Walaupun terdapat beberapa cara untuk mengukur ketidaktentuan keselamatan tertentu, penganalisis biasanya melihat kepada turun naik bersejarah. Keterukan sejarah adalah ukuran prestasi lalu. Kerana ia membolehkan penilaian jangka panjang risiko, turun naik sejarah digunakan secara meluas oleh penganalisis dan pedagang dalam penciptaan strategi pelaburan. ( Ingin meningkatkan kemahiran cemerlang anda? Ambil kursus cemerlang akademi Investopedia. )
Untuk mengira ketidaktentuan keselamatan yang diberikan dalam Microsoft Excel, mula-mula tentukan kerangka waktu yang mana metrik akan dikira. Tempoh 10 hari digunakan untuk contoh ini. Seterusnya, masukkan semua harga saham penutupan untuk tempoh tersebut ke dalam sel B2 melalui B12 dalam urutan berurut, dengan harga terbaru di bahagian bawah. Perhatikan bahawa anda memerlukan data selama 11 hari untuk mengira pulangan untuk tempoh 10 hari.
Dalam ruang C, kirakan masa interday dengan membahagikan setiap harga dengan harga penutup hari sebelumnya dan tolak satu. Sebagai contoh, jika McDonald's (MCD) ditutup pada $ 147. 82 pada hari pertama dan pada $ 149. 50 pada hari kedua, kembalinya hari kedua adalah (149. 50 / 147. 82) - 1, atau. 011, menunjukkan bahawa harga pada hari kedua adalah 1. 1% lebih tinggi daripada harga pada hari pertama.
Volatilitas adalah berkaitan dengan sisihan piawai, atau sejauh mana harga berbeza daripada min. Dalam sel C13, masukkan formula "= STDV (C3: C12)" untuk mengira sisihan piawai untuk tempoh tersebut.
Seperti yang dinyatakan di atas, ketidaktentuan dan penyimpangan adalah berkaitan rapat. Ini terbukti dalam jenis penunjuk teknikal yang digunakan para pelabur untuk mencatatkan ketidaktentuan saham, seperti Bollinger Bands, yang berdasarkan sisihan piawai stok dan purata bergerak sederhana (SMA). Walau bagaimanapun, turun naik sejarah adalah angka tahunan, jadi untuk mengubah sisihan piawai harian yang dikira di atas ke dalam metrik yang boleh digunakan, ia mesti didarabkan oleh faktor tahunan berdasarkan tempoh yang digunakan. Faktor tahunan adalah punca kuasa walaupun banyak tempoh wujud dalam setahun.
Jadual di bawah menunjukkan kemeruapan untuk McDonald dalam tempoh 10 hari:
Contoh di atas menggunakan harga penutup harian, dan terdapat 252 hari dagangan setiap tahun, secara purata. Oleh itu, dalam sel C14, masukkan formula "= SQRT (252) * C13" untuk menukar sisihan piawai untuk tempoh 10 hari ini kepada turun naik bersejarah tahunan.
Bagaimana anda boleh mengira Nilai pada Risiko (VaR) dalam Excel?
Mempelajari nilai apa yang berisiko, apa yang ditunjukkan tentang portfolio dan bagaimana mengira nilai risiko portfolio menggunakan Microsoft Excel.
Bagaimana anda boleh mengira anggaran tunai anda dalam Excel?
Menggunakan Excel untuk menjejaki pendapatan dan perbelanjaan, menganggarkan kesan perubahan gaya hidup, dan menyajikan maklumat dengan cara yang memudahkan interpretasi dan analisis.
Bagaimana anda boleh kehilangan lebih banyak wang daripada anda melaburkan saham? Jika anda tidak mempunyai wang yang tersisa dalam akaun anda, bagaimana anda membayar baliknya?
Jawapan mudah untuk soalan ini adalah bahawa tidak ada batasan jumlah wang yang dapat anda hilang dalam penjualan pendek. Ini bermakna anda boleh kehilangan lebih banyak daripada jumlah asal yang anda terima pada awal jualan pendek. Oleh itu, adalah penting bagi mana-mana pelabur yang menggunakan jualan pendek untuk memantau kedudukannya dan menggunakan alat-alat seperti pesanan stop loss.