Untuk mempunyai pendekatan yang berdisiplin dengan menggunakan "gaya rebalancing", anda mesti terlebih dahulu menyiapkan model yang ditetapkan yang menentukan sasaran peruntukan peruntukan aset untuk setiap kelas aset atau sekuriti yang anda mahukan untuk melabur dana. Contohnya, katakan bahawa anda ingin mempunyai 60% daripada wang anda dalam ekuiti (dianggap sebagai pelaburan yang lebih agresif) dan 40% dalam pendapatan tetap (dianggap sebagai pelaburan konservatif). Anda memutuskan untuk memperuntukkan kelas aset seperti berikut:
30% dalam Ekuiti AS20% dalam Ekuiti Antarabangsa
10% dalam Pasaran Muncul
20% dalam Bon Amerika Syarikat (jangka pendek)
20% Bon (jangka pendek)
Sekarang bahawa anda telah menentukan peruntukan aset anda, bahagian keras sudah selesai. Penyusunan semula adalah mudah dari titik ini, kerana anda hanya perlu menetapkan varians berat peruntukan yang boleh diterima untuk portfolio keseluruhan atau setiap kelas aset secara individu. Terdapat empat struktur varians biasa untuk pengimbangan semula:
-
Perbezaan tetap yang ditetapkan (peratus) digunakan untuk semua kelas aset. Sebagai contoh, variasi 3% (+) / (-) boleh digunakan. Oleh itu, jika U. S. ekuiti mempunyai larian positif sehingga 33%, maka anda akan mengimbangi semula kelas aset. Jika peratusan jatuh kepada 27%, anda akan menambah kelas aset dari tempat lain dengan menjual sekuriti yang mempunyai bobot yang tinggi.
Peratusan Rebalance Tertentu -
Dalam kes ini, anda mungkin memperuntukkan varians yang lebih tinggi kepada kelas aset yang lebih besar dan varians yang lebih kecil kepada yang lebih kecil. Sebagai contoh, (+) (-) 5% kepada kelas aset yang lebih besar dan hanya (+) (-) 2. 5% kepada kelas yang lebih kecil. Apabila berat bergerak melampaui varians yang dikehendaki, perdagangan wajar dijalankan untuk mencapai peruntukan sasaran. Dolar Flat
-
Anda mungkin membuat keputusan untuk menggunakan penanda aras dolar rata, seperti $ 5, 000, bukannya memberikan peratusan. Apabila kelas aset berkembang melampaui jumlah ini, anda mengimbangi semula dan melabur dana di tempat lain. Jika nilai jatuh di bawah jumlah sasaran, lebih banyak dana harus diperuntukkan kepada pelaburan. Kaedah berpadanan
- Di sini anda akan memilih peratusan tetap, katakan 20%, untuk digunakan untuk setiap kelas aset secara individu. Jadi, ekuiti AS akan diimbangi semula pada (+) atau (-) 6% varians (20% daripada 30), pasaran baru muncul pada (+) atau (-) 2% (20% daripada 10) Pengimbangan semula merupakan strategi penting untuk mengekalkan pendekatan berdisiplin untuk melabur.Membenarkan kelas aset atau aset tertentu untuk menjadi terlalu besar atau kecil dalam portfolio anda boleh menjejaskan keseluruhan risiko, prestasi dan pemberat, yang menyimpang dari strategi pelaburan asal. (Untuk petua penyesuaian semula portfolio, rujuk kepada Rebalance Portfolio Anda untuk Tetap Melayari
.) Soalan ini dijawab oleh Steven Merkel
Pemeliharaan Kekayaan: "Semua Saya Tahu Apakah Saya Tidak Tahu"
Pelabur boleh memperoleh nilai yang besar dari kerendahan hati. Dengan menjaga pepatah "semua yang saya tahu ialah saya tidak tahu apa-apa" dalam minda, mereka boleh melabur dengan lebih berkesan.
Sijil deposit saya (CD ) baru matang dan saya merancang untuk menyumbang $ 10,000 kepada akaun IRA Roth semasa saya. Orang yang melakukan cukai saya tidak boleh memberitahu saya mengapa saya tidak boleh membuat apa-apa sumbangan besar kecuali untuk pendapatan rendah saya - Saya seorang veteran kurang upaya pada
Sumbangan Roth IRA biasa anda tidak boleh melebihi $ 4, 000 setiap tahun. Sekiranya anda berumur sekurang-kurangnya 50 tahun pada 31 Dis, 2005, anda boleh menyumbangkan tambahan $ 500, membawa had sumbangan tahunan anda kepada $ 4, 500. Walau bagaimanapun, jika pendapatan anda bagi tahun kurang daripada $ 4, 000, sumbangan anda tidak boleh lebih tinggi daripada pendapatan anda.
Saya bekerja untuk sebuah universiti, dan saya mempunyai 403 (b) dengan TIAA-CREF. Tetapi TIAA-CREF mengatakan saya tidak boleh memindahkan wang kepada pembekal lain. Bolehkah saya menghalang saya daripada memindahkan wang saya kepada pelaburan yang lebih baik?
Ia bergantung. IRS membenarkan pemindahan aset antara 403 (b) pembekal; Walau bagaimanapun, majikan dan 403 (b) pembekal tidak dikehendaki untuk membenarkan pemindahan tersebut. Secara umumnya, pemindahan hanya dibenarkan jika akaun 403 (b) yang baru (di mana aset dipindahkan) adalah tertakluk kepada peraturan pengedaran yang sama (atau lebih ketat) yang dikenakan ke akaun 403 (b) yang asetnya dipindahkan.