Dana dagangan yang diperdagangkan (ETF) telah wujud selama lebih dari dua dekad, tetapi mereka hanya benar-benar mula mendapat daya tarikan di kalangan pelabur sejak beberapa tahun kebelakangan ini. Satu kumpulan yang melompat pada kereta muzik ETF dengan cara yang besar adalah milenium.

Menurut Pengajian Pelabur ETF 2015, Schwab, dana pertukaran mata wang terdiri daripada 41% portfolio pelabur milenium secara rata-rata. Bagi pelabur muda, ETF menawarkan beberapa kelebihan yang jelas berbanding stok atau dana bersama.

Apakah ETF?

Dana bursa pertukaran adalah jenis keselamatan yang menggabungkan aspek-aspek tertentu dari kedua-dua dana indeks dan saham. Sama seperti dana indeks, dana yang diperdagangkan boleh menjejaki aset tertentu seperti bon dan komoditi atau indeks pasaran yang lebih luas seperti Dow Jones atau NASDAQ.

Perbezaan paling ketara antara dana bursa dan dana indeks adalah perdagangan ETF di bursa saham. Daripada menetapkan harga sekali sehari selepas perdagangan telah berakhir, harga ETF mungkin berubah sepanjang hari kerana ia dibeli dan dijual.

Bagaimana Manfaat ETF Millennials

Walaupun ETF mempunyai banyak rayuan untuk pelabur dari semua peringkat umur, mereka sangat sesuai untuk milenial untuk beberapa sebab yang berbeza.

Prestasi

"Menewaskan pasaran" adalah istilah yang sering digunakan dalam dunia pelaburan tetapi ia merupakan konsep yang bermasalah. Walaupun pelabur memberi tumpuan kepada usaha untuk mengungguli S & P 500, sebagai contoh, mereka kehilangan pandangan tentang perkara yang mengurangkan pulangan mereka, seperti cukai dan yuran. (Lihat juga Pukul Pasar dengan 'Dividen Bebas Cukai'.)

Dengan ETFs, matlamatnya bukan untuk mengalahkan pasaran tetapi untuk memadankan prestasi indeks yang sesuai dana itu. Apabila ETF terikat pada indeks yang menawarkan kadar pulangan yang konsisten dari segi sejarah, tekanan kurang memilih saham "betul" atau dana bersama. Itulah kelebihan untuk milenium yang mungkin tidak begitu berpengetahuan tentang pasaran sebagai pelabur yang lebih tua.

Risiko

Millennials telah mendapat reputasi untuk berhati-hati apabila pendekatan pendekatan mereka. Laporan 2014 dari UBS mendapati bahawa hanya 5% pelabur antara umur 21 dan 36 berasa selesa dengan tahap risiko yang agresif.

Walaupun ETFs tidak 100% bebas risiko, mereka mempunyai potensi untuk mengurangkan kerugian jika pasaran jatuh. Daripada tertumpu pada stok syarikat tertentu, ETF mengimbangi risiko merentasi aset yang berlainan yang dimilikinya. Bagi milenial yang berhati-hati mengambil judi di satu stok, dana pertukaran bursa adalah cara yang berkesan untuk melindungi nilai pertaruhan mereka.

Ketelusan

Millennials telah berkembang dalam era di mana akses kepada maklumat hampir tidak terhad.Dari perspektif itu, ETF berada di atas lorong mereka kerana mungkin untuk melihat dengan tepat apa pegangan dana itu pada hari ke hari. Sebagai perbandingan, pengurus dana bersama hanya diperlukan untuk melepaskan laporan mengenai pegangan dana setiap suku tahun, menyebabkan para pelabur dalam keadaan gelap dalam masa yang sama.

