untuk faedah akan menghadapi pembayaran bulanan secara mendadak yang lebih tinggi di kemudian hari, dan mungkin pembayaran belon pada akhir tempoh pinjaman. Sekiranya anda tidak membuat anggaran untuk kenaikan ini, atau jika situasi kewangan anda tetap sama atau bertambah buruk, anda mungkin tidak dapat membayar bayaran yang lebih tinggi.

Apabila anda hanya membayar bunga pinjaman, prinsipal tetap. Anda tidak boleh menyingkirkan pembayaran faedah, dan anda tidak boleh membayar pinjaman anda sehingga anda membayar prinsipal. Semakin lama anda menunggu untuk mula membayar prinsipal, semakin lama anda akan membuat pembayaran hutang. (Jika anda berminat dengan butiran mempunyai jenis pinjaman sahaja, baca Gadai Janji Kepentingan Faedah: Rumah Percuma atau Tidak Berumah? )

Penyatuan Hutang Dapat Lebih Banyak dalam jangka panjang < HELOC berharga rendah boleh kelihatan seperti cara yang baik untuk menyatukan hutang faedah yang tinggi, seperti bil kad kredit. Ia juga mungkin kelihatan seperti cara yang baik untuk membiayai semula hutang dengan kadar faedah yang lebih tinggi daripada kadar HELOC, seperti pinjaman kereta.

Sekiranya anda memperpanjang tempoh bayaran balik anda dari beberapa tahun hingga sebanyak 30 tahun, bagaimanapun, kos keseluruhan hutang anda dapat meningkat walaupun tingkat bunga anda jauh lebih rendah. Anda akan menggunakan kalkulator penyatuan hutang dalam talian untuk menentukan sama ada anda akan keluar sebelum mempertimbangkan langkah ini.

Satu lagi masalah ialah, sekali lagi, kadar faedah HELOC berubah-ubah. Anda mungkin pembiayaan semula pada kadar yang lebih rendah sekarang, hanya untuk kenaikan kadar itu. Apabila kenaikan kadar, anda mungkin tidak akan keluar lagi.

Penyatuan hutang dengan HELOC juga boleh menyebabkan masalah bagi orang yang kurang disiplin kewangan. Orang-orang ini cenderung untuk menjalankan baki kad kredit mereka sekali lagi selepas menggunakan wang HELOC untuk membayarnya.Kemudian, pengguna ini mempunyai lebih banyak hutang daripada yang mereka mulai, dan masalah yang mereka cuba selesaikan menjadi masalah yang lebih besar. (Untuk lebih lanjut mengenai penyatuan hutang, lihat

Konsolidasi Hutang Dibuat Mudah .) Mudah Wang Dapat Memudahkan Menghabiskan Di Luar Sarana Anda

HELOC berharga sedikit untuk apa-apa untuk ditetapkan, dan biaya tahunan untuk memiliki dana yang ada biasanya tidak melebihi $ 100. Selain itu, pembayaran faedah adalah cukai yang boleh ditolak, seperti faedah gadai janji, dan mengakses wang adalah semudah menulis cek atau menggunakan kad debit.

Apabila anda mempunyai puluhan ribu dolar yang sedia ada dan membelanjakannya sama seperti membuat pembelian lain, tetapi dengan faedah cukai, mudah untuk bergantung pada HELOC untuk membayar pembelian yang pendapatan bulanan anda tidak dapat ditutup .

Masuk ke tabiat hidup yang melebihi kemampuan anda adalah berbahaya. Ia memakan simpanan anda dan menjadikannya sukar untuk mendapatkan jika situasi kewangan anda berubah menjadi lebih buruk (katakan, kerana anda kehilangan pekerjaan anda).

Bottom Line

Anda hanya perlu meminjam wang untuk pembelian yang akan meningkatkan keadaan kewangan anda dalam jangka masa panjang. "HELOCS boleh menjadi sangat berharga jika digunakan untuk perbelanjaan perumahan sahaja. Foster, CFP®, Principal, Harbour Financial Group, Inc., Boulder, Colo. Selain daripada itu, anda harus hidup di bawah kemampuan anda supaya anda boleh menangguhkan keadaan kecemasan tanpa berhutang dan menyediakan diri anda semasa anda tidak dapat bekerja.

Jika anda membuat keputusan untuk mengambil HELOC, jangan biarkan ia menimbulkan masalah. (Jika anda telah memutuskan untuk mengambil lompat dan memohon HELOC, baca bagaimana anda boleh

Lindungi Diri Dari Penipuan HELOC .)