Panduan Untuk Perkhidmatan Permulaan Dana Hedge

Panduan Untuk Perkhidmatan Permulaan Dana Hedge

Jika anda sedang dalam proses mengkaji semula perkhidmatan permulaan dana lindung nilai daripada anda sudah tahu bahawa terdapat banyak pilihan untuk dibuat. Tambah pada tekanan harapan pelabur terhadap infrastruktur institusi dan keperluan untuk memulakan rekod prestasi portfolio dana dan lindung nilai yang mungkin kelihatan menakutkan. (Pengalaman dan kerja keras pergi jauh ke arah mendapatkan kedudukan dalam bidang yang mencabar ini. Untuk lebih lanjut, lihat 10 Langkah Kepada Kerjaya dalam Dana Hedge )
TUTORIAL: Dana Lindung Nilai: Pengenalan

Dalam artikel ringkas ini, kami akan mengkaji dengan cepat beberapa pilihan, pembekal perkhidmatan dan proses yang boleh anda ikuti semasa memulakan dana lindung nilai anda supaya anda akan merasa lebih baik untuk apa pilihan yang tersedia untuk anda.

Lembaga Penasihat Pembinaan
Dilema biasa dalam industri dana lindung nilai adalah semua orang mahu anda mempunyai pasukan yang mempunyai kepakaran dan pengalaman yang mendalam, yang sering disebut sebagai "keturunan" yang tinggi. Masalahnya ialah jika anda memerlukan pasukan yang hebat untuk meningkatkan modal, bagaimanakah anda menganggap untuk membina pasukan ketika anda mulai di ground zero dengan mengatakan modal $ 2 juta atau bahkan $ 200, 000 atau kurang di modal? Salah satu penyelesaian adalah membina papan penasihat pembunuh. Lembaga anda boleh memasukkan pelabur dalam dana anda, rakan sebaya dalam industri, kawan, atau yang anda bayar setiap jam atau membayar ganti rugi dengan cara lain untuk bertindak sebagai sebahagian daripada lembaga penasihat anda. Walaupun ramai pelabur yang memilih untuk memilih dengan cepat, perniagaan dana lindung nilai tiga orang dengan lembaga penasihat 10 orang bukanlah kualiti operasi institusi, ini adalah cara paling cepat untuk mendapatkan nasihat yang konsisten untuk membina perniagaan dana lindung nilai anda tanpa menyewa 15 orang kepada pasukan anda dalam beberapa tahun pertama anda. (Untuk lebih lanjut, lihat Sejarah Ringkas Dana Hedge. )

Perkhidmatan Pembentukan Dana
Terdapat dua pilihan untuk membentuk dana lindung nilai anda. Anda boleh menyewa seorang peguam untuk merangka dokumen untuk anda atau menggunakan perkhidmatan template pembentukan dana. Dalam kes pertama, anda mungkin akan melihat perbelanjaan sekitar $ 15, 000- $ 25, 000-plus dalam kos undang-undang, dengan syarikat template pembentukan dana anda mungkin melihat kira-kira $ 5, 000- $ 7, 500 dalam jumlah kos.

Pemasar Pihak Ketiga
Anda akan melihat banyak artikel dan perbincangan mengenai pemasar pihak ketiga yang boleh membantu anda meningkatkan modal, yang paling tidak menghiraukan maklumat ini. Pemasar pihak ketiga adalah perunding yang membantu pengurus dana meningkatkan modal dan mengambil peratusan yuran pengurusan dan prestasi biasanya sebagai pembayaran. Masalahnya adalah bahawa 98% daripada semua firma pemasaran pihak ketiga memerlukan anda mempunyai dua hingga tiga tahun atau lebih rekod jejak, $ 10 juta dalam modal atau aset di bawah pengurusan (AUM) dan prestasi kuartil teratas.Sehingga anda mempunyai tiga perkara yang anda lebih baik belajar bagaimana untuk meningkatkan modal anda sendiri. Sebaik sahaja anda perlu mula mempelajari segala yang anda boleh tentang pemasaran dana lindung nilai, bahan pemasaran dana lindung nilai, strategi penjanaan modal dan apa yang dicari oleh para pelabur. (Untuk maklumat lebih lanjut, lihat Trending Menuju Pengurusan Berasaskan Aset. )

Kepatuhan dan Penasihat Peraturan
Pematuhan dan pengawalseliaan dana lindung nilai berubah jadi bijak untuk bertemu atau makan siang dengan dua- ke-tiga profesional pematuhan dalam ruang untuk memetakan apa yang harus anda berhati-hati atau mempertimbangkan semasa memulakan dana lindung nilai anda. Kebanyakan dana lindung nilai yang baru tidak mempunyai profesional pematuhan sepenuh masa pada kakitangan tetapi mereka mempunyai seseorang yang mereka boleh membayar setiap jam untuk nasihat seperti yang diperlukan. Ketahui dimuka bahawa cara terbaik untuk melakukan perniagaan dalam industri ini adalah untuk memastikan tidak ada mesej atau bahan pemasaran yang dikirim, dan strategi tidak dilaksanakan tanpa terlebih dahulu keluar atau kelulusan dari proses itu oleh penasihat hukum anda. (Untuk lebih, lihat Dana Lindung Nilai Pergi Runcit. )

