Dengan kebimbangan mengenai ketidaktentuan pasaran, pelabur mungkin mencari aset yang menawarkan cara yang tidak konvensional untuk memperoleh keuntungan, melindung nilai terhadap inflasi, atau mempelbagaikan portfolio mereka. Pelabur sedemikian boleh melihat aset alternatif-aset yang jatuh di luar pelaburan tradisional seperti wang tunai, bon dan ekuiti. Beberapa aset alternatif termasuk seni, koleksi yang jarang ditemui, tanah, barang kemas dan logam berharga.

Aset alternatif menyediakan pelabur dengan cara untuk mempelbagaikan portfolio dan menyediakan kelas aset yang kukuh dalam model peruntukan aset yang lebih luas. Pelabur harus mempertimbangkan untuk meletakkan wang dalam pelbagai aset, termasuk stok dan bon tradisional, serta alternatif yang mungkin termasuk aset keras, kerja seni, atau pelaburan jangka panjang dalam dana ekuiti persendirian.

Penting untuk diperhatikan bahawa pelaburan alternatif adalah aset yang sangat tidak cair, yang bermaksud bahawa mereka tidak boleh ditukarkan menjadi wang tunai dengan mudah atau cepat. Artikel ini menggariskan sejumlah pelaburan alternatif yang berbeza untuk pembaca untuk dipertimbangkan dan bagaimana untuk memulakan dalam aset ini. (Untuk membaca lebih lanjut mengenai kelebihan dan kekurangan aset alternatif yang dibaca, "Aset Alternatif Untuk Purata Pelabur.")

Aset keras

Aset keras terdiri daripada kelas pelaburan yang bersifat fizikal atau ketara. Anda mungkin memegang mereka di tangan anda atau merasakan mereka di bawah kaki anda. Ini kerana aset ini mempunyai nilai intrinsik dan termasuk tanah, logam berharga seperti emas dan perak, pistol, setem dan juga kenderaan. Pelabur boleh membeli aset ini secara langsung atau melalui dana pelaburan langsung yang mengkhususkan diri dalam ruang. Biasanya, aset-aset ini memberikan lindung nilai yang kukuh terhadap inflasi. Kelemahannya adalah mereka biasanya tidak cair. Penjualan pistol, ladang atau setem yang jarang berlaku mungkin mengambil masa yang lama kerana keperluan untuk membawa aset itu ke lelong atau keperluan memproses penjualan persendirian.

Seni halus sebagai pelaburan alternatif boleh menjadi tidak menentu dan termasuk larian dan kemalangan pada karya artis. Walau bagaimanapun, seni dapat memberikan keselamatan dari volatiliti pasaran. Ini kerana harga dalam pasaran seni tidak biasanya berkaitan dengan prestasi pasaran saham. Walau bagaimanapun, pasaran seni telah terjejas teruk-seperti hampir semua kelas aset-selama dua tahun selepas krisis kewangan 2008.

Untuk membeli lukisan, ukiran, atau bentuk karya seni yang lain, pelabur seharusnya mempunyai sekurang-kurangnya $ 10,000 untuk melawat banyak rumah lelongan atau galeri di seluruh dunia. Walau bagaimanapun, peluang ada bagi pelabur untuk mengambil risiko membeli karya seni yang kurang mahal daripada artis yang tidak ditemui atau untuk membeli bentuk karya seni yang termasuk litografi, fotografi, atau tekstil.Pelabur perlu memahami bahawa sebahagian daripada pembelian karya seni adalah estetik, yang bermaksud bahawa pembelian ini dapat dinikmati untuk kecantikan dan makna mereka bukan hanya untuk spekulasi keuntungan.

(Untuk lebih banyak faedah daripada aset keras, baca "Pelaburan Alternatif - Komoditi sebagai Pelaburan Alternatif.")

Ekuiti Persendirian

Ekuiti persendirian adalah dianggap sebagai pelaburan alternatif kerana keperluan mudah tunai dan hakikat bahawa pelaburan yang dibuat tidak dilakukan pada mana-mana pasaran awam. Sebaliknya, syarikat ekuiti persendirian mengumpul wang dari kolam pelabur individu dan institusi yang terakreditasi dan menggunakan wang itu untuk membeli syarikat, harta tanah atau aset lain dengan matlamat keuntungan yang ketara dalam tempoh yang lebih lama. (Baca lebih lanjut dalam "Apa itu Ekuiti Persendirian?")

