Pasaran antarabangsa, melalui dana indeks, menawarkan peluang pelaburan yang sangat baik dengan risiko yang selari. Pelabur boleh mendapat pendedahan yang sesuai terhadap peluang ini sambil mengurangkan risiko melalui beberapa pilihan pelaburan yang berdaya maju. Baca terus untuk menerokai pendekatan ke pasaran antarabangsa dan menemui beberapa pilihan pelaburan untuk meningkatkan pertumbuhan dan kepelbagaian.

LIHAT: Pengenalan kepada Dana yang Berdagang Pertukaran

Indeks dan Ekonomi Pada dasarnya, terdapat tiga kategori dana indeks asing. EAFE (Eropah, Australasia & Timur Jauh) adalah indeks yang diikuti secara meluas. Atas sebab tertentu, Kanada, ekonomi kesepuluh terbesar di dunia, menurut IMF, ditinggalkan daripada indeks ini, serta indeks U. S. berdasarkan. Seterusnya, adalah negara BRIC dari Brazil, Rusia, India dan China. Ekonomi-ekonomi ini terus mengalami pertumbuhan pesat dan dianggap muncul, bertentangan dengan ekonomi matang U. S. dan EAFE. Akhirnya, terdapat ekonomi baru yang muncul yang terdiri daripada kebanyakan negara lain.

Terdapat beberapa indeks lain yang termasuk gabungan negara-negara ini, seperti Indeks EMC MSCI (Kesatuan Ekonomi dan Moneter) IndexSM, indeks permodalan pasaran terapung percuma yang dirancang untuk mengukur prestasi pasaran ekuiti dalam EMU. Sehingga Jun 2012, Indeks EMU MSCI terdiri daripada 10 indeks negara maju pasaran: Austria, Belgium, Finland, Perancis, Jerman, Ireland, Itali, Luxembourg, Belanda dan Sepanyol. Selain itu, terdapat juga Indeks Pasaran Muncul MSCI, yang sehingga Jun 2012, termasuk China, Korea Selatan, Brazil, Taiwan, Afrika Selatan, India, Rusia, Mexico, Malaysia dan Indonesia.

Indeks baru seperti ini diwujudkan untuk membantu mendedahkan pelabur ke segmen baru pasaran global.

Cara untuk Melabur
Beberapa cara terbaik untuk melabur di pasaran asing ialah dana pertukaran mata wang (ETF) yang mengesan indeks asing. Opsyen lain ialah syarikat global yang mempunyai operasi penting di rantau atau negara kepentingan dan saham asing individu yang telah menubuhkan sekuriti boleh didagangkan seperti resit depositari Amerika.

LIHAT: Penerimaan Depositari Amerika

ETFs ETF dari indeks asing adalah sekumpulan saham yang termasuk dalam indeks. Dengan ETF ini, pelabur mempunyai akses mudah ke pasaran asing. Apa yang mereka perlu lakukan ialah membeli ETF sama seperti mereka membeli stok. Walau bagaimanapun, pelabur masih perlu melakukan kerja rumah mereka. Seperti mana-mana saham, adalah penting untuk memahami ciri-ciri yang terdiri daripada indeks. Dalam kes ETF asing, anda mungkin terkejut dengan saham asas yang membentuk indeks.

SEE: Mencari Fortune dalam ETF Asing-Saham

Sebagai contoh, Dana Index iShares MSCI Mexico (EWW) bertujuan untuk memberikan hasil pelaburan yang sepadan dengan harga dan prestasi hasil, sebelum yuran dan perbelanjaan, didagangkan secara umum sekuriti di pasaran Mexico.Seorang pelabur yang tidak berminat boleh berfikir bahawa dia berpartisipasi dalam semua syarikat awam di Mexico. Ternyata EWW didominasi oleh beberapa saham - Pada bulan Juni 2012, America Movil, Walmart, Cemex, dan Femsa mendekati 46. 6% dari total dana tertimbang yang dikapitalisasi. Juga, syarikat-syarikat ini didagangkan di New York Stock Exchange (NYSE) melalui ADR mereka.

