Anuiti yang diindeks ekuiti (EIA) adalah pelan simpanan alternatif untuk pelabur konservatif. Ia boleh didapati sebagai anuiti langsung atau tertangguh, jadi bayaran berkala yang dijanjikan dalam kontrak ditangguhkan. Seorang pelabur mungkin mengambil lebih banyak risiko berbanding anuiti tetap atau berubah-ubah. Pulangan dikaitkan dengan prestasi indeks pasaran saham tertentu, sering S & P 500 atau Dow Jones Industrial Average (DJIA). Prestasi juga bergantung pada syarat kontrak. Walau bagaimanapun, instrumen ini mempunyai manfaat lebih banyak pulangan yang berpotensi sementara memberi manfaat tradisional menjadi anuiti. (Untuk bacaan latar belakang, lihat Gambaran Keseluruhan Anu Anu .)

Sejarah EIA Anuiti ini datang ke tempat kejadian pada tahun 1990-an, dan telah dijual di syarikat insurans. Mereka mengikuti kenaikan nilai pasaran saham, dan dianggap sebagai pelaburan yang boleh membantu warga emas, yang dapat memastikan bahawa wang mereka dilindungi dan berkembang, dengan keperluan pendapatan persaraan mereka.

Populariti alat pelaburan tidak lama lagi berlepas pada permulaan alaf, dengan jualan dalam berbilion-bilion. Industri berubah dan anuitas semakin kompleks. Alat mempunyai pelbagai yuran dan caj, batasan pengumpulan, pengiraan nilai indeks, serta beberapa ciri lain.

Antara 2003 dan 2004 sahaja, jualan meningkat dua kali ganda, masing-masing daripada $ 14 bilion kepada hampir $ 22 bilion. Jualan hampir $ 25 bilion pada tahun 2007. Pada bulan Jun 2008, lebih daripada $ 123 bilion dilaburkan dalam anuitas diindeks, Christopher Cox, Pengerusi Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa pada masa itu. Jualan meningkat 45% dalam tempoh enam bulan pertama tahun 2009.

Pada tahun 2008, Suruhanjaya Bursa Sekuriti retak terhadap amalan jualan kasar yang digunakan untuk mempromosikan produk kepada warga emas. Siasatan di sidang kemuncak senior negara mendedahkan bahawa EIA adalah antara sekuriti yang terlibat dalam penipuan pelaburan kanan. SEC melaksanakan peraturan baru yang akan mempertimbangkan sekuriti EIA, dan dengan itu akan mempunyai perlindungan yang diberikan oleh undang-undang sekuriti.

- EIAs berbeza daripada jenis Anuitas lain

Keuntungan EIA adalah lebih banyak boleh ditukar ganti daripada anuiti tetap, menurut Pihak Berkuasa Pengawalseliaan Industri Kewangan (FINRA), tetapi ini tidak berlaku jika dibandingkan ke anuiti pembolehubah, pulangan tidak banyak. Kadar faedah yang dijamin adalah minimum; walaupun, ia digabungkan dengan kadar faedah yang dikaitkan dengan indeks pasaran. Ia adalah kadar faedah yang terjamin yang mengurangkan risiko pasaran mereka; ini berbeza daripada anuitas berubah-ubah. Selain itu, apabila pasaran saham meningkat, pelaburan ini berkemungkinan mempunyai lebih banyak keuntungan berbanding anuiti tetap tradisional. (Untuk mengetahui lebih lanjut lihat
Bagaimana FINRA Berbeza Daripada SEC? ) Ciri yang paling umum yang memberi kesan kepada pulangan keitan berkaitan ekuiti ialah kadar penyertaan, spread, margin dan yuran aset, dan kadar faedah. Kadar penyertaan menentukan jumlah keuntungan dalam indeks yang akan dikreditkan ke anuiti. Ini bermakna, contohnya, jika sebuah syarikat insurans menetapkan kadar penyertaan pada 90%, anuiti hanya akan dikreditkan 90% keuntungannya.

Yuran penyebaran, margin atau aset sebagai tambahan kepada, atau bukan, kadar penyertaan kadang-kadang digunakan dengan jenis anuitas ini, dan peratusan akan diambil dari sebarang keuntungan dalam indeks yang dikaitkan dengan anuitas, menurut FINRA. Sesetengah EIA akan menyekat had atas kepulangan anda, menurut FINRA.

Kaedah biasa di mana anuiti insurans ekuiti dikira termasuk kaedah reset tahunan, kaedah point-to-point dan kaedah tanda tinggi air. Kaedah rehat tahunan melihat perubahan dalam indeks dari awal hingga akhir tahun ini, sambil mengabaikan penurunan; kaedah point-to-point melihat perubahan indeks pada dua titik dalam masa; pendekatan tanda air tinggi menyimpang pada nilai indeks pada biasanya ulang tahun tahunan dan mengambil nilai tertinggi dan membandingkannya dengan indeks pada awal permulaan. (Untuk mengetahui lebih lanjut, lihat

Buat Anu Anu Tidak Perlu Beban Alternatif Anda .) Keuntungan

• Pulangan minimum dijamin untuk anuiti asuransi ekuiti, FINRA dijumpai, biasanya 90% daripada premium dibayar pada kadar faedah tahunan 3%. Walau bagaimanapun, pastikan syarikat insurans dapat memenuhi kewajipannya dengan mengetahui bagaimana ia dinilai antara lain dalam industri. Tunjangan tambahan dalam pelaburan ini adalah bahawa ia mengkreditkan faedah pada tarikh ulang tahun anuiti, dan ia menawarkan pertumbuhan yang ditangguhkan cukai.
  Kekurangan
  

• Sekiranya anda menyerahkan anuiti pelaburan ekuiti lebih awal, anda dikenakan penalti cukai sebanyak 10%, tetapi peminjam sebenar untuk pelabur adalah caj penyerahan tinggi. Tuduhan itu mungkin berkurangan kepada sifar dalam tempoh 15 tahun, tetapi jika pelabur perlu mengakses wang lebih awal untuk perbelanjaan perubatan atau sewa, mereka boleh dikenakan bayaran antara 15-20% dari jumlah yang mereka melabur. Komisen besar telah menjadi sebahagian daripada jualan yang kasar. Yuran komisyen yang dikenakan adalah setinggi 13%. Juga, ingatlah bahawa wang itu akan dikunci selama beberapa tahun dan instrumen tidak dikawal.
  Kesimpulan

EIAs agak rumit, jadi pastikan anda memahami dan bertanya mengenai ciri-ciri anuiti ini dengan broker anda. Ketahui mengenai kadar penyertaan, berapa lama ia dijamin dan sama ada kontrak itu mempunyai cap. Juga, periksa syarikat insurans yang terlibat. Semak dengan jabatan insurans negeri anda dan ambil masa anda menentukan sama ada pelaburan ini sesuai untuk anda. (Untuk lebih banyak lagi, lihat
Anuiti: Cara Cari Yang Tepat Untuk Anda .)