Pertama sekali, anda tidak mahu menjadi minyak selama 18 bulan ke depan. Memandangkan keadaan ekonomi global tidak bertambah baik - walaupun apa yang anda boleh baca dan dengar - minyak berkemungkinan mencecah $ 25 setong dan mungkin jauh lebih rendah dalam tempoh 18 bulan akan datang. Yang mengatakan, akan ada satu tan turun naik, yang boleh membentangkan beberapa peluang perdagangan. Ingat bahawa hari-hari pembesaran terbesar terdapat di pasar beruang. Ini kerana panik dalam dan pasaran boleh terlebih jual secara jangka pendek. Saya percaya Dow Jones Industrial Average akan mencecah 10, 000 pada satu ketika pada 2016. Anda boleh melihat hujah sebab dan akibat dari kedua-dua sudut, tetapi garis bawah adalah bahawa ia tidak akan menjadi berita baik untuk minyak.

Pendek vs Panjang

Ia akan membuat lebih banyak rasa untuk berdagang dengan trend dengan kekurangan minyak. Ini tidak bermakna anda perlu saham individu pendek. Ini terlalu berisiko kerana apa-apa berita gembira atau pengambilalihan boleh membawa kepada kejayaan besar untuk portfolio anda. Sebaliknya, pertimbangkan untuk menggunakan dana bertukar-tukar pertukaran (ETF). Masalah di sini ialah ETF songsang dimanfaatkan dan sangat tidak menentu. Ini boleh membawa pelabur emosi kepada kematiannya. Di sisi lain duit syiling, ia boleh menyebabkan peniaga yang berdisiplin untuk kekayaan yang besar. (Untuk lebih lanjut, lihat: Risiko Melabur di ETF songsang .)

Sesetengah penganalisis dan pelabur mula menggunakan carta untuk menunjukkan bahawa minyak sentiasa melantun. Itulah kerana jangka panjang selama beberapa dekad minyak berlaku dalam persekitaran inflasi. Kami kini berada di peringkat permulaan persekitaran deflasi. Itu menjadikan pasaran beruang ini jauh berbeza daripada orang yang anda saksikan. Daripada peristiwa-peristiwa terpencil yang membawa kepada kejatuhan pasaran yang besar, ia adalah keseluruhan ekonomi global yang melambatkan, yang lebih berkuasa lagi juga lebih stealth kerana bank-bank pusat telah mengganggu harga aset.

Kecuali jika anda mempunyai banyak pengalaman perdagangan, anda tidak boleh berdagang minyak sama ada cara. It's a catch-22. Sekiranya anda mahu menjana minyak pada tahun hadapan, maka anda mungkin akan kehilangan wang. Sekiranya anda mahu minyak pendek sepanjang tahun depan, maka anda perlu menghadapi perubahan yang ganas, yang boleh menyebabkan keputusan yang tidak baik. Ini sebahagian besarnya akan datang dalam bentuk perhimpunan yang kuat dalam minyak yang akan membawa anda untuk mempercayai bahawa yang terburuk telah berakhir, yang akan membawa anda untuk menjual ETF minyak terbalik anda berhampiran bahagian bawah. Dan pasaran akan memakan mangsa seterusnya. (Untuk lebih lanjut, lihat: Panduan untuk Melabur di Pasaran Minyak .)

Berikut adalah tip perdagangan mudah: Apabila anda panik, biasanya waktu untuk menambah kedudukan, tidak menjualnya. Untuk mengelakkan risiko emosi, tidak pernah membeli secara pukal dan mempunyai modal yang tersedia untuk menambah kedudukan di mana anda mempunyai keyakinan. Ini akan sangat membantu mengurangkan aspek emosi dagangan.Sebaik sahaja anda memikirkannya, anda akan merasa seperti pasaran saham Jedi, secara senyap membina portfolio anda. Simpan semua perkara di atas apabila melihat ETF minyak di bawah.

ETF Minyak Panjang Terbaik

ETF Minyak Panjang yang terbaik harus dilihat sebagai istilah relatif. Minyak tidak boleh bergerak lestari lebih tinggi dalam persekitaran deflasi dan oleh masa pulangan inflasi, tenaga alternatif akan menggantikannya. Minyak adalah arang batu seterusnya. Pada masa ini, terdapat banyak bekalan dan kekurangan permintaan. Trend ini boleh bertambah buruk dalam beberapa tahun akan datang, terutamanya di sisi permintaan. (Untuk lebih lanjut, sila lihat: ETF Minyak Jangka Panjang .)