Dalam keadaan lain, katakan anda ingin mendapatkan lebih banyak pendedahan kepada Rim Pasifik, tetapi tidak semestinya Jepun. Terdapat ETF yang dipanggil Dana Index bekas iShares MSCI Pacific yang mencari keputusan pelaburan yang sesuai dengan harga dan prestasi hasil, sebelum bayaran dan perbelanjaan, sekuriti dagangan awam di pasaran Australia, Hong Kong, New Zealand dan Singapura, seperti yang ditunjukkan oleh indeks MSCI Pacific Free ex-Japan. Anda perlu tahu bahawa sekitar 20% daripada dana itu terdiri daripada bank perdagangan. Sekiranya anda sudah memegang beberapa bank dalam portfolio anda, maka anda mungkin tidak mendapat kepelbagaian yang anda harapkan.

SEE: Menganalisis Penyata Kewangan Bank

Syarikat Besar untuk Pendedahan Lebar Satu lagi cara untuk melabur di pasaran asing adalah melalui syarikat-syarikat global yang mempunyai operasi yang signifikan di rantau, negara atau sektor kepentingan. Syarikat-syarikat ini mungkin memberi anda pendedahan kepada peluang pertumbuhan tanpa harus mengambil risiko yang datang dengan banyak pasaran baru muncul

Sebagai contoh, Johnson & Johnson adalah sebuah syarikat global yang membuat sebahagian besar penjualannya di luar AS pelaburan di JNJ memberikan pendedahan pelabur ke pasaran global, sambil mengira pengurusan syarikat untuk menangani risiko yang lebih tinggi yang datang dari pasaran ini. Membeli syarikat seperti JNJ menyediakan beberapa pendedahan global, tetapi jika tiada negara di luar U. S. mewakili lebih daripada 10% daripada pendapatan bersih syarikat, mereka tidak perlu mendedahkan apa negara-negara dan wilayah memandu pendapatan ini. Akibatnya, anda mungkin tidak tahu negara-negara mana yang termasuk dalam portfolio anda.

ADRs Penerimaan depositori Amerika (ADRs) menawarkan cara lain bagi pelabur untuk mendapatkan pendedahan pelaburan asing. ADR memberikan akses kepada syarikat asing ke U. S. pasaran kewangan dan mereka memberi pelabur menggunakan U. S. menukar cara mudah untuk mendapatkan pendedahan kepada syarikat asing. Menurut Bank of New York, syarikat yang mempunyai ADR biasanya mempunyai pendedahan yang lebih baik daripada syarikat asing yang tidak mempunyai ADR. Memandangkan perdagangan ADR sama seperti U. S. sekuriti, mereka adalah cara yang murah untuk melabur di negara atau kawasan asing tanpa perlu melabur melalui pasaran saham asing.

ETF menyediakan alternatif terbaik untuk mendapatkan akses kepada pasaran baru muncul, kerana mereka mudah difahami. Walau bagaimanapun, syarikat global dan ADR adalah pilihan yang berdaya maju.

Manfaat dan Risiko
Melabur dalam pasaran asing memberi peluang untuk mengambil bahagian dalam keuntungan yang luar biasa dari ekonomi yang pesat berkembang. Ia juga memberi pelabur cara tambahan untuk mempelbagaikan portfolio mereka. Akhirnya, melabur dalam pasaran asing menawarkan pelabur cara untuk mengambil bahagian dalam ekonomi yang didorong oleh komoditi yang merupakan peserta penting dalam pasaran baru ini.

Mata Ganjaran Walaupun kelebihan mereka, stok asing juga membawa banyak risiko biasa yang mengiringi pelaburan. Sebagai contoh, sebagai mata wang asing menjadi lebih kuat atau lebih lemah daripada mata wang tempatan anda, pulangan anda akan berbeza mengikutnya. Sekiranya kadar anda terus meningkat, pulangan anda akan meningkat. Sekiranya mereka menentang kamu, ia akan mengurangkan pengembalian kamu.

