a:

Walaupun insurans hayat adalah pelaburan larangan untuk akaun persaraan, peserta dalam pelan persaraan yang layak, atau QRP, boleh membeli dasar di bawah peraturan tertentu. Contohnya, dalam pelan perkongsian keuntungan, caruman menjadi "berpengalaman" dua tahun selepas deposit atau selepas lima tahun penyertaan dalam pelan itu, dan sehingga 100% wang itu boleh digunakan untuk membeli insurans hayat. Sekiranya peserta memilih untuk membeli apa-apa jenis polisi hayat dalam QRP, sumbangan untuk premium dianggap boleh ditolak cukai seperti sumbangan lain kepada pelan tersebut. Biasanya, premium insurans hayat di luar QRP dianggap sebagai dolar selepas cukai dan tidak boleh ditolak.

Bergantung pada jenis insurans hayat terpilih, beberapa cukai mungkin terhutang sementara ia dimiliki dalam akaun yang berkelayakan. Mana-mana nilai tunai polisi telah dianggap pendapatan kepada peserta dan dikenakan cukai bersama dengan pendapatan lain. Walau bagaimanapun, kos insurans tidak boleh dikenakan cukai. Oleh itu, dasar jangka hayat yang tidak mengumpulkan sebarang nilai tunai tidak mempunyai implikasi cukai ketika dimiliki dalam QRP, sementara polisi hayat hidup dan berubah atau universal boleh dikenakan cukai.

Selepas bersara, dasar mesti ditunaikan atau diagihkan kepada peserta. Cukai ditentukan dengan tiga pilihan yang dipilih oleh peserta. Dasar ini boleh ditunaikan dengan hasil yang didepositkan ke akaun tanpa cukai yang kena dibayar, kerana wang itu menjadi sama dengan wang lain dalam akaun. Sekiranya peserta memilih untuk mendistribusikan polisi dalam bentuk yang tidak baik, cukai pendapatan dikenakan ke atas keseluruhan nilai dasar, tolak premium. Akhirnya, peserta boleh membeli polisi tersebut, yang boleh dikenakan cukai, tetapi ini melibatkan sejumlah besar wang tunai yang akan dibayar sepenuhnya. Juga, urus niaga ini kadang-kadang boleh berada di bawah kategori transaksi yang dilarang. Dapatkan nasihat cukai yang betul sebelum membuat keputusan.