Minyak Amerika Syarikat (USO USOUS Partnership Fund Oil Units11 51 + 2 95% Dibuat dengan Highstock 4. 2 . 6 ) adalah pilihan yang popular bagi mereka yang ingin melepaskan minyak dan ia sangat cair dengan kira-kira 34 juta saham yang didagangkan setiap hari. Walau bagaimanapun, sebagai ETF yang bertujuan untuk mengesan harga spot West Texas Intermediate, ia tidak menunjukkan prestasi yang baik sepanjang tahun lalu, setelah mencecah 49. 66%. Nisbah perbelanjaan juga agak tinggi pada 0. 72%.

Tenaga Pilih Sektor SPDR ETF (XLE XLESel Sct En70. 25 + 2. 29% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) tidak begitu popular, daripada 21 juta saham setiap hari. Sekiranya anda akan menghirup minyak, maka ini akan menjadi pertaruhan terbaik anda, sekurang-kurangnya dari segi daya tahan. Ia telah menyusut 27. 85% berbanding tahun lepas, tetapi ini kira-kira setengah buruk daripada semua ETF minyak lain. Ia datang dengan nisbah perbelanjaan 0% 15% yang rendah, serta hasil dividen 3. 39%. Alasan untuk outperformance adalah kerana ia menjejaki Indeks Sektor Pilih Tenaga. (Untuk lebih jelasnya, lihat: Apa Sarana Barrel $ 20 USD untuk Industri Minyak AS .)

Minyak Minyak Terbaik Terbaik / ETN

Jika anda ingin membatasi kemudahubahan dan potensi perdagangan emosi sementara minyak mentah, lihat ProShares UltraShort Bloomberg Minyak Mentah (SCO SCOPrShrs Trust II27 25-5 91% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), yang telah mencapai 105. 14% sepanjang tahun lepas. SCO tidak terlalu cair dengan purata dagangan harian purata sekitar 633, 000. Ia juga mempunyai nisbah perbelanjaan yang tinggi sebanyak 0. 98%. Sebagai ETF songsang dan leveraged, nisbah perbelanjaan tidak begitu penting kerana anda tidak perlu memegangnya terlalu lama. SCO mungkin telah menghargai lebih daripada 100% sepanjang tahun lalu, tetapi walaupun pulangan yang luar biasa mungkin sekali lagi pada tahun depan, anda mungkin terlepas bahagian terbaik dari langkah itu. Ini bukan jaminan, hanya kemungkinan.

Jika anda seorang pengambil risiko besar-besaran, lihat VelocityShares 3x Inverse-traded note note trading (DWTI DWTICS Nassau VelocityShares 3X Inverse Crude Traded Traded Notes 2012-9 2. 32 Linked to S & P Indeks Minyak Mentah GSCI ER0. 000. 00% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), yang telah mencapai 118% 56% berbanding tahun lepas. Ia datang dengan nisbah perbelanjaan yang sangat tinggi sebanyak 1. 35%, tetapi sekali lagi, ini tidak seharusnya memainkan peranan besar jika anda berdagang menentang melabur. DWTI mempunyai purata dagangan harian purata kira-kira 1.1 juta, yang menjadikannya cair. (Untuk lebih lanjut, lihat: XLE: Tenaga Pilih Sektor SPDR ETF .)

Jika anda tidak mahu membayar nisbah perbelanjaan sebanyak 1. 35% untuk DWTI tetapi anda mahu minyak pendek dengan 3x kemudian terbalik ETF, kemudian melihat ke dalam Direxion Harian Beruang 3X ETF (ERY ERYDirx Dly Ener10. 06-6. 85% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), yang datang dengan 0. 95 nisbah perbelanjaan% dan sukan purata dagangan harian sebanyak 1. 7 juta. Kelemahannya adalah bahawa ia hanya "menghargai" sebanyak 63. 35% sepanjang tahun lalu, yang berkaitan dengannya menjejaki 3x prestasi songsang Indeks Sektor Pilih Tenaga. Terjemahan: Anda kekurangan kualiti tinggi. Ini akan mengehadkan potensi terbalik anda berbanding dengan DWTI.

Bottom Line

Semoga anda mengelakkan semua ETF yang disenaraikan dalam artikel ini. Sekiranya anda lama, anda akan menentang trend ini. Jika anda pendek, anda mengambil risiko luar biasa. Terdapat tempat yang lebih baik untuk anda memperuntukkan modal pada masa ini. (Untuk lebih banyak lagi, lihat: 10 ETF Minyak Yang Paling Dagang Tradisional .)

Dan Moskowitz tidak mempunyai kedudukan dalam ETF dalam artikel ini.