LIHAT: Harga Komoditi Dan Pergerakan Mata Wang

Risiko Politik
Kestabilan politik kerajaan negara boleh memberi kesan yang signifikan terhadap nilai pelaburan anda. Kerajaan boleh meluluskan undang-undang yang sangat membahayakan nilai pelaburan anda, seperti menasionalisasi industri. Juga, banyak negara mungkin mengalami inflasi yang lebih tinggi, kerana ekonomi mereka tidak mempunyai kawalan ekonomi yang diperlukan untuk menangani punca inflasi. Dan, inflasi yang tinggi boleh membahayakan pelaburan anda.

Over-Concentration Walaupun melabur dalam indeks asing boleh membantu anda mempelbagaikan portfolio anda, ia juga boleh menyebabkan anda menumpukan perhatian dalam satu sektor (atau negara jika seseorang melabur di rantau). Juga, beberapa indeks asing adalah berwajaran huruf besar, yang bermaksud bahawa jumlah modal yang tidak seimbang mungkin tertumpu di beberapa negara atau saham

Perbelanjaan Perbelanjaan Tinggi
Pertimbangan lain adalah bahawa ETF asing bukan pelaburan yang tidak murah . Kelebihan kos banyak ETF berasaskan U. S. tidak sama dengan pasaran baru muncul. Banyak ETF AS mempunyai nisbah perbelanjaan sebanyak 20 sen setiap $ 100 yang dilaburkan, manakala iShares FTSE / Xinhua China 25 (FXI), iShares Brazil Index Fund (EWZ) dan Afrika Selatan (EZA) mempunyai nisbah perbelanjaan sebanyak 72 sen, 52 sen dan 59 sen setiap $ 100 dilaburkan. Itu masih murah dalam segi mutlak, tetapi ia benar-benar mahal untuk dana dengan portfolio yang pada asasnya dipasang oleh komputer. Dengan MER sebesar 0. 74% sebagai contoh, pelaburan $ 100,000 dalam dana sedemikian akan menelan kos kira-kira $ 24, 000 dalam yuran selama 15 tahun, dengan mengambil kira 10% pulangan tahunan. Dengan pulangan yang lebih tinggi, yuran anda akan lebih tinggi. Menurut kajian 2006 oleh Quantext, kebanyakan ETF antarabangsa mempunyai beta lebih besar daripada 1 dan hampir semuanya mempunyai sisihan piawai tahunan yang jauh lebih tinggi daripada turun naik (sisihan piawai dalam pulangan tahunan) yang diproyeksikan untuk S & P 500. Berdasarkan turun naik bersejarah dan pertarungan, banyak ETF asing kelihatan lebih seperti pelaburan pertumbuhan yang agresif. Akibatnya, mereka mungkin bukan alternatif terbaik untuk membantu menguruskan risiko portfolio. Pelaburan dengan betas tinggi berfungsi sebagai amaran bahawa portfolio mungkin mempunyai risiko yang lebih tinggi daripada yang diinginkan. Portfolio juga mungkin mengalami turun naik yang melebihi tahap pilihan pelabur.

Lakukan Pekerjaan Rumah Anda

Apabila mempertimbangkan peluang pelaburan asing, seorang pelabur harus melakukan kerja rumahnya. Anda perlu memahami persekitaran ekonomi dan asas-asas perniagaan. Memahami sebarang risiko politik dalam permainan juga penting untuk analisis anda.
Pastikan anda mengiktiraf bahawa pelaburan dalam pasaran asing mengubah portfolio kepelbagaian dan profil risiko portfolio anda.Di samping itu, sama seperti pelaburan dalam negeri anda, tetapkan sasaran yang bersesuaian bersama dengan berhenti untuk melindungi modal anda. Perlu diingat bahawa ramai yang diberi modal permodalan, menyebabkan banyak ETF mempunyai modal yang tidak seimbang dalam beberapa sektor atau negara.

Garis Bawah

Ketika perdagangan global terus berkembang dan ekonomi dunia berkembang, para pelabur akan memiliki peluang baru dan menarik untuk menghasilkan kekayaan. Mereka juga harus sedar tentang risiko dan mengambil tindakan sewajarnya untuk melindungi modal mereka. Seperti biasa, adalah penting untuk melakukan penyelidikan yang diperlukan sebelum membuat keputusan pelaburan.