Pelabur boleh mengharapkan pulangan yang lebih kukuh daripada yang mereka akan di pasaran awam kerana modal yang diperlukan biasanya dikunci untuk mana-mana dari tujuh hingga sepuluh tahun. Wang dikembalikan kepada pelabur apabila dana ekuiti swasta keluar dari kedudukannya, yang boleh termasuk penjualan syarikat atau selepas tawaran awam awal (IPO). Amaun minimum wang yang diperlukan untuk pelabur terakreditasi untuk menyertai berbeza mengikut setiap firma atau dana. Dalam sesetengah kes, pengurus dana mencari sekurang-kurangnya $ 250, 000 sebagai minimum pelaburan, sementara yang lain mungkin memerlukan berjuta-juta dolar. Pelabur yang berminat dengan ekuiti swasta harus memahami yuran prestasi dan pengurusan yang berkaitan biasanya dikaitkan dengan dana ini.

Ekuiti persendirian menyertai dana modal teroka, dana lindung nilai, dana malaikat dan penempatan swasta yang biasanya menarik minat pelabur bernilai tinggi. (Untuk lebih lanjut, baca "Apakah perbezaan di antara dana lindung nilai dan dana ekuiti swasta?")

Platform Pinjaman Sosial

Satu bentuk pelaburan alternatif yang semakin berkembang telah muncul dalam satu platform baru yang dikenali sebagai peer-to- pinjaman rakan sebaya. Sistem pemberian pinjaman alternatif ini terletak di luar sistem kewangan tradisional dan tidak menghadapi banyak tadbir urus dari institusi kewangan.

Dalam pinjaman peer-to-peer, individu bertindak seperti institusi kewangan dan meminjamkan wang kepada individu lain (rakan sebaya) untuk menerima bunga pada wang itu. Kelebihan sistem ini adalah bahawa sesetengah individu dapat memperoleh kadar faedah pada tahap yang lebih rendah berbanding bank tradisional yang mungkin ditawarkan, sementara pemberi pinjaman menerima kadar pulangan yang lebih tinggi daripada bank tabungan tradisional.

Dengan platform seperti Prosper. com dan Lending Club, yang sesuai dengan peminjam dan pelabur, hasil boleh berkisar setinggi 5. 6% hingga 11%, bergantung kepada kesediaan pemberi pinjaman untuk menerima risiko. Di samping itu, pelaburan minimum boleh agak rendah, serendah $ 25 setiap nota pinjaman.

Secara semulajadi, risiko lalai wujud, tetapi syarikat-syarikat ini menyerlahkan sesiapa sahaja yang mencari modal. Menurut Lending Tree, firma itu menolak 90% daripada semua permohonan. Di samping itu, platform yang lebih besar akan membahagikan pinjaman dalam pelbagai nota dan memanjangkan portfolio portfolio beberapa peminjam lain untuk mengurangkan risiko lalai.(Bacaan berkaitan, lihat "Pinjaman Peer-To-Peer - Menentukan Masa Depan Perbankan di Dunia.")

Menjadi Rakan Perniagaan Senyap (Pelaburan Swasta)

Tidak semua orang adalah seorang pengusaha, memulakan perniagaan mempunyai satu keperluan utama sebelum impian mereka dapat dicapai: modal.

Walaupun dana ekuiti swasta mungkin melabur di syarikat swasta yang besar, pelabur individu mempunyai potensi untuk melabur modal ke dalam permulaan atau perniagaan sedia ada yang memerlukan modal. Sebagai pelabur kecil, seseorang mempunyai keupayaan untuk menjadi pasangan senyap dalam perniagaan. Pasangan senyap adalah terhad dalam perkongsian syarikat untuk menyediakan pembiayaan kepada organisasi. Biasanya, rakan kongsi ini tidak terlibat dalam operasi harian syarikat dan tidak menghadiri mesyuarat. Lazimnya, pasangan yang senyap (biasanya dikenali sebagai rakan kongsi terhad) akan menawarkan panduan kepada syarikat apabila diminta, membangunkan hubungan untuk tujuan mengembangkan perniagaan, atau memberikan mediasi jika timbul perselisihan di antara mitra lain (untuk maklumat lanjut, baca " Apakah liabiliti pasangan senyap? ").

Modal pasangan yang senyap memberinya hak kepada peratus daripada pemilikan perniagaan dan sebarang aliran pendapatan. Akhirnya, dengan menjadi pelabur kecil dalam sebuah syarikat, peratusan perniagaan itu dapat menghargai nilai dengan ketara jika syarikat itu pernah dijual.

Bottom Line

Pelabur sentiasa mencari alpha, dan aset alternatif menyediakan cara yang unik untuk menghasilkan pulangan melalui cara di luar ekuiti atau bon pasaran tradisional. Terdapat pelbagai peluang pelaburan dalam ruang alternatif, termasuk dana swasta yang mungkin memberikan pulangan lebih tinggi dalam jangka panjang atau aset keras individu yang menawarkan lindung nilai terhadap inflasi dan potensi penghargaan yang kuat. Mereka menyediakan cara untuk mempelbagaikan portfolio individu.