Kepelbagaian

Ada beberapa cara yang berlainan milenium boleh menggunakan dana dagangan bursa untuk menyuntik kepelbagaian ke dalam portfolio mereka. Yang pertama adalah untuk memberi tumpuan kepada memilih ETF oleh kelas aset. Sebagai contoh, hartanah ETF mungkin menarik kepada pelabur yang tidak mempunyai pegangan dalam sektor ini dan tidak berminat dalam REIT. (Untuk lebih lanjut, lihat: Tips Utama untuk Melabur dalam REIT .)

Pilihan lain adalah memilih ETF berdasarkan peruntukan sasaran. Jika anda berat pada bon, sebagai contoh, melabur dalam stok ETF juga boleh keluar. Institut Syarikat Pelaburan menganggarkan bahawa terdapat lebih daripada 1, 400 dana yang diperdagangkan di pasaran U. S. sehingga terdapat banyak variasi dari segi apa yang dapat dipilih oleh para pelabur milenium.

Kecairan

Kecairan boleh bermakna satu daripada dua perkara. Pertama, ia mewakili berapa cepat sekuriti boleh ditukarkan kepada wang tunai. Kecairan juga diukur dari segi membeli dan menjual aset tanpa menjejaskan harganya.

Secara umum, ETF sedikit lebih cair daripada dana bersama kerana bagaimana mereka didagangkan. ETF leveraged adalah pengecualian kepada peraturan. Untuk millennials yang mungkin masih bekerja untuk membina simpanan kecemasan mereka atau tidak menyimpan banyak wang tunai di tangan, keupayaan untuk menjual sekuriti dalam secubit membuat ETFs pilihan pintar.

Kos

Daripada perspektif kos, dana pertukaran bursa menawarkan pelabur muda yang ingin mengelakkan bayaran yang tinggi kelebihan yang jelas. Dengan ETF, terdapat perolehan yang lebih rendah dari segi aset dana. Pengurusan adalah pasif daripada aktif, yang bermakna kurang kos pentadbiran diberikan untuk membiayai pelabur.

Lain-lain pusat faedah yang berkaitan dengan kos ke atas cukai. Oleh kerana terdapat kurang perdagangan dibuat di dalam dana, ETF kurang berkemungkinan untuk membayar pengagihan keuntungan modal. Orang dewasa muda yang menuntut pengecualian cukai yang lebih sedikit kerana mereka tidak memiliki rumah atau tidak mempunyai tanggungan akan menghargai fakta bahawa mengekalkan ETF dalam portfolio mereka tidak akan mendorong rang undang-undang cukai mereka.

Akhirnya, ETF mungkin lebih berpatutan mengenai pelaburan permulaan minimum. Dengan dana bersama, pelabur mungkin memerlukan mana-mana dari $ 500 hingga $ 3, 000 untuk bermula. Sebaliknya ETF, hanya memerlukan anda untuk mempunyai cukup wang untuk membeli satu saham.

Ketahui Kekurangan

Walaupun ETF cenderung mempunyai nisbah perbelanjaan yang lebih rendah, mereka masih dapat menjana kos yang lebih tinggi dengan cara lain. Membeli dan menjual saham ETF biasanya bermaksud membayar komisen kepada broker. Bagi peniaga yang aktif, yuran tambahan boleh mengurangkan dari mana-mana pulangan yang dijana dana.

Isu lain adalah potensi kecairan ETF untuk mengecut. Jika dana tertentu mempunyai jumlah dagangan yang rendah yang boleh menjadi halangan untuk menjual saham dengan cepat.Kekurangan kecairan juga boleh menyebabkan tawaran yang lebih luas / meminta penyebaran.

Bottom Line

ETF menawarkan kelebihan tertentu ke atas stok dan dana bersama dari segi kebolehaksesan, kecekapan cukai dan kos. Itulah gabungan yang baik untuk milenium yang menyedari bajet yang ingin melabur tanpa perkara yang terlalu rumit. Namun, ETF bukanlah pelindung, dan pelabur muda perlu menyedari risiko yang terlibat sebelum membeli jenis sekuriti ini.