Perkhidmatan Utama Brokerage
Pembrokeran Perdana sendiri adalah sedikit perkhidmatan komoditi supaya anda dengan cepat dapati bahawa firma broker utama dan profesional jualan cepat untuk menawarkan nasihat mengenai penjanaan modal atau membentuk dana anda secara sah. Ini adalah berita baik, ini bermakna mereka akan mencuba dan memberikan nilai kepada anda sebelum anda menjadi pelanggan untuk membuktikan bahawa mereka tahu barangan mereka dan boleh menjadi sumber jangka panjang kepada anda. Satu perkara yang perlu diberi perhatian adalah janji mereka untuk menaikkan modal untuk anda. Selalunya firma broker utama boleh menjanjikan kebolehan pasukan pengenalan modal mereka yang meningkatkan modal untuk beberapa pelanggan mereka dan gagal menyebut bahawa kebanyakan pelanggan tidak pernah mendapat perhatian pasukan pengenalan modal ini. Untuk menjaga diri anda terhadap perkara ini, pastikan dan tanyakan apa yang menimbulkan sumber daya ketara yang akan mereka tawarkan tanpa mengira prestasi atau rekod prestasi anda. Sumber-sumber ini boleh dalam bentuk bengkel langsung, program latihan berasaskan video, buku atau kenalan pelabur dari beberapa jenis. (Untuk lebih, lihat Dana Lindung Nilai Aktivis: Ikuti Trail Ke Keuntungan. )

Perkhidmatan Pentadbiran Dana
Perkhidmatan pentadbiran dana lindung nilai pihak ketiga hanya diperlukan untuk dana lindung nilai sekarang hari. Sekali lagi, perkhidmatan ini agak komoditisasi jadi cuba bekerjasama dengan kumpulan yang anda rasa paling selesa, dan siapa yang mempunyai kepentingan terbaik dalam jangka panjang. Sekiranya anda bertemu dengan firma pentadbiran empat hingga lima orang, anda akan mendapati bahawa satu atau dua daripadanya akan meningkat di atas yang lain. Jangan tergoda untuk mendaftar dengan cepat dengan yang pertama yang membawa anda keluar untuk berjayanya untuk membincangkan dana baru anda.

Perkhidmatan Pengauditan Dana Tahunan
Perkhidmatan pemeriksaan adalah satu lagi kawasan pembekal perkhidmatan yang anda perlukan untuk melakukan penyelidikan. Banyak syarikat pengauditan ingin mengembangkan perniagaan dana lindung nilai mereka, tetapi hanya segelintir yang telah pakar dalam ruang ini. Pastikan anda bukan sebahagian daripada impian firma untuk menyediakan lebih banyak dana lindung nilai, anda tidak mahu menjadi satu kelebihan pada keluk pembelajaran mereka.Sebaliknya, cuba untuk mengenal pasti juruaudit dana lindung nilai yang telah bekerja di lapangan selama bertahun-tahun dan mempunyai sekurang-kurangnya 30 pelanggan dana lindung nilai sekarang, dan sekurang-kurangnya 50 pelanggan pengauditan pelaburan. (Untuk lebih lanjut, lihat Analisis Kuantitatif Dana Lindung Nilai )

Latihan dan Persijilan
Industri pelaburan keseluruhan adalah industri berasaskan pengetahuan. Cara portfolio diuruskan, modal dibangkitkan dan kaedah meletakkan perdagangan semuanya berdasarkan pengetahuan pakar dalam bidang tersebut. Ini bermakna anda boleh mendapatkan kelebihan daya saing daripada dana lindung nilai lain yang bermula sekarang dengan mempelajari lebih lanjut tentang industri. Ini boleh dilakukan dengan menghadiri seminar pengurus hari penuh, bengkel pemasaran dana lindung nilai, atau melalui program pensijilan dana lindung nilai. Walaupun pelarasan dana lindung nilai mungkin mengambil masa yang lebih sedikit, ia menambah lebih banyak kuasa kepada pengalaman bio dan tahap industri anda.

Persatuan dan Kumpulan Rangkaian
Ini boleh membantu anda menyambung untuk menyertai beberapa persatuan dana lindung nilai dan kumpulan rangkaian dalam industri. Dengan menghadiri beberapa bengkel, seminar, atau sumber latihan latihan berasaskan video secara dalam talian, anda boleh mengetahui lebih cepat tentang apa yang diharapkan pelabur daripada anda sebagai pengurus dana lindung nilai.

Garis Bawah
Senarai di atas tidak lengkap tetapi ia sepatutnya membawa anda ke arah yang betul. (Untuk lebih lanjut, lihat 7 Tips Permulaan Dana Hedge. )