Apabila anda melakukan penyelidikan terhadap syarikat yang berbeza dengan melihat laporan tahunan mereka, biasanya anda akan melihat dua penyata kewangan yang berasingan: neraca dan penyata pendapatan (juga dikenali sebagai penyata keuntungan dan kerugian). Kedua-dua kenyataan ini sangat penting bagi syarikat kerana ia boleh digunakan untuk menggambarkan kesihatan dan keberkesanan pengurusan syarikat.
Lembaran Imbangan - B / S
Lembaran imbangan memberikan pelabur gambaran umum mengenai situasi kewangan syarikat. Iaitu, ia memberitahu pelabur dengan tepat apa yang syarikat memiliki (aset) dan siapa yang berhutang (liabiliti).
Aset dan liabiliti disenaraikan mengikut susunan mudah tunai (relatif mudah untuk ditukar kepada wang tunai), dari kebanyakan cecair kepada cecair paling tidak. Aset muncul di sebelah kiri lembaran imbangan dan liabiliti di sebelah kanan. Untuk kesederhanaan, fikirkan B / S sebagai petunjuk nilai bersih: iaitu, berapa banyak syarikat bernilai "di atas buku-buku."
Penyata Pendapatan - I / S
Kenyataan pendapatan memberitahu pelabur tentang keuntungan dan kerugian syarikat untuk tempoh masa tertentu. Perbelanjaan dikurangkan daripada pendapatan untuk menentukan keuntungan atau kerugian firma. Tidak seperti B / S, I / S tidak melihat kesihatan kewangan syarikat (nilai bersih keseluruhan). Sebaliknya, ia melihat berapa banyak pendapatan sebuah syarikat dapat mencipta. Sekiranya anda memikirkan B / S sebagai penunjuk nilai bersih, anda boleh memikirkan I / S sebagai keuntungan syarikat: iaitu, berapa banyak yang boleh dibuat dalam jangka waktu tertentu.
Kedua-dua kenyataan ini saling berkaitan dan harus dilihat oleh semua orang yang sedang mempertimbangkan untuk melaburkan wang yang diperolehi dalam syarikat tertentu. Anda harus melihat B / S syarikat untuk melihat dengan tepat betapa bernilai (ingat, ini adalah representasi nilai buku dan bukannya permodalan pasaran), dan lihat I / S untuk melihat betapa menguntungkan syarikat itu. Jelas, jika ia mempunyai nilai bersih negatif (liabilitinya lebih besar daripada asetnya) atau jika ia mempunyai pendapatan negatif, maka syarikat itu bukanlah tempat terbaik untuk melabur wang anda.
Bagaimana saya hendak menganalisa penyata kewangan syarikat?
Mengetahui bagaimana pelabur dan penganalisis menggunakan penyata kewangan syarikat untuk menilai potensi kesihatan dan pelaburan kewangan syarikat.
Bagaimana menganalisis penyata kewangan bank berbeza daripada syarikat-syarikat di sektor lain?
Belajar mengapa menganalisis penyata kewangan bank sangat berbeza dengan syarikat perkhidmatan bukan kewangan. Semak contoh perbezaan yang berkaitan.
Adalah anak syarikat dalam dan luar negara yang termasuk dalam penyata kewangan syarikat?
Anak syarikat adalah syarikat yang dikawal oleh syarikat induk 'orang' yang lain. Anak syarikat bertindak dan beroperasi seperti entiti sendiri tetapi masih berkaitan dengan syarikat yang lebih besar. Apabila ada pemilikan atau kawalan majoriti, perbadanan pelabur membimbing sumber, dasar perniagaan dan keputusan operasi anak